Los futuros de Hogares enfrentan presión a mitad de semana mientras las cotizaciones del mercado caen

Los futuros de cerdo magro registraron una presión significativa a mitad de semana en la mayoría de los contratos, con cotizaciones que cayeron entre $1.00 y $1.67 por cwt. Algunos meses diferidos mostraron pérdidas menores, con caídas de solo 42 centavos. La actividad de comercio se mantuvo estable, ya que el interés abierto aumentó en 525 contratos, reflejando una participación continua en el mercado a pesar de la presión bajista sobre las cotizaciones.

Contratos de Futuros Muestran Debilidad Generalizada en las Cotizaciones de Comercio

La caída a mitad de semana en las cotizaciones de futuros de cerdo fue generalizada en todo el espectro de contratos. La mayoría de los contratos más activos experimentaron pérdidas en el rango de $1 a $1.67, mientras que algunas posiciones diferidas a más largo plazo resistieron un poco mejor, con caídas limitadas a 42 centavos o menos. El aumento en el interés abierto de 525 contratos sugiere que los operadores estaban cubriendo sus posiciones o creando nuevas exposiciones a pesar de la presión predominante sobre las cotizaciones.

Indicadores del Mercado USDA y Referencias de Precios

El miércoles por la tarde, el precio base nacional del cerdo del USDA se reportó en $86.28, un aumento de $1.46 respecto al cierre del martes, una ganancia modesta que contrasta con la presión general que afectaba las cotizaciones de futuros. Mientras tanto, el Índice de Cerdo Magro del CME subió otros 42 centavos el 26 de enero, alcanzando $84.43. Sin embargo, el valor de corte del carcasa de cerdo del USDA en el informe del miércoles por la tarde cayó 64 centavos, situándose en $95.05 por cwt, lo que generó vientos en contra para las cotizaciones generales del mercado a pesar de la fortaleza en las primales de picnic y costilla.

Actividad Semanal de Sacrificio y Tendencias Año con Año

El sacrificio de cerdos inspeccionados federalmente para el miércoles alcanzó las 493,000 cabezas, llevando el total semanal acumulado a 1.391 millones de cabezas. Esta cifra representa 5,000 cabezas menos que el total de la semana anterior y 55,922 cabezas por debajo de la misma semana del año anterior. La reducción en los volúmenes de sacrificio contribuyó a la presión del mercado, ya que las consideraciones de oferta pesaron sobre las cotizaciones de futuros de cara al resto de la semana.

Cotizaciones de Cierre y Rendimiento de Contratos

Los futuros de cerdo de febrero 26 cerraron en $87.950, una caída de $1.100 respecto a la sesión anterior. Los contratos de abril 26 terminaron en $95.150, con una disminución de $1.675 en la sesión. Las cotizaciones de mayo 26 se situaron en $98.850, reflejando una debilidad de $1.575. Estas caídas generalizadas en las curvas a corto y largo plazo destacaron la presión sostenida a mitad de semana que afectó a todo el complejo de cerdos magros.

La convergencia de un sentimiento de mercado más débil, la caída en los valores de carcasa y la reducción en el ritmo de sacrificio crearon un entorno desafiante para las cotizaciones en todos los principales contratos de cerdo magro durante esta sesión de negociación a mitad de semana.