Coinbase та Better запускають позики під криптовалюту для внесків на покупку житла

Коротко

• Coinbase та Better запропонують кредити під криптовалюту для внесків на покупку житла.
• Позичальники можуть закласти Bitcoin або USDC, що зберігаються на рахунках Coinbase, як заставу.
• Кредит на внесок відрізняється від іпотеки, підтримуваної Fannie Mae.
• Better оформлює та обслуговує іпотеки, пов’язані з цією програмою.
• Coinbase заявила, що не буде маржинальних викликів, якщо позичальники продовжуватимуть вносити платежі.

Coinbase співпрацює з Better Home & Finance, щоб дозволити покупцям житла використовувати криптовалютні активи як заставу для кредитів на внесок, вводячи цифрові активи у частину ринку нерухомості США, яка традиційно базується на готівці та її еквівалентах. Програма дозволяє відповідним позичальникам закласти Bitcoin або USDC, збережені на їхніх рахунках Coinbase, без необхідності продавати ці активи перед укладанням угоди.

За структурою, описаною компаніями, кредит на внесок буде окремим від основної іпотеки на нерухомість. Better оформлює та обслуговує іпотеки, тоді як основний іпотечний кредит залишатиметься у рамках стандартної системи, що підтримується Fannie Mae. Це рішення створене для того, щоб надати покупцям додатковий варіант фінансування, зберігаючи іпотеку у звичайній системі.

Запуск відбувається у час, коли доступ до власного житла залишається складним для багатьох покупців. Вищі витрати на позики, зростання цін на нерухомість і обмежена пропозиція житла ускладнюють перший вихід на ринок. За даними Національної асоціації ріелторів, середній вік перших покупців житла зріс до 40 років у порівнянні з 32 у 2000 році.

Як працює кредит під криптовалюту для внеску

Цей продукт дозволяє позичальнику взяти кредит під цифрові активи, вже збережені на рахунку Coinbase. Замість того, щоб продавати Bitcoin або USDC для отримання готівки на внесок, клієнт може залишити ці активи і використовувати їх як заставу для окремого кредиту.

Ця структура може бути привабливою для тих, хто хоче зберегти криптовалютний вплив, рухаючись до покупки житла. Водночас, клієнти можуть уникнути податкових наслідків від продажу активів під час покупки, отримуючи доступ до необхідних коштів для завершення угоди.

Coinbase заявила, що сама іпотека працюватиме як звичайний житловий кредит і матиме ті ж юридичні гарантії, що й стандартні іпотечні угоди. За словами представника компанії, умови і ставки по іпотеці не змінюватимуться через коливання ціни Bitcoin після початку дії кредиту.

Компанія також повідомила, що не буде маржинальних викликів, якщо вартість закладених криптоактивів знизиться, за умови, що позичальник продовжуватиме вносити необхідні платежі. Кара Калверт, керівник політики Coinbase у США, сказала Reuters, що продукт розроблений для роботи у межах існуючої системи іпотечного кредитування, враховуючи ризики волатильності.

Доступ до житла та корисність криптовалют у спільній дискусії

Ця співпраця також відображає ширший рух до зв’язку цифрових активів із повсякденними фінансовими потребами. Криптовалюти часто обговорюють у контексті торгівлі, платежів або управління казначейськими резервами, але цей продукт безпосередньо пов’язує їх із фінансуванням житла — одним із найбільших фінансових зобов’язань для більшості домогосподарств.

Для покупців, які зберігають частину своїх багатств у цифрових активах, цей продукт пропонує спосіб отримати цінність без конвертації у готівку перед покупкою. Це може бути актуальним для клієнтів, чиї активи зберігаються поза традиційними заощадженнями або брокерськими рахунками.

Водночас, цей продукт додає ще один рівень позик у вже дорогий процес. Покупець житла матиме одночасно основну іпотеку та окремий кредит, забезпечений криптоактивами. Структура таким чином збільшує кредитне навантаження, хоча іпотека залишається у рамках стандартного кредитного механізму.

Компанії виходять на цей сегмент у час, коли політики у Вашингтоні більш відкрито ставляться до фінансових продуктів, пов’язаних із криптовалютами. Адміністрація Трампа підтримувала зусилля щодо розширення доступу до альтернативних інвестицій, включаючи криптовалюти, у фінансовій системі.

Регуляторне середовище та напрямки ринку

Coinbase заявила, що залишається у контакті з політиками, оскільки криптовалютні продукти наближаються до масового фінансування. Калверт зазначила, що компанія підтримує активний двопартійний діалог у Вашингтоні і описала пропозицію, пов’язану з іпотекою, як продукт, що має розширити доступ для американців, чиї статки не зберігаються у традиційних рахунках.

Better займатиметься оформленням і обслуговуванням кредитів, інтегруючи частину угоди з житлового фінансування у встановлений кредитний канал. Це може бути важливим, оскільки компанії прагнуть поєднати криптовалютні продукти із регульованими споживчими фінансовими послугами.

Запуск відбувається у час, коли криптоіндустрія продовжує шукати практичні застосування для споживачів поза інвестиціями та спекуляціями. Приєднуючи Bitcoin і USDC до покупки житла без необхідності продажу, Coinbase і Better тестують, чи можуть цифрові активи стати частиною масової моделі позик.