فهم VWAP: دليل المتداول لأسعار الوزن المتوسط للحجم

لماذا يعتبر VWAP مهمًا لاستراتيجيتك التجارية

عندما يتعلق الأمر بالتحليل الفني، غالبًا ما يتلاعب المتداولون بمؤشرات متعددة في آن واحد. يتمثل مؤشر القوة النسبية (RSI)، ومؤشر MACD، وأدوات تصحيح فيبوناتشي، ومؤشر بارابوليك SAR، وأشرطة بولينجر جميعها في أغراض مميزة لتحديد الاتجاهات ونقاط التحول المحتملة. ومع ذلك، بين جميع هذه الأدوات المتقدمة، يبرز مقياس أساسي واحد: الحجم.

إليك الأمر حول الحجم – يعتبر العديد من المتداولين ذوي الخبرة أن الحجم يأتي في المرتبة الثانية بعد حركة السعر نفسها. التحدي، مع ذلك، هو معرفة كيفية دمج بيانات الحجم بشكل فعال مع تحركات الأسعار. هنا يأتي دور VWAP. من خلال دمج الحجم مع حركة السعر، يصبح معنى VWAP واضحًا: إنه مؤشر عملي يساعد المتداولين على تحديد كل من تأكيد الاتجاه ونقاط الدخول/الخروج الاستراتيجية.

ما هو بالضبط السعر المتوسط المرجح بالحجم؟

حساب VWAP، أو السعر المتوسط المرجح بالحجم، هو حساب متوسط سعر الأصل على مدى فترة معينة، مع وزن كل نقطة سعر وفقًا لحجم تداولها. هذه الآلية في الوزن هي ما يجعل VWAP ذات قيمة خاصة – فهو لا يأخذ مجرد متوسط بسيط، ولكنه يركز على الأسعار التي تم تداولها بحجوم أعلى.

فكر في الأمر بهذه الطريقة: إذا تم تداول أحد الأصول عند $100 مع 1,000 سهم، مقابل $105 مع 100 سهم فقط، فإن متوسط السعر المرجح بالحجم (VWAP) سيضع تركيزًا أكبر بكثير على تلك النقطة السعرية $100 . وهذا يجعل المؤشر مقياسًا موثوقًا لمشاعر السوق السائدة ويساعد في تحديد المناطق التي توجد فيها سيولة كبيرة.

الرياضيات وراء VWAP (بسيط)

تحسب معظم منصات التداول VWAP تلقائيًا، لكن فهم الصيغة يساعدك على استخدامه بشكل أكثر استراتيجية: