Auge de la propiedad de viviendas entre los millennials: ¿Qué áreas metropolitanas de EE. UU. están liderando el boom inmobiliario de 2024?

El impulso del mercado de la vivienda en 2024 revela sorprendentes disparidades geográficas en las tasas de propiedad de vivienda de los Millennials. Un nuevo análisis de los datos de origen de hipotecas muestra que los adultos jóvenes de 25 a 44 años no están distribuidos uniformemente en el mercado de vivienda de EE. UU.—algunas regiones están experimentando un crecimiento explosivo en las adquisiciones de propiedades de este grupo demográfico, mientras que otras permanecen en gran medida estancadas.

La Verificación de la Realidad Geográfica

La brecha entre los mercados de vivienda millennial más calientes y los más fríos es dramática. En las áreas metropolitanas de mejor rendimiento, casi 1 de cada 22 millennials compró una casa a través de una hipoteca convencional durante 2024. Por el contrario, en los centros urbanos de bajo rendimiento, esta cifra cae a apenas 1 de cada 200. Esta divergencia tiene profundas implicaciones: los mercados laborales locales, los ingresos fiscales, las demandas de infraestructura y las prioridades políticas cambian según si los jóvenes profesionales están echando raíces a través de la propiedad de vivienda o permaneciendo móviles.

Cuando los Millennials—ahora en el pico de su potencial de ingresos—se comprometen a la propiedad de vivienda en números significativos, normalmente señala un mercado laboral robusto acompañado de una asequibilidad de vivienda razonable. Por el contrario, las regiones donde esta cohorte de edad se abstiene en gran medida de las compras de vivienda a menudo enfrentan crisis de asequibilidad o oportunidades económicas limitadas.

Los Líderes: Donde los Jóvenes Adultos Están Construyendo Equidad

Raleigh-Cary, NC se erige como el campeón nacional en compras de vivienda por parte de los Millennials. Un impresionante 4.5% de la población de la región de 25 a 44 años compró viviendas con hipotecas convencionales en 2024. Eso se traduce en 19,735 hipotecas originadas para este grupo demográfico, con compradores que tienen ingresos medianos de $138,000 y adquiriendo propiedades a un valor mediano de $455,000. La tasa de interés mediana en estas hipotecas promedió 6.63%.

Indianapolis-Carmel-Greenwood, IN sigue de cerca, con el 4.32% de los Millennials en esta área metropolitana asegurando hipotecas convencionales. El mercado absorbió 26,000 hipotecas de compradores jóvenes, que presumían ingresos medianos de $103,000 y compraron casas valoradas en $325,000 (median). La tasa de interés mediana del 6.75% refleja las condiciones del mercado en el momento de la originación.

Charlotte-Concord-Gastonia, NC-SC ocupa el tercer lugar con una participación del 4.28% de los Millennials. Esta gran área metropolitana—hogar de 2.8 millones de residentes—presenció 33,832 hipotecas convencionales emitidas al grupo de edad de 25 a 44 años. Los nuevos propietarios aquí ganaron ingresos medianos de $125,000 y compraron propiedades por un valor de $425,000 (median), con tasas rondando el 6.63%.

El impulso continúa en Nashville-Davidson–Murfreesboro–Franklin, TN, donde el 4.08% de la población millennial compró casas. La región originó 25,512 hipotecas para este grupo, cuyo ingreso medio era de $123,000 y el precio medio de adquisición de propiedades de $455,000.

Cincinnati, OH-KY-IN completa el top cinco con tasas de propiedad de vivienda de los millennials del 4.06%. Esta área metropolitana generó 24,227 hipotecas, con compradores que ganan un ingreso medio de $107,000 y comprando a un precio medio de $315,000—notablemente más asequible que los líderes regionales mencionados anteriormente.

El Nivel Intermedio: Actividad Sostenida

Louisville-Jefferson, KY-IN, Virginia Beach-Chesapeake-Norfolk, VA-NC, Milwaukee-Waukesha, WI, Jacksonville, FL, y St. Louis, MO-IL mantuvieron tasas de compra de viviendas de Millennials entre el 3.81% y el 4.04%. Louisville originó 14,727 hipotecas con el valor de propiedad mediano más bajo a nivel nacional ($285,000), lo que sugiere fuertes ventajas de asequibilidad. Virginia Beach procesó 20,524 hipotecas con valores de propiedad medianos de $365,000. Milwaukee y Jacksonville generaron aproximadamente 17,000 hipotecas cada uno, mientras que St. Louis, con una población de 2.8 millones, vio 28,372 hipotecas emitidas a jóvenes adultos.

El Outlier: La Jugada de Volumen de Houston

Houston, TX merece atención especial como un caso atípico en volumen. Aunque la metro ocupa el puesto 27 en términos porcentuales (2.85% de su población Millennial ), generó el mayor número absoluto de hipotecas en todo el país: 61,826. Esto superó a la ciudad de Nueva York y Los Ángeles a pesar de que esas áreas metropolitanas tienen poblaciones totales sustancialmente más grandes, lo que señala el atractivo económico de Houston y la asequibilidad de la vivienda para esta demografía.

La paradoja de la asequibilidad

El contraste con los metros de alto costo es instructivo. En San Francisco-Oakland-Fremont, CA, solo el 0.52% de los Millennials compraron casas en 2024—solo 6,993 hipotecas—lo que lo convierte en el mercado menos activo del país para este grupo de edad. Sin embargo, los nuevos propietarios aquí ganaron el ingreso medio más alto del estudio: $331,500. Igualmente lento fue Nueva York (0.76% de participación) y Miami (0.94% de participación).

San Jose-Sunnyvale-Santa Clara, CA presenta una imagen aún más aguda: solo el 2.06% de los Millennials compraron casas, pero aquellos que lo hicieron pagaron un precio medio de $1.565 millones—el más alto del país, superando incluso a las propiedades de San Francisco en $60,000 de media.

Lo que los datos revelan

Esta instantánea de 2024 demuestra que la propiedad de viviendas entre los millennials es cada vez más una historia de selectividad geográfica. Los jóvenes profesionales están concentrando sus compras en ciudades medianas con dinámicas de empleo favorables y valoraciones de propiedades razonables. La huida de las megaciudades costeras hacia ciudades secundarias y terciarias refleja tanto las realidades de precios como las preferencias cambiantes sobre el estilo de vida, la flexibilidad del trabajo remoto y las oportunidades económicas.

Para los responsables de políticas, inversores y empresas, estos patrones indican dónde la próxima generación está construyendo riqueza a largo plazo y lazos comunitarios, y dónde la estancación demográfica puede convertirse en una preocupación.

Nota de Metodología: Análisis basado en los datos de la Ley de Divulgación de Hipotecas para el Hogar de 2024 que examina las hipotecas convencionales originadas a prestatarios de entre 25 y 44 años, cruzadas con las estimaciones de población de 2023 de la Oficina del Censo de EE. UU. para áreas estadísticas metropolitanas.