معادلات حساب العوائد والخسائر من العقود التي لا يعرفها معظم الناس (رؤى قيمة)

أين سيكون أعلى ربح عند إغلاق الصفقة عند الزيادة/النقصان؟ كم يجب أن ترتفع/تنخفض لتكون الخسارة "الأكثر جدوى"؟ كم يجب أن تعود الأسعار لنتجنب الخسارة؟ الكثير من الأصدقاء ربما لم يفهموا هذا جيدًا، اليوم سأقوم بطرح مسألة رياضية وسنتحدث بينما نحسب!
لا أريد أن أضيع الوقت، دعنا ندخل في الموضوع مباشرة، وسأشرح من خلال ثلاث حالات: الربح، الخسارة، واسترداد رأس المال:
صيغة الربح
تحقيق أقصى فائدة بعد مراعاة مخاطر العائد!
1. USDT المقوم (عقد خطي)
فتح صفقة الشراء:
العائد (USDT) = N × C × (P - P₀) × L
N：عدد الأسهم
C: كل ورقة بقيمة اسمية (مثل 0.001 BTC)
P: سعر الإغلاق، P₀: سعر الافتتاح
L: رافعة
مثال: BTC 60,000 فتح صفقة شراء 1 عقد، القيمة الاسمية 0.001 BTC، 10x، ارتفعت إلى 66,000
العائد = 1 × 0.001 × (66,000−60,000) × 10 = 60 USDT
2. العملة الأساسية (عقد عكسي)
الإيرادات يتم تسويتها بـ BTC، والمعادلة مختلفة تمامًا!
فتح الربح (الوحدة: BTC):
الإيرادات (BTC) = N × (1 / P0 - 1 / P)
عائدات البيع القصير (الوحدة: BTC):
العائدات (BTC) = N × (1 / P - 1 / P0)
مثال: BTC 60,000 اشترِ 1000 عقد (كل عقد يساوي 1 دولار أمريكي)، ارتفع إلى 66,000
العائد = 1000 × (1/60,000 − 1/66,000) ≈ 0.001515 BTC
تقريباً 0.001515 × 66,000 ≈ 100 USDT
أين يجب أن ترتفع/تنخفض لتحقيق أعلى عائد عند الإغلاق؟
الخصائص الأساسية للقياس بالعملة: القدرة العالية على الربح في مناطق الأسعار المنخفضة (بسبب منحنى 1/P)
صيغة الخسارة
لا تأخذ في الاعتبار العوامل الأخرى عند حساب أفضل نقاط وقف الخسارة في الارتفاع/الانخفاض!
1. خسارة بمقياس USDT
الخسارة (USDT) = N × C × (P₀ - P) × L
2. خسارة من حيث العملة (فتح شراء)
خسارة (BTC) = N × (1 / P0 - 1 / P)
مثال: 60,000 فتح صفقة شراء 1000 عقد، انخفض إلى 54,000
الخسارة = 1000 × (1/54,000 − 1/60,000) ≈ 0.001543 BTC
تُعادل ≈ 83.3 USDT
كم يجب أن يكون وقف الخسارة "الأكثر جدوى" عند الارتفاع/الانخفاض؟
حساب سعر وقف الخسارة بالعملة (فتح مركز طويل، قبول خسارة X BTC)
Pوقف الخسارة=​1/(1/P0+X/N)
مثال: 60,000 افتح 1000 ورقة، تقبل خسارة 0.001 BTC
سعر وقف الخسارة = 1 / (1/60000 + 0.001/1000) ≈ 54,545
معادلة استرداد التكلفة
بيع على المكشوف/شراء، كم خسرت، كم يجب أن يرتفع/ينخفض لكي تعود إلى نقطة التعادل؟
1. USDT عودة رأس المال
نسبة الخسارة r، الزيادة المطلوبة لاسترداد رأس المال: الزيادة المطلوبة = r / ( (1 - r) )
2. استرداد رأس المال بالعملة (بالـ BTC)
افترض أنك قد خسرت Y BTC، لاستعادة رأس المال تحتاج إلى كسب Y BTC
استعادة الخسارة بعد فتح صفقة شراء
القيمة الحالية للمركز = القيمة الأصلية − Y BTC
سعر الاسترداد P' يفي بـ: N(1/P0-1/P')=Y
لكن أبسط: استنتاج رصيد BTC الحالي من الحساب
صيغة العمل (تم خسارة Y BTC، السعر الحالي P₁):
مثال: 60,000 افتح 1000 صفقة، الآن انخفضت إلى 50,000، خسرت 0.003 BTC
سعر استرداد التكلفة = 1 / (1/50,000 − 0.003/1000) ≈ 100,000！
يجب أن يرتفع إلى 100000 حتى نعود إلى النقطة التي بدأنا منها!
جدول مقارنة بين USDT القائم على الدولار والنظام القائم على العملات
تلخيص ثلاث جمل لتذكرها جيدًا (نسخة مزدوجة عامة)
USDT المقوم: الأرباح تعتمد على فرق الأسعار × الرافعة المالية، الحساب الخطي سهل.
عملة مرجعية: الربح يعتمد على 1/P العكسي، كلما كان السعر منخفضاً زادت الأرباح من BTC
من الصعب حتى استرداد رأس المال!
USDT مخصص: خسارة 50% تحتاج إلى مضاعفة
عملة مبنية على: خسارة 50% قد تحتاج إلى الارتفاع إلى 2~3 أضعاف السعر لاستعادة رأس المال!
نصيحة: احسب دائمًا أولاً كم يمكنك أن تخسر من BTC/USDT قبل فتح الصفقة!