分散型金融（DeFi）における新たなコラボレーションが、オンチェーンの資本効率を再構築しています。Venus FluxがBNB Chainに登場し、強力な統合流動性層を提供します。Venus ProtocolとFluidがBNB Chain上に新たな流動性基準を導入BNB Chainの主要なレンディングプラットフォームであるVenus Protocolは、接続された流動性アーキテクチャの先駆者であるFluidと戦略的提携を結びました。両者は共同で、BNB Chainエコシステム向けに特化した最初の統合流動性層「Venus Flux」を立ち上げました。従来のDeFiモデルでは、資本は通常、孤立したレンディングボールトやDEX流動性プールにロックされたままです。しかし、このサイロ化された設計は、ユーザーを断片化されたポジションに閉じ込め、資産をプラットフォーム間でブリッジし、高いガス料金を支払い、リアルタイムの機会を逃す原因となっていました。Fluidは、レンディング、借入、取引をネイティブに接続するモジュール式の流動性インフラを提供します。さらに、このコラボレーションは、断片化されたBNB Chainの流動性を調整されたシステムに変え、資本を最も効果的な場所へルーティングできるようにすることを目指しています。Venus Fluxとは何か、その仕組みは？プロジェクトのタグライン「あなたの流動性をFluxさせ、利回りを成長させよう」は、その野望を示しています。Venus Fluxは単なる新しいインターフェースではなく、Fluid Liquidity Layer技術によって推進される、資本のオンチェーン循環の根本的な再設計です。Fluidの流動性アーキテクチャをプロトコルレベルで統合することで、プラットフォームはレンディングポジション、借入能力、DEX流動性を一つのシステムにリンクします。ユーザーは従来通りの操作を行いつつ、バックエンドのインフラが複雑な流動性ルーティングを管理します。預け入れた資産は、ただ待機するのではなく、動的な流動性ストリームの一部となります。単一の預け入れで、レンディング、借入、取引の流動性に同時にアクセスでき、資本効率を最大化しつつ手動での再配置を不要にします。主な機能：貸す、借りる、増やす、スワップVenus Fluxは、主に4つのユーザーアクションに焦点を当てています：Lend（貸付）、Borrow（借入）、Multiply（増幅）、Swap（スワップ）。これらの機能はすべて統合された流動性エンジンに組み込まれ、シンプルなインターフェースを通じて提供されます。Lend（自動最適化）：ユーザーは流動性層に資産を供給できます。これらの預け入れは、プロトコル非依存の共有プールに入り、全体のスタックにサービスを提供します。さらに、システムは自動的に資金を最適な利回り源へルーティングし、複数の孤立したポジションを管理する必要をなくします。Borrow（資本効率の再定義）：Fluidの高度な清算エンジンを活用し、ユーザーはBNB Chain上で従来より高いLoan-to-Value（LTV）比率にアクセス可能です。これにより、借入能力が向上し、リスク管理と実行のスマート化による清算の摩擦低減を目指します。Multiply（ワンクリックレバレッジ）：より高度な市場参加者向けに、Multiply機能は複雑なループ戦略を自動化し、ワンクリックでレバレッジをかけることを可能にします。単一の取引で、エクスポージャーと潜在的な利回りを増加させることができます。Swap（統合された流動性と実行）：プロトコルに直接組み込まれたネイティブDEXにより、Flux内で資産をスワップし、ポジションのリバランス、清算処理、レバレッジの実行、解消を効率的に行えます。スワップはプロトコル層で動作するため、取引のオーバーヘッドが削減され、Lend、Borrow、Multiplyのフロー全体の実行品質が向上します。革新の最前線：スマート担保とスマート債務このプラットフォームの最大の強みは、貸付と取引を一体化することを目指した独自のスマート機能にあります。ただし、これらの機能は、流動性層の保守的な会計に基づいて構築されています。スマート担保：従来、担保として預けられる資産は「死んだ」資本と見なされてきました。Venus Fluxのスマート担保機能により、同じ資産が複数の役割を果たすことが可能です。担保はDEX流動性としても機能し、スワップ手数料を生み出しつつ、ローンの担保やレンディング利回りにも寄与します。この設計は、単一の資本から多層的な利回りスタックを作り出し、ユーザーが複数のポジションを手動で追跡する必要を減らしながら、全体のリターンを向上させる可能性があります。さらに、担保化の制約を維持しつつ、より柔軟な資本運用を可能にします。スマート債務：借入資金は、ただ放置されるのではなく、コスト負担だけにとどまりません。スマート債務は、借入資金をDEXのAMMポジションにルーティングし、取引（LP）手数料を獲得させます。市場が好調な場合、これらの手数料は借入のAPRを相殺し、場合によっては純粋なプラスの利回りを生み出すこともあります。流動性層の内部動作流動性層はアーキテクチャの中心に位置し、システム全体の資金を管理します。すべての台帳状態と会計はここで統一され、残高、負債、展開された流動性の唯一の信頼できる情報源となります。ユーザーが資産を預けると、これらの資金は自動的にサポートされるプラットフォーム間でリバランスされます。例えば、スマート担保として指定された資本は、レンディングインデックスに供給された流動性として記録されるとともに、事前に定められた戦略に従って関連するDEXプロトコルのLPポジションとして展開されます。その後、AMMの仕組みやプロトコルのパラメータに基づき、動的にリバランスされます。ユーザーはコインを手動でプラットフォーム間で移動させる必要はなく、すべてのポジションは統一された決済層を通じて調整・反映されます。流動性が複数のプロトコルにまたがるため、同じ資産プールは貸付利回りを得るとともに、DEXのLP手数料も獲得できます。この二重の収益構造により、資本効率が大幅に向上し、従来の孤立したマネーマーケットとの差別化が図られています。BNB Chainエコシステム向けの戦略的提携この提携は、DeFiの二つの異なる強みを結びつけます。Venus Protocolは深い流動性と2020年のローンチ以来BNB Chainの先駆者としての長い実績を持ち、Fluidはその流動性をよりインテリジェントにするための技術的推進力を提供します。「Venus Fluxは、BNB Chain上で最も堅牢かつ資本効率の高いマネーマーケットを提供するという我々の使命において、飛躍的な進歩を示しています」とVenus LabsのBD責任者Leonは述べました。さらに、彼は新しいアーキテクチャがオンチェーンの信用市場の標準を引き上げることを意図していると強調しました。「Fluidとの提携により、我々はユーザーにより高度なレンディング市場体験を提供し、Venusエコシステム内に新たなDEX製品を導入しています」とLeonは付け加えました。これにより、流動性層による取引機能の拡張が実現します。「Venus ProtocolはBNB Chain上で最大かつ最も信頼されるマネーマーケットであり、その規模と実際のユーザーニーズは他のプロトコルを凌駕しています」とFluidの共同創設者兼CTOのSamyak Jainは述べました。彼は、この提携が機関投資家向けの市場メカニクスへのアクセス拡大を目的としていると強調しました。「Fluidの流動性層をVenus Fluxに導入することは、流動性をより効率的に貸付、借入、取引に移動させることを可能にし、機関投資家、プロトレーダー、リテールユーザーのための機関レベルの市場メカニクスを解き放ちます」とJainは締めくくりました。ライブローンチとユーザーによるアクセス方法Venus Fluxは現在BNB Chain上で稼働しており、より流動的で透明性の高い最適化されたオンチェーン金融環境へのアクセスを提供しています。ローンチは、シンプルな「設定して放置」型の利回り戦略を求めるリテールユーザーと、資本効率を最大化したいDeFiネイティブのトレーダーの両方を対象としています。Venus ProtocolとFluidの提携は、BNB Chain全体のイノベーションの出発点として位置付けられています。ただし、現段階では、実際の市場条件下で流動性層とスマート機能の堅牢性を証明することに焦点を当てています。ユーザーは、公式インターフェース（https://venus.io）から直接、レンディング、借入、レバレッジ、スワップの機能を探索できます。そこから、利回りの追跡、担保の管理、スマート流動性エンジンとのやり取りを一つの預け入れで行えます。Venus ProtocolとFluidについてVenusはBNB Chain上の主要なレンディングプロトコルです。2020年に設立され、ネットワーク上で最初のレンディングプラットフォームとして、BNBエコシステム内の主要資産に対して最も深いレンディング流動性を提供し続けています。Fluidは、自身を「世界で最も資本効率の高い流動性層」と称し、そのインフラの上に金融商品エコシステム全体を支えることができるとしています。レンディング、借入、取引、その他の製品を一つのシームレスなオンチェーンシステムに接続します。総市場規模は50億ドル超、累積取引高は1900億ドル超に達し、資本効率の再定義を目指しています。Venusとのコラボレーションは、そのビジョンをBNB Chain環境に拡大する重要な一歩です。要約すると、Venus Fluxは統合された流動性アーキテクチャ、スマート担保、スマート債務、そして統合DEX機能を一つのシステムにまとめ、BNB Chainにおける資本効率の高いDeFiの新たな基準を目指しています。
Venus FluxがVenus ProtocolとFluidとともに、BNB Chain上に統一された流動性層を発表し、ローンチされる
分散型金融（DeFi）における新たなコラボレーションが、オンチェーンの資本効率を再構築しています。Venus FluxがBNB Chainに登場し、強力な統合流動性層を提供します。
Venus ProtocolとFluidがBNB Chain上に新たな流動性基準を導入
BNB Chainの主要なレンディングプラットフォームであるVenus Protocolは、接続された流動性アーキテクチャの先駆者であるFluidと戦略的提携を結びました。両者は共同で、BNB Chainエコシステム向けに特化した最初の統合流動性層「Venus Flux」を立ち上げました。
従来のDeFiモデルでは、資本は通常、孤立したレンディングボールトやDEX流動性プールにロックされたままです。しかし、このサイロ化された設計は、ユーザーを断片化されたポジションに閉じ込め、資産をプラットフォーム間でブリッジし、高いガス料金を支払い、リアルタイムの機会を逃す原因となっていました。
Fluidは、レンディング、借入、取引をネイティブに接続するモジュール式の流動性インフラを提供します。さらに、このコラボレーションは、断片化されたBNB Chainの流動性を調整されたシステムに変え、資本を最も効果的な場所へルーティングできるようにすることを目指しています。
Venus Fluxとは何か、その仕組みは？
プロジェクトのタグライン「あなたの流動性をFluxさせ、利回りを成長させよう」は、その野望を示しています。Venus Fluxは単なる新しいインターフェースではなく、Fluid Liquidity Layer技術によって推進される、資本のオンチェーン循環の根本的な再設計です。
Fluidの流動性アーキテクチャをプロトコルレベルで統合することで、プラットフォームはレンディングポジション、借入能力、DEX流動性を一つのシステムにリンクします。ユーザーは従来通りの操作を行いつつ、バックエンドのインフラが複雑な流動性ルーティングを管理します。
預け入れた資産は、ただ待機するのではなく、動的な流動性ストリームの一部となります。単一の預け入れで、レンディング、借入、取引の流動性に同時にアクセスでき、資本効率を最大化しつつ手動での再配置を不要にします。
主な機能：貸す、借りる、増やす、スワップ
Venus Fluxは、主に4つのユーザーアクションに焦点を当てています：Lend（貸付）、Borrow（借入）、Multiply（増幅）、Swap（スワップ）。これらの機能はすべて統合された流動性エンジンに組み込まれ、シンプルなインターフェースを通じて提供されます。
Lend（自動最適化）：ユーザーは流動性層に資産を供給できます。これらの預け入れは、プロトコル非依存の共有プールに入り、全体のスタックにサービスを提供します。さらに、システムは自動的に資金を最適な利回り源へルーティングし、複数の孤立したポジションを管理する必要をなくします。
Borrow（資本効率の再定義）：Fluidの高度な清算エンジンを活用し、ユーザーはBNB Chain上で従来より高いLoan-to-Value（LTV）比率にアクセス可能です。これにより、借入能力が向上し、リスク管理と実行のスマート化による清算の摩擦低減を目指します。
Multiply（ワンクリックレバレッジ）：より高度な市場参加者向けに、Multiply機能は複雑なループ戦略を自動化し、ワンクリックでレバレッジをかけることを可能にします。単一の取引で、エクスポージャーと潜在的な利回りを増加させることができます。
Swap（統合された流動性と実行）：プロトコルに直接組み込まれたネイティブDEXにより、Flux内で資産をスワップし、ポジションのリバランス、清算処理、レバレッジの実行、解消を効率的に行えます。スワップはプロトコル層で動作するため、取引のオーバーヘッドが削減され、Lend、Borrow、Multiplyのフロー全体の実行品質が向上します。
革新の最前線：スマート担保とスマート債務
このプラットフォームの最大の強みは、貸付と取引を一体化することを目指した独自のスマート機能にあります。ただし、これらの機能は、流動性層の保守的な会計に基づいて構築されています。
スマート担保：従来、担保として預けられる資産は「死んだ」資本と見なされてきました。Venus Fluxのスマート担保機能により、同じ資産が複数の役割を果たすことが可能です。担保はDEX流動性としても機能し、スワップ手数料を生み出しつつ、ローンの担保やレンディング利回りにも寄与します。
この設計は、単一の資本から多層的な利回りスタックを作り出し、ユーザーが複数のポジションを手動で追跡する必要を減らしながら、全体のリターンを向上させる可能性があります。さらに、担保化の制約を維持しつつ、より柔軟な資本運用を可能にします。
スマート債務：借入資金は、ただ放置されるのではなく、コスト負担だけにとどまりません。スマート債務は、借入資金をDEXのAMMポジションにルーティングし、取引（LP）手数料を獲得させます。市場が好調な場合、これらの手数料は借入のAPRを相殺し、場合によっては純粋なプラスの利回りを生み出すこともあります。
流動性層の内部動作
流動性層はアーキテクチャの中心に位置し、システム全体の資金を管理します。すべての台帳状態と会計はここで統一され、残高、負債、展開された流動性の唯一の信頼できる情報源となります。
ユーザーが資産を預けると、これらの資金は自動的にサポートされるプラットフォーム間でリバランスされます。例えば、スマート担保として指定された資本は、レンディングインデックスに供給された流動性として記録されるとともに、事前に定められた戦略に従って関連するDEXプロトコルのLPポジションとして展開されます。
その後、AMMの仕組みやプロトコルのパラメータに基づき、動的にリバランスされます。ユーザーはコインを手動でプラットフォーム間で移動させる必要はなく、すべてのポジションは統一された決済層を通じて調整・反映されます。
流動性が複数のプロトコルにまたがるため、同じ資産プールは貸付利回りを得るとともに、DEXのLP手数料も獲得できます。この二重の収益構造により、資本効率が大幅に向上し、従来の孤立したマネーマーケットとの差別化が図られています。
BNB Chainエコシステム向けの戦略的提携
この提携は、DeFiの二つの異なる強みを結びつけます。Venus Protocolは深い流動性と2020年のローンチ以来BNB Chainの先駆者としての長い実績を持ち、Fluidはその流動性をよりインテリジェントにするための技術的推進力を提供します。
「Venus Fluxは、BNB Chain上で最も堅牢かつ資本効率の高いマネーマーケットを提供するという我々の使命において、飛躍的な進歩を示しています」とVenus LabsのBD責任者Leonは述べました。さらに、彼は新しいアーキテクチャがオンチェーンの信用市場の標準を引き上げることを意図していると強調しました。
「Fluidとの提携により、我々はユーザーにより高度なレンディング市場体験を提供し、Venusエコシステム内に新たなDEX製品を導入しています」とLeonは付け加えました。これにより、流動性層による取引機能の拡張が実現します。
「Venus ProtocolはBNB Chain上で最大かつ最も信頼されるマネーマーケットであり、その規模と実際のユーザーニーズは他のプロトコルを凌駕しています」とFluidの共同創設者兼CTOのSamyak Jainは述べました。彼は、この提携が機関投資家向けの市場メカニクスへのアクセス拡大を目的としていると強調しました。
「Fluidの流動性層をVenus Fluxに導入することは、流動性をより効率的に貸付、借入、取引に移動させることを可能にし、機関投資家、プロトレーダー、リテールユーザーのための機関レベルの市場メカニクスを解き放ちます」とJainは締めくくりました。
ライブローンチとユーザーによるアクセス方法
Venus Fluxは現在BNB Chain上で稼働しており、より流動的で透明性の高い最適化されたオンチェーン金融環境へのアクセスを提供しています。ローンチは、シンプルな「設定して放置」型の利回り戦略を求めるリテールユーザーと、資本効率を最大化したいDeFiネイティブのトレーダーの両方を対象としています。
Venus ProtocolとFluidの提携は、BNB Chain全体のイノベーションの出発点として位置付けられています。ただし、現段階では、実際の市場条件下で流動性層とスマート機能の堅牢性を証明することに焦点を当てています。
ユーザーは、公式インターフェース（https://venus.io）から直接、レンディング、借入、レバレッジ、スワップの機能を探索できます。そこから、利回りの追跡、担保の管理、スマート流動性エンジンとのやり取りを一つの預け入れで行えます。
Venus ProtocolとFluidについて
VenusはBNB Chain上の主要なレンディングプロトコルです。2020年に設立され、ネットワーク上で最初のレンディングプラットフォームとして、BNBエコシステム内の主要資産に対して最も深いレンディング流動性を提供し続けています。
Fluidは、自身を「世界で最も資本効率の高い流動性層」と称し、そのインフラの上に金融商品エコシステム全体を支えることができるとしています。レンディング、借入、取引、その他の製品を一つのシームレスなオンチェーンシステムに接続します。
総市場規模は50億ドル超、累積取引高は1900億ドル超に達し、資本効率の再定義を目指しています。Venusとのコラボレーションは、そのビジョンをBNB Chain環境に拡大する重要な一歩です。
要約すると、Venus Fluxは統合された流動性アーキテクチャ、スマート担保、スマート債務、そして統合DEX機能を一つのシステムにまとめ、BNB Chainにおける資本効率の高いDeFiの新たな基準を目指しています。