《Strategi Mingguan》9 April 2026

《Mingguan Strategi》4.9

一、Ikhtisar Pasar Minggu Ini

Pasar kripto minggu ini menunjukkan tren konsolidasi bergejolak, indeks ketakutan dan keserakahan naik kembali ke 42 tetapi masih dalam zona ketakutan, kapitalisasi pasar turun kembali ke 2,40 triliun dolar AS. BTC dan ETH bergerak melemah secara bersamaan, sinyal oversold jangka pendek muncul, dana ETF terus keluar bersih, leverage pasar derivatif sedikit menyusut, preferensi risiko pasar secara keseluruhan berhati-hati, dari penyesuaian mendalam sebelumnya beralih ke konsolidasi struktural, pola pasar cenderung seimbang.

Secara makro, pejabat Federal Reserve secara intensif mengeluarkan sinyal hawkish, ekspektasi penurunan suku bunga menurun drastis, probabilitas penurunan suku bunga pada Juni turun di bawah 35%, likuiditas global secara marginal mengencang, aset risiko secara umum tertekan, aset kripto mengalami koreksi bersamaan. Dalam hal regulasi, SEC dan CFTC AS bersama-sama merilis kerangka lima klasifikasi aset digital, menegaskan bahwa empat dari lima kategori tidak dianggap sebagai sekuritas, memberikan panduan untuk pengembangan industri yang sesuai; RUU Clarity akan dibahas pertengahan April, jika disetujui akan menetapkan BTC dan ETH sebagai komoditas yang diatur oleh CFTC, mendukung pengembangan aset kripto yang sesuai regulasi. Di sisi industri, peningkatan test jaringan Ethereum Cancun terus berlangsung, minat pendanaan proyek ekosistem Layer2 menurun, institusi secara bertahap mengurangi posisi dalam pasar yang bergejolak, koreksi kali ini terutama dipengaruhi oleh pengencangan likuiditas makro dan pengambilan keuntungan dana, namun fondasi pengembangan industri jangka panjang tetap utuh.

二、Inti Pasar dan Dinamika Dana

Pasar kripto minggu ini menunjukkan pola “sentimen membaik tetapi dana berhati-hati”, indeks ketakutan dan keserakahan dari 31 naik ke 42, keluar dari zona ketakutan mendalam tetapi masih dalam kondisi ketakutan, kapitalisasi pasar sedikit menurun ke 2,40 triliun dolar AS, sinyal oversold pada koin utama muncul, dana ETF terus keluar bersih, leverage pasar derivatif sedikit menyusut, preferensi risiko pasar berhati-hati, pola konsolidasi berlanjut, menunggu petunjuk arah baru.

Dari sudut pandang sentimen pasar, Crypto Fear & Greed Index dari minggu lalu 31 naik ke 42, meskipun masih dalam zona ketakutan (25-49), tetapi emosi panik sudah berkurang, kepercayaan investor perlahan pulih, suasana bullish membaik, namun belum terbentuk konsensus yang efektif, suasana hati tetap berhati-hati dan optimis, kekuatan rebound masih perlu terkonsolidasi.

Dari segi kapitalisasi pasar utama, total kapitalisasi pasar kripto saat ini sebesar 2,40 triliun dolar AS, turun 1,91% dalam 24 jam, menunjukkan tren penurunan bergejolak, daya beli tidak cukup kuat, tanda pengambilan keuntungan dan penghindaran risiko muncul bersamaan, pasar secara keseluruhan tertekan, fluktuasi moderat tetapi tekanan penurunan belum hilang, pasar berada dalam fase penyesuaian struktural.

Untuk dua koin utama, BTC dan ETH menunjukkan karakteristik “oversold jangka pendek, tren menengah dan panjang cenderung kuat”, secara teknikal berpotensi rebound tetapi secara dana masih berhati-hati. Harga BTC saat ini $70,751.65, turun 1,10% dalam 24 jam, indikator teknikal (KDJ, CCI, WR) menunjukkan kondisi oversold, harga mendekati garis bawah Bollinger Bands, ada kebutuhan rebound teknikal; indikator jangka menengah dan panjang menunjukkan momentum bullish kuat, harga berosilasi di sekitar garis tengah, kekuatan bullish dan bearish cenderung seimbang, tren secara umum cukup stabil. Harga ETH saat ini $2,175.36, turun 2,79% dalam 24 jam, sinyal oversold jangka pendek jelas (KDJ, RSI, CCI menunjukkan oversold), berpotensi rebound; indikator jangka menengah dan panjang menunjukkan tren naik, harga di atas garis tengah, tren bullish masih ada tetapi ADX rendah, kekuatan tren perlu ditingkatkan. Keduanya melemah bersamaan, menekan kinerja pasar secara keseluruhan.

Dari aliran dana, pasar ETF menunjukkan pola “keluar dua arah”, net flow ETF Bitcoin hari ini -85,80 juta dolar ( minggu lalu -87,20 juta dolar ), keluar bersih selama dua minggu berturut-turut, dana institusi terus keluar, sikap berhati-hati; ETF Ethereum hari ini net flow -11,80 juta dolar ( minggu lalu +19,70 juta dolar ), dari masuk bersih menjadi keluar bersih, keinginan institusi untuk mengalokasikan ETH menurun, secara keseluruhan dana terbatas, tidak ada masuk besar-besaran.

Pasar derivatif menunjukkan leverage sedikit menyusut, posisi terbuka futures 2,76 miliar ( perubahan -2,29%), posisi terbuka perpetual kontrak 423,39 miliar ( perubahan -3,34%), dana leverage sedikit keluar, preferensi risiko tetap berhati-hati, tidak ada aksi deleveraging besar-besaran, tingkat leverage secara umum terkendali, risiko relatif terbatas.

Secara keseluruhan, pasar kripto saat ini berada dalam fase sentimen membaik, dana terbatas, dan konsolidasi di pasar, sinyal oversold pada koin utama dan tren jangka menengah cenderung kuat bersamaan. Rebound teknikal mungkin terjadi karena oversold dalam jangka pendek, tetapi secara menengah perlu memperhatikan perbaikan dana, operasi harus berhati-hati, kontrol posisi secara rasional, waspadai koreksi lanjutan setelah rebound melemah.

三、Strategi Perdagangan Pilihan

Sorotan utama:

Strategi ETH ini dibangun berdasarkan indikator RSI, dioptimalkan untuk karakteristik volatilitas ETH, menunjukkan pengendalian risiko ekstrem dan kinerja keuntungan yang stabil di antara strategi koin utama, drawdown sangat rendah, tingkat kemenangan tinggi, rasio risiko dan imbal hasil menonjol, cocok sebagai strategi penguatan utama untuk alokasi ETH, mampu secara stabil menangkap peluang pasar ETH dengan pengendalian drawdown yang ketat.

Situasi yang cocok:

Cocok untuk trader ETH dengan toleransi risiko sedang, yang mencari keuntungan stabil dengan volatilitas rendah, dirancang khusus untuk koin utama dengan likuiditas tinggi seperti ETH, cocok untuk rebound oversold dan tren konsolidasi, dapat digunakan sebagai strategi penguatan stabil untuk alokasi ETH, terutama bagi dana yang ingin menghindari drawdown besar dan mengejar bunga majemuk yang stabil, tidak cocok untuk dana jangka panjang yang sangat konservatif atau tren penurunan ekstrem.

Unduh TradingBase.AI, ikuti strategi berkualitas dengan satu klik:

四、TOP Perubahan Harga 24 Jam

TOP kenaikan:

TOP penurunan:

五、Penutup

Pasar kripto minggu ini melanjutkan pola konsolidasi bergejolak, sentimen membaik tetapi dana terbatas, koin utama oversold dalam jangka pendek tetapi tren jangka menengah dan panjang tetap baik, dana ETF keluar dua arah menunjukkan sikap institusi berhati-hati, leverage pasar derivatif sedikit menyusut, risiko terkendali. Pembangunan regulasi industri berjalan stabil, iterasi teknologi terus berlangsung, logika pengembangan jangka panjang tetap sama, tetapi dalam jangka pendek perlu menghadapi tekanan pengencangan likuiditas makro dan fluktuasi sentimen pasar secara bersamaan. Ke depan, fokus utama adalah pada posisi support utama BTC dan ETH di sekitar (65.010 dolar dan 1.957 dolar, perubahan aliran dana ETF dan kebijakan makro, dengan sabar menunggu sinyal stabilisasi pasar dalam jangka menengah, sementara dalam jangka pendek perhatikan peluang rebound oversold, kontrol posisi secara rasional, dan hindari risiko ekstrem.