حكمة الاستثمار: البساطة أكبر من التعقيد، القليل أكبر من الكثير، البطء أكبر من السرعة

السهولة أفضل من التعقيد؛ القليل أفضل من الكثير؛ البطء أفضل من السرعة. الحياة كذلك، والاستثمار أيضًا، هذه المبادئ كلها مترابطة.

في الاستثمار، تكون البساطة دائمًا أفضل من التعقيد، خاصة عند اختيار الأصول الاستثمارية. مثل الشركات التي يستثمر فيها بيل غيتس، فهي غالبًا شركات بسيطة، مثل كوكاكولا، وواشنطن بوست، وأمريكان إكسبريس. هذه الشركات تقدم منتجات وخدمات يمكن رؤيتها ولمسها واستخدامها.

فقط في هذا السياق، يمكننا أن نفهم حقًا المنطق الفلسفي وراء “البساطة” — الإدراك السهل يعني يقينًا أكبر. أكثر ما يخشاه المستثمرون هو نقص اليقين، وغياب اليقين يعني مخاطر، والمخاطر في الاستثمار تعني تكاليف. لذلك، تأمين المخاطر وزيادة اليقين، يرفعان بشكل غير مباشر من عائد الاستثمار، وهذه نقطة مهمة جدًا.

سواء كانت منتجات الشركة أو غيرها من الجوانب، فإن البساطة هي التي يمكن فهمها. بعض المنتجات، خاصة بعض المنتجات التقنية العالية، الكثيرون لا يفهمونها، ولم يستخدموها من قبل. عندما يرى سعر السهم يرتفع، يندفعون لشرائه بشكل مفرط، وهذا خطير جدًا، لأنه يتجاوز قدراتنا، ويفتقر إلى اليقين.

إذا استثمرت في مجالات معقدة، مثل الأدوية والتكنولوجيا العالية، والكثير من الناس لا يفهمونها، فذلك يكون خطيرًا جدًا. لذلك، نحافظ على البساطة قدر الإمكان، والبساطة في الاستثمار لا تعني أن الأرباح أقل. الاستثمار يختلف عن مسابقات القفز بالمظلات، فليس من الضروري أن تربح أكثر بسبب الصعوبة. في الاستثمار، يمكن أن تجلب البساطة أيضًا عوائد مجزية. البساطة هي الجمال، وهذه هي الحكمة.

النقطة الثانية هي “القليل هو الكثير”، أي التركيز. طاقة الإنسان ومعرفته ووقته محدودة. عندما نستثمر مواردنا المحدودة في سوق مليء بالفرص والمخاطر غير المحدودة، فإن الاستراتيجية الوحيدة الممكنة هي التركيز. تصغير النطاق، واختيار شركة أو صناعتين، هو ما يعزز ميزتك. مثلما في الألعاب، التركيز على مواجهة خصم قوي. التركيز هو الطريقة الأساسية لبناء دائرة القدرات، وهذه نقطة مهمة جدًا. فقط بالتركيز، يمكن تكوين دائرة قدرات؛ ومع وجود دائرة القدرات، يمكن اختيار الأسهم الجيدة.

دائرة القدرات تعني أن النطاق يجب أن يكون صغيرًا، فقط عندما يكون النطاق صغيرًا، يمكن ضمان الجودة، ويمكن أن يكون هناك يقين أكبر. عندما يكون اليقين كبيرًا، تكون المخاطر أقل؛ واحتمالية النجاح أكبر، واحتمال الخطأ أقل. هذا يتناقض تمامًا مع الامتحان الوطني، حيث كلما زادت معرفتك، كان ذلك أفضل، وكلما زادت نقاط المعرفة في الرياضيات والعلوم، كان ذلك أفضل. ومع ذلك، فإن الاستثمار لا يعتمد على مدى معرفتك، بل على مدى عمق معرفتك مقارنة بالآخرين.

على سبيل المثال، الرياضيون يكفيهم الفوز في مسابقة واحدة ليصبحوا أبطالًا. لا حاجة للمشاركة في عدة مسابقات في آن واحد، وإلا ستتشتت جهودهم ووقتهم. حتى لو كانت طاقتهم عالية، سيكون من الصعب عليهم التعامل مع ذلك. لهذا السبب، حتى لو كنت موهوبًا جدًا، يجب أن تركز على مجال واحد، وهذه هي حكمة “القليل هو الكثير”.

النقطة الأخيرة هي “البطء هو السرعة”، وهذا يعني أن يكون لديك الصبر. حتى لو كانت الشركة التي اخترتها جيدة جدًا، فإن تحقيق الأرباح يتطلب وقتًا، والطلبات تحتاج إلى أن تُنجز واحدة تلو الأخرى، فلا تحاول تقليل الوقت بشكل مفرط. الوقت هو إله، ويجب أن نتعلم كيف نستغله، وليس أن نكون أعداء له. الوقت هو صديقنا، فلا نُطيل أمده، فالإطالة غير مجدية.

في معادلة الفائدة المركبة، أهم متغير هو الوقت. لا تطمح إلى الثراء بين ليلة وضحاها أو إلى ارتفاع السهم إلى الحد الأقصى، فكلما مشيت في الطريق المظلم، ستصادف في النهاية أشباحًا. لا تستخدم سرعة العدو في سباق الماراثون، فالاستثمار هو مهنة طويلة الأمد. إلا إذا كنت تنوي أن تترك سوق العملات أو الأسهم بعد سنة واحدة، فهذه قصة أخرى. معدل العائد المتوسط في سوق العملات والأسهم هو حوالي 10% فقط، لذلك لا تتوقع أن تتضاعف أموالك خلال سنة، فهذا غير واقعي. إذا كانت لديك هذه الرغبة غير الواقعية، ستصبح جشعًا ومتغطرسًا، وتقوم بحركات خطرة، وفي النهاية تفشل في استثمارك.

الوقت هو إله، لا يمكنك تقليصه، وفي سوق العملات والأسهم، 95% من الوقت لا يرتفع السعر، ولا يمكنك تسريع مرور الوقت. مثلما أن الطفل يحتاج إلى تسعة أشهر للحمل، فهذا حقيقة لا تتغير. لذلك، لا تتعجل، والأهم هو الصبر. لا تكن مجتهدًا بشكل مفرط، ولا تسعَ بسرعة، فبعض الناس يغيرون الأسهم بشكل متكرر، ويظنون أنهم يعرفون كل شيء، وكل ذلك نتيجة نقص التركيز والصبر. الكثير من الناس في سوق العملات والأسهم خسروا أموالًا كثيرة بسبب هذه الأسباب.

سأل أحدهم بيل غيتس: لماذا يخسر الناس الذين يربحون الكثير من المال، رغم ذلك لا يسمعون لنصائحك؟ في سوق العملات والأسهم، 98% من الناس يخسرون لأنهم يريدون جني الأرباح بسرعة. “البطء هو السرعة” هو الحكمة هنا. اجعل الوقت صديقك، ودع الفائدة المركبة تعمل لصالحك. “القليل هو الكثير” يركز على التركيز، و"البطء هو السرعة" يركز على الصبر، وهذه صفات مهمة جدًا في الاستثمار. بمجرد أن تركز، لن تغير الأسهم بشكل عشوائي.

ذكرت سابقًا أن هناك خطرين رئيسيين عند تغيير الأسهم: الأول، أن الأسهم التي تشتريها غالبًا تكون غريبة عنك، ولم تقم بدراسة متأنية، واختيار الأسهم بشكل خاطئ قد يتسبب في خسائر كبيرة لرأس مالك؛ الثاني، تفويت الفرص. الأسهم التي قضيت وقتًا كبيرًا في دراستها، قد تفوتك فرصة صعودها.

عند تغيير الأسهم، تتحمل أيضًا أكبر خطرين في سوق العملات والأسهم: الأول، خسارة رأس المال، بسبب عدم كفاية الدراسة للشركات الجديدة؛ الثاني، تفويت الأسهم التي قضيت وقتًا كبيرًا في الاحتفاظ بها. لذلك، التركيز والصبر هما صفات مهمتان جدًا.

وفي الوقت نفسه، لا تطمح إلى المبالغة، ولا تبحث عن أصول استثمارية معقدة بشكل مفرط. في سوق العملات والأسهم، غالبًا ما تكون الأشياء المعقدة بلا عائد. البساطة تعني مخاطر أقل، وفهم أسهل، مما يزيد من اليقين، ويقلل المخاطر، وبالتالي يمكن أن يزيد العائد **$SYRUP **$MYX **$SXT **