Крипто Трейдинг з Кредитним Плечем: Як Посилити Прибутки (та Втрати )

Основна концепція

Коли-небудь бажали торгувати з більшим капіталом, ніж у вас є насправді? Саме для цього і призначений торговий важіль у криптовалютах. Це фактично запозичення коштів у біржі для контролю значно більшої позиції, ніж дозволяє ваш баланс рахунку.

Ось простий розрахунок: якщо у вас є $100 , але ви хочете отримати експозицію на позицію Bitcoin в $1,000, ви можете використовувати 10x кредитне плече. Ваш $100 отримує купівельну спроможність $1,000. Дуже цікаво, правда? Щоправда, є одна підводне каміння — про це пізніше.

Як насправді працює важіль на криптовалютних ринках

У криптовалюті ви зустрінете торговий важіль головним чином через два шляхи: маржинальна торгівля та безстрокові ф'ючерси.

Маржинальна торгівля означає, що ви позичаєте фактичні кошти у біржі для покупки активу. Ви повинні повернути ці кошти плюс комісії.

Перспективні ф'ючерси працюють інакше — ви торгуєте контрактами на основі довгих (цін, що зростають ) або коротких (цін, що падають ), не володіючи фактичним активом.

Обидва методи використовують той самий основний принцип: початкова маржа та маржа підтримки.

Початкова маржа: Ваш початковий Gate

Перед тим, як позичити щось, вам потрібен забезпечення. Це ваш початковий марж—мінімальний баланс, необхідний для відкриття позиції.

Приклад: Хочете відкрити позицію ETH на $1,000 з плечем 10x? Вам потрібно $100 в заставі. Використати 20x замість цього? Потрібно лише $50 .

Вищий кредитний плечо = менше потрібного забезпечення = вищий ризик.

Маржа обслуговування: підтримка позиції в активному стані

Коли ваша позиція змінюється, змінюється і баланс вашого рахунку. Якщо ринок рухається проти вас і ваш маржинальний баланс падає нижче порогу підтримуючої маржі, ви стикаєтеся з ліквідацією — ваша позиція буде примусово закрита, і ви втратите своє забезпечення.

Це сигнал тривоги. Багато бірж надсилають маржинальний виклик перед ліквідацією, але вам потрібно уважно стежити за цим.

Реальні приклади: Коли важелі виграють і програють

Виграшний сценарій (Довга позиція)

Ви відкриваєте довгу позицію BTC на $10,000 з 10-кратним кредитним плечем, використовуючи $1,000 застави.

Біткойн виріс на 20%. Ваш прибуток? $2,000 (мінус збори). Без кредитного плеча ті ж $1,000 принесли б лише $200.

Звучить чудово, так?

Сценарій програшу ( Все ще довга позиція )

Такий самий налаштування: $10,000 позиція, 10x кредитне плече, $1,000 забезпечення.

Біткойн впав на 20%. Ваші втрати? $2,000. Ваш початковий маржин був лише $1,000, тому ваш рахунок досягає нуля. Ліквідовано.

Навіть страшніше — на багатьох біржах зниження на 10% викликає ліквідацію, коли ви на 10x важелі. Вам не потрібно сильно помилятися, щоб вас ліквідували.

Приклад короткої позиції

Ви продали коротко $10,000 BTC з 10x кредитним плечем, використовуючи $1,000 застави.

BTC впав на 20%? Ви отримали прибуток у $2,000, коли ви викупили позичений BTC за нижчою ціною.

BTC зростає на 20%? Вам потрібно ще $2,000 для викупу, але у вас лише $1,000. Знову ліквідовано.

Чому трейдери використовують важелі (Окрім жадоби)

Підсилення прибутку – це очевидна причина. Але є й інша причина: ефективність капіталу.

Замість того, щоб заблокувати $2,000 в одній позиції з левереджем 2x, використайте 4x левередж з лише $500. Залишок у $1,500 можна використовувати для стейкінгу, дохідного фермерства або інших можливостей. Ваші гроші працюють ефективніше за рахунок багатьох стратегій.

Справжній ризик: Чому кредитне плече є двостороннім мечем

Криптовалютний ринок не спить, і ціни можуть стрімко коливатися за кілька хвилин.

• 1% зміна ціни з 100x важелем = потенційна загальна втрата
• 5% коливання з 20x важелем = територія ліквідації
• 10% волатильність з 10x кредитним плечем = час маржинального колу

Чим вищий ваш левередж, тим вужчий ваш запас для помилки. Ваша ціна ліквідації все ближче і ближче до поточної ринкової ціни.

На відміну від нижчого кредитного плеча (, як-от 2x або 3x): ви можете витримувати більші коливання ринку без паніки. Більше простору для дихання = більше часу на реакцію.

Управління ризиками торговлі з важелем

Якщо ви серйозно налаштовані використовувати кредитне плече, дотримуйтесь цих правил:

1. Почніть з малого і низького

• Не використовуйте 100x важіль як початківець
• Спочатку протестуйте з 2x, 3x або 5x
• Багато бірж все одно обмежують нових користувачів

2. Використовуйте ордери на зупинку збитків

• Автоматично закриває вашу позицію за встановленою ціною
• Запобігає емоційним рішенням, коли настає паніка
• Обмежує ваші збитки до заздалегідь визначеної суми

3. Використовуйте ордери на фіксацію прибутку

• Фіксуйте прибутки, перш ніж жадібність візьме верх
• Закриває позицію, коли ви досягаєте своєї цільової прибутковості

4. Ризикуйте лише тим, що можете дозволити собі втратити

• Ніколи не позичайте на гроші за оренду або на резервні фонди
• Це не інвестиційна стратегія; це азартна гра з позиченими грошима

5. Слідкуйте за своїм маржинальним співвідношенням

• Тримайте його вище порогу підтримки маржі
• Додайте кошти, якщо стане тісно
• Не чекайте попередження про ліквідацію

Основні моменти щодо кредитного плеча у криптоторгівлі

Кредитне плече може бути потужним інструментом для збільшення прибутків, але воно так само потужне для збільшення збитків. На нестабільних крипторинках ліквідація може статися швидше, ніж ви встигнете зреагувати.

Вам не потрібен величезний кредитний важіль, щоб заробляти гроші на торгівлі криптовалютою. Багато успішних трейдерів працюють з кредитним важелем 2-5x і все ще отримують хороші прибутки. Трейдери, які використовують 50x і 100x важіль? Більшість з них в кінцевому підсумку ліквідуються.

Золоте правило: Повністю зрозумійте механізм, перш ніж ризикувати реальними грошима. Торгуйте розумно, а не агресивно.