مجال العملات الرقمية فقاعة 101: لماذا يرى المستثمرون الأذكياء ذلك قادماً ( وكيف لن تتعرض للمدمر )

إذا كنت قد قضيت وقتًا كافيًا في عالم العملات الرقمية، فمن المحتمل أنك شاهدت أصدقاء يثرون بين عشية وضحاها على بعض الرموز العشوائية، ثم شاهدتهم يخسرون كل شيء بعد 6 أشهر. هذه هي دورة فقاعة العملات الرقمية في العمل.

إليك الأمر: الفقاعات ليست عشوائية. إنها تتبع أنماطًا قابلة للتنبؤ. واكتشافها مبكرًا هو الفرق بين لامبورغيني ورامين.

ماذا يحدث بالفعل خلال فقاعة العملات المشفرة؟

الفقاعة ليست مجرد “ارتفاع السعر.” إنها ارتفاع السعر غير مرتبط بالواقع. فكر في الأمر على هذا النحو:

• نمو طبيعي: المشروع يطلق ميزات → زيادة الاعتماد → ارتفاع السعر
• وضع الفقاعات: ظهور سرد جديد للضجة → بدء فومو التجزئة → السعر 5x في أسابيع → لا أسس جديدة

عصر ICO (2017) هو المثال المثالي. تم إطلاق آلاف المشاريع مع مجرد ورقة بيضاء وبدون منتج. أكثر من 80% تحولت إلى احتيالات مباشرة. لكن ذلك لم يمنع الناس من الشراء - لأن الخوف من الفوات هو نوع من المخدرات.

لماذا تستمر الفقاعات في الحدوث في العملات المشفرة؟

أربعة أسباب رئيسية:

1. التفاؤل التكنولوجي حقيقي—لكن الضجيج كذلك. عندما انتشرت NFTs في عام 2021، كان الناس يعتقدون بصدق أنها مستقبل الملكية الرقمية. قد تكون كذلك. لكن بيع Bored Apes مقابل $200k لكل واحدة؟ كان ذلك مجرد مضاربة.

2. الخوف من الفوات مختلف في العملات المشفرة. الأسهم التقليدية تحتاج إلى أشهر للبحث. العملات المشفرة؟ اشترها على هاتفك في 30 ثانية. أضف إلى ذلك غرف الصدى على وسائل التواصل الاجتماعي، والدعوات من المؤثرين، وهوس الإعلام؟ لديك البيئة المثالية لتكوين الفقاعة.

3. حاجز دخول منخفض = حاجز منخفض للاحتيال. على عكس أسواق الأسهم المنظمة، يمكن لمشاريع العملات المشفرة أن تنطلق بشكل مجهول، وتقدم وعوداً مبالغاً فيها، وتختفي بأموالك.

4. المؤثرون ووسائل الإعلام يسرعون ذلك. تغريدة واحدة من أحد المشاهير أو فيديو تيك توك فيروسي يمكن أن يرفع قيمة توكن بمعدل 10 مرات. هذا ليس استثمارًا - بل هو قمار بخطوات إضافية.

إشارات حمراء تصرخ “منطقة الفقاعة”

عندما ترى هذه، ابدأ في الشك:

• توكن ارتفع بنسبة 500% في شهر دون أي أخبار جديدة
• الجميع في الصالة الرياضية يتحدثون فجأة عن العملات الرقمية
• مؤسسو المشروع يقطعون وعودًا لا يمكنهم الوفاء بها (“إصلاح النظام المالي بالكامل”
• تقييمات لا معنى لها ( مشروع NFT جديد بقيمة 1 مليار دولار؟ لماذا؟)
• الضجيج هو السرد الرئيسي - التقدم الفني هو فكرة لاحقة

كيف أصبحت 2021 دورة الماستر في الفقاعات

تذكر عندما:

• هل ارتفعت رموز DeFi بنسبة 1000%؟ فقد خسر العديد أكثر من 90% عندما أدرك الناس أن معظم البروتوكولات كانت مجرد مخططات لتحويل الأموال.
• كانت صور JPEG لقرود مملة تتداول بملايين؟ انهار السوق عندما أدرك التجزئة أنه لا يمكنك أكل JPEG
• كل عملة مشفرة عشوائية تم الترويج لها على أنها “الإيثريوم التالي”؟ مفاجأة: لم تكن كذلك.

الدرس: الميمات لا تطبع إلى الأبد.

الاستراتيجية الفعلية لتجنب الخسارة

قم ببحثك الخاص (DYOR)—بجدية. لا تشتري لأن صديق صديقك قال ذلك. اقرأ الكود. تحقق من الفريق. انظر إلى مقاييس الاستخدام الفعلية، وليس فقط الضجيج.

افصل الإشارة عن الضوضاء. زيادة بنسبة 50% في يوم واحد ليست إشارة - إنها سلوك قمار. الإشارات هي إطلاق الشبكات الرئيسية، والشراكات مع الشركات الحقيقية، والنمو الفعلي للمستخدمين على السلسلة.

تنوع، ثم تنوع مرة أخرى. لا تضع كل استثماراتك في عملة واحدة. إذا كانت فقاعة وانفجرت، فلن تكون معرضًا للتصفية.

لديك خطة خروج قبل الدخول. ما هو هدفك؟ متى ستبيع؟ التزم بذلك. الجشع يقتل المزيد من المحافظ أكثر من أي شيء آخر.

استخدم المنصات الشرعية فقط. المنصات اللامركزية المشبوهة والتطبيقات العشوائية هي الأماكن التي تذهب فيها الأموال للموت.

الخلاصة

فقاعات هي جزء من دورة العملات الرقمية. لقد حدثت من قبل (ICO 2017، NFT/DeFi 2021)، وستحدث مرة أخرى. الفرق بين الفائزين والخاسرين ليس ما إذا كانت الفقاعات موجودة - بل ما إذا كنت تستطيع اكتشافها قبل حدوثها ولديك الانضباط للبقاء خارجها.

هذا يعني: فكر بشكل مختلف عن الحشد، استفسر عن الضجة، وتذكر - إذا كان الجميع يكسبون المال بسهولة، فهذا عادةً عندما تكون الأقرب إلى الانفجار.