Prêt hypothécaire Bitcoin soutenu par Fannie Mae à l'échelle nationale

Un prêt hypothécaire adossé au bitcoin, de première en son genre, a fait son entrée sur le marché immobilier américain. Coinbase et Better ont financé le premier prêt hypothécaire soutenu par Fannie Mae utilisant une garantie en bitcoin, créant une nouvelle option pour les acheteurs de maison détenant leur richesse sous forme d'actifs numériques.

Points clés :

• • Coinbase et Better ont réalisé un prêt hypothécaire soutenu par Fannie Mae, lié à une garantie en bitcoin.
• • Les emprunteurs qualifiés peuvent engager du bitcoin ou de l’USDC pour soutenir le financement de leur apport initial.
• • Cette étape intervient alors que les agences fédérales du logement examinent la crypto dans l’évaluation des prêts hypothécaires.

La garantie en bitcoin passe des portefeuilles crypto au prêt immobilier

Le premier prêt hypothécaire soutenu par Fannie Mae en bitcoin a été financé, ouvrant la voie à un déploiement à l’échelle nationale. Le 4 juin, Coinbase (Nasdaq : COIN) et Better Home & Finance Holding Company (Nasdaq : BETR) ont annoncé cette étape, la décrivant comme « le premier prêt hypothécaire soutenu par Fannie Mae en Bitcoin aux États-Unis. »

Les emprunteurs peuvent engager du bitcoin ou de l’USD Coin (USDC) pour aider à financer un apport tout en conservant leurs avoirs en crypto intacts.

La structure associe un prêt hypothécaire classique à un financement d’apport en crypto. Better initie et gère le prêt soutenu par Fannie Mae. Coinbase assure la garde, la conformité et le support opérationnel pour les actifs numériques engagés. Cela signifie que le bitcoin soutient le prêt pour l’apport, tandis que le prêt immobilier reste dans le système hypothécaire conforme.

L’annonce indique :

« Supportant initialement le bitcoin et l’USDC, le produit permet aux emprunteurs d’engager des actifs numériques en tant que garantie, leur permettant d’obtenir un prêt hypothécaire sans liquider leurs avoirs. »

Le calendrier s’inscrit dans un changement de politique plus large concernant la crypto et le financement immobilier. Le directeur de la Federal Housing Finance Agency, William J. Pulte, a ordonné à Fannie Mae et Freddie Mac d’explorer la cryptomonnaie dans l’évaluation des risques liés aux prêts hypothécaires pour les maisons unifamiliales, à condition que les actifs soient vérifiables et détenus sur des plateformes centralisées réglementées aux États-Unis.

L’ampleur de Fannie Mae confère à cette étape une importance grand public. L’entreprise soutenue par le gouvernement gère des trillions de dollars de crédit hypothécaire aux États-Unis et joue un rôle central dans le système de financement immobilier du pays.

Bitcoin et USDC confrontés à leur premier véritable test hypothécaire

Pour les détenteurs de crypto, l’attractivité réside dans le contrôle. Vendre du bitcoin pour obtenir des liquidités peut limiter les gains futurs et entraîner des coûts fiscaux possibles. Better indique que 41 % de ses clients pré-approuvés remplissent les conditions de revenu et de crédit mais manquent de liquidités pour un apport traditionnel. Elle a également précisé que l’âge médian des primo-accédants est passé à 40 ans, contre 32 il y a dix ans.

Le premier prêt réalisé a été accordé à Joe et Amy, un couple marié dans la trentaine à Ann Arbor, Michigan. Joe est ingénieur logiciel, et Amy est étudiante en master. Ils avaient constitué une épargne en actifs numériques mais manquaient de liquidités pour un apport traditionnel. En engageant du bitcoin, ils ont acheté leur première maison tout en conservant leur position à long terme en crypto.

L’ampleur de Better rend le déploiement plus qu’une simple expérience hypothécaire limitée. La société affirme être la première fintech à financer plus de 110 milliards de dollars en volume de prêts. Sa plateforme dessert des clients dans les 50 États américains et au Royaume-Uni. Cette portée donne au prêt adossé au bitcoin une base de distribution plus large alors qu’il se rapproche d’une disponibilité nationale.

Mark Troianovski, responsable des partenariats avec les consommateurs et la plateforme chez Coinbase, a déclaré :

« Financer le premier prêt conforme adossé à un jeton est l’une des démonstrations les plus concrètes de cette vision que nous ayons vues. »

Le rôle de Coinbase est pratique et central dans le produit. Better a choisi Coinbase pour gérer la partie en actifs numériques de la structure, y compris la garde sécurisée, les contrôles de conformité et le support opérationnel. La société crypto sert également des millions d’utilisateurs particuliers, plus de 150 agences gouvernementales et plus de 300 clients institutionnels dans le monde entier. Cette infrastructure facilite la connexion entre la garantie crypto, un prêt hypothécaire conforme et un prêt pour l’apport séparé.