Чому трейдерам потрібно розуміти попит і пропозицію на фондовому ринку

Якщо ви колись замислювалися, чому деякі акції зростають без очевидної причини, а інші падають навіть при хороших новинах, відповідь може полягати у базових принципах, які часто ігноруються. Це Попит і пропозиція, що є справжньою рушійною силою ринку.

Що таке Попит і Пропозиція? Основи економіки

Якщо спростити, цей принцип — це боротьба між покупцями та продавцями. Часто інвестори кажуть: “Ринок рухається через силу попиту та пропозиції”. Насправді все набагато простіше.

Пропозиція — це кількість товару (, у цьому випадку акцій), яку пропонують продавці. Ціна висока → продавці охоче пропонують більше. Ціна низька → продавці не хочуть продавати. Це базовий зв’язок.

Попит — це бажання купити. Ціна низька → більше людей хочуть купити. Ціна висока → менше бажаючих купити.

Зробимо висновок: обидва мають обернену залежність від ціни. Чим більше попит не збалансований із пропозицією, тим більше ціна коливатиметься.

Ціна рівноваги (Equilibrium Price) — де вона виникає?

Інвестори помічають, що ціна, яка відображається на графіку (Price Chart), досить стабільна — це точка, де покупці та продавці погоджуються. Це — Рівновага.

Коли попит перевищує пропозицію, покупці готові платити більше — ціна зростає.

Коли пропозиція перевищує попит, продавці знижують ціну, щоб швидко продати — ціна падає.

Але ціна не рухатиметься далі, доки не знайде точку, яка задовольнить обидві сторони. Це і є причина появи рівнів підтримки та опору (Support & Resistance), які ви часто бачите на графіках.

Основні фактори, що впливають на Попит і Пропозицію на фінансових ринках

Ціни — не єдине, що впливає. Попит і пропозиція піддаються впливу багатьох факторів:

Сторона Попиту (Що змушує людей хотіти купувати)

• Економічна ситуація: економіка зростає — зростає довіра → більше інвестицій
• Процентні ставки: низькі ставки — чому зберігати гроші в банку? → йдуть на фондовий ринок у пошуках прибутку
• Ліквідність: гроші активно входять у ринок → більше інвестицій
• Довіра інвесторів: хороші новини про компанію або позитивна загальна ситуація на ринку → люди купують

Сторона Пропозиції (Що змушує людей продавати)

• Стратегії компаній: збільшення капіталу (Offering) → більше акцій на ринку = збільшення пропозиції
• IPO нових компаній: нові акції входять у ринок → пропозиція зростає
• Витрати на виробництво: високі витрати → виробники хочуть продавати більше, вартість компанії знижується
• Державна політика: високі податки або жорсткі регуляції → негативне ставлення → продавці виходять з ринку

Як трейдери використовують Попит і Пропозицію

Конкретно? Zone попиту та пропозиції — це техніка, яка широко використовується у трейдингових спільнотах.

1) Визначення зони попиту Drop Base Rally (DBR)

Акції різко падають (Drop) через надмірний продаж. Ціна низька — покупці активізуються, виникає сильний попит, ціна зупиняється і коливається в межах (Base).

Якщо з’являються хороші новини або нові фактори — попит знову зростає, ціна піднімається (Rally). Трейдери бачать можливість → купують при прориві.

2) Визначення зони пропозиції Rally Base Drop (RBD)

Навпаки, ціна зростає безперервно (Rally), поки не починає здаватися “завищеною” і не починає продавати — ціна зупиняється в межах (Base).

Якщо з’являються негативні новини або активізуються продажі — попит зменшується, ціна падає (Drop), і трейдери починають продавати.

3) За тенденцією продовження

Якщо тренд зростання сильний — (RBR - Rally Base Rally), ціна продовжує зростати → зупинка в межах (Base) і знову зростання.

Якщо тренд зниження — DBD - Drop Base Drop, ціна падає → зупинка і знову падіння, що дає можливість для шортінгу.

Чому більшість цих факторів працює саме так

Говорячи прямо, Попит і пропозиція — це не лише для трейдингу. Вони працюють у поєднанні з:

• Фінансовими результатами компанії: прибуткова компанія — попит зростає, цінність зростає
• Каталізаторами новин: великі новини — миттєва зміна попиту або пропозиції
• Ринковим настроєм: як ринок відчуває ситуацію — по сектору або окремих акціях
• Технічним аналізом: рівні підтримки та опору — на яких рівнях купують і продають

Основні поради для початківців

1. Звертайте увагу на обсяг: якщо попит і пропозиція слабкі, але обсяг низький — можлива ілюзія, будьте обережні
2. Очікуйте підтвердження: не входьте рано, дочекайтеся чітких сигналів зміни попиту/пропозиції
3. Встановлюйте стоп-лосс: кожна торгівля має ризик, 100% безпечних стратегій немає
4. Вчіться на реальних ринках: теорія хороша, але графіки — це реальність. Регулярно аналізуйте історичні графіки

Підсумок

Що таке Попит? — кількість, яку пропонують продавці
Що таке Пропозиція? — бажання купити від покупців

Обидва — базові рушії ринку. Якщо інвестор добре їх розуміє, він може краще передбачати рух цін, ніж ті, хто дивиться лише на новини.

Попит і пропозиція — це не магія, а основна наука. Ті, хто її опанують, побачать можливості, які інші не помічають, і це стане їхньою перевагою у торгівлі.