テスラのリチウム鉱山の困難：資源の獲得から自社精錬へ

新エネルギー車競争の時代、誰が上流のリチウム資源を握るかが、EV産業の喉元を握ることになる。TSLはこの数年、この道で頻繁に動いている。

サプライチェーンのレイアウト：多脚で進む

TSLは卵を一つのバスケットに入れていません。公開情報によると、現在複数のリチウム鉱業者と長期契約を結んでいます：

• Ganfeng Lithium:2021年に3年間の供給契約を締結し、2022年に納入開始
• アルカジウムリチウム(リオティントが買収):継続的な供給契約があります
• 四川雅化：2030年までに電池グレードの水酸化リチウムを供給、さらに2025-2027年には炭酸リチウムも供給する。
• Liontown Resources（オーストラリア）：Kathleen Valleyプロジェクトからリチウム鉱石精鉱を供給し、今年の7月に生産を開始しました。
• ピードモント・リチウム（北米）：Sayona Miningとの合弁により、2025年末まで供給される。

しかし、これだけではありません。TSLは、パナソニック、CATL、LGエナジーソリューションズなどのバッテリーメーカーから間接的にリチウム資源を調達しています——彼らはそれぞれ化学会社と独自のリチウム調達契約を結んでいます。サプライチェーンの段階が増えるほど、リスクも上昇します。

バッテリー化学の変局：高ニッケルからLFPへ

面白いことに、TSLはバッテリーの配合を調整しています。従来のNCA（ニッケルコバルトアルミニウム）バッテリーはパナソニックが供給しており、エネルギー密度は高いですが、業界での認知度はNCM（ニッケルコバルトマンガン）ほどではありません。現在、TSLはLFP（リン酸鉄リチウム）に移行しています——このバッテリーはニッケルとコバルトを含まないため、希少金属への依存を大幅に減少させます。

2021年に、TSLはスタンダードレンジモデルでLFPに切り替えました。今年はミッドサイズの電動トラックにもこのバッテリーを使用する予定です。最新の進展はネバダ州スパークス工場でLFPを生産し、アメリカの新しい規制に対してバッテリー材料の調達先の要件に対応することです——中国からの材料を回避するため。

デジタル下の真実

標準のModel Sには約62.6キログラムのリチウムが搭載されています（総バッテリー重量は544キログラムです）。割合は高くないように見えますが、マスクはリチウムを「サラダの塩」のようなものだと言ったことがあります——重要なのは一度の使用量ではなく、体量です。

ベンチマーク・ミネラル・インテリジェンスは予測しています：2030年までにリチウムイオン電池の需要は400%増加し、3.9テラワット時に達するでしょう。一方で、リチウム鉱の現在の生産能力の過剰状況は逆転しようとしています。サプライチェーンには大きな圧力がかかっています。

変曲点:採掘から製錬へ

興味深いことに、TSLは直接鉱山を運営することを選ばなかった。SQMの幹部は、鉱業にはまったく異なる学習曲線と技術の蓄積が必要であることを認めており、完成車メーカーがこれに取り組むのはあまりにも異業種に跨っていると述べた。

Benchmark Mineral Intelligenceのアナリスト、Simon Mooresは鋭い見解を示した：“ペーパープロトコルでは不十分で、自動車メーカーは供給を確保するために25％の鉱山を買収しなければならない。” だが、マスクは別の道を選んだ——自社製の精錬所。

TSLの殺し文句：テキサス製錬所

2023年TSLはテキサス州コーパスクリスティ地域で、年産50 GWhのバッテリーグレードリチウムの精錬所の建設に着手しました。工事の進捗はほぼ完了しており、2025年にはフル生産が期待されています。

しかしここには一つのボトルネックの問題があります：工場は毎日800万ガロンの水を必要としますが、南テキサスは深刻な干ばつに見舞われています。しかし12月、南テキサス水道局はインフラ協定を通じて、ヌエセス水道会社がテスラにパイプラインの使用権を販売することを許可しました——これが水資源のボトルネックを回避する鍵となりました。

背後のロジック

2020年のBattery Dayでの粘土からリチウムを提取することを約束して以来（現在も商業化されていない）、今や多くの地域でサプライヤーを配置し、LFPに移行し、自社の精錬所を建設しています——TSLは立体的なチェスを打っています。核心的な考え方は単一の供給元に頼らず、鉱採掘のトレンドに乗らず、必ず精錬ポートを掌握することです。

これは直接鉱山を買うよりも賢明です：精錬は本当の技術と資本集約型のプロセスであり、これをマスターすれば原料をバッテリーグレードの製品に変える権力を掌握したことになります。2025年にテキサス工場が予定通りフル稼働すれば、TSLは世界のEVサプライチェーンにおける発言権が一段階上がります。