SCHD ile VYM: Hangi yüksek temettü ETF'si daha alınmaya değer?

Question

Hepsi 500 milyar+ büyüklüğünde Amerikan hisse senedi temettü fonlarıdır, VYM ve SCHD birbirine benziyor—ikisi de blue-chip portföyleri, oranlar %0.06 (binde 6), her ikisi de Smart Score tam puan aldı. Ama detaylara bakıldığında, farklar büyük.

Oynama Şekli Farklı

VYM (2006 yılında başladı, yönetim büyüklüğü 60 milyar dolar): Yüksek temettü ödeyen şirketleri izliyor. 538 hisseye sahip, çeşitlendirme yüksek, ilk 10 pozisyon toplam %24.7. İlginç olan ise, teknoloji şirketi Broadcom (AVGO) ilk sırada—%1.3 temettü veriyor ama bu şirket 13 yıldır düzenli temettü ödüyor ve sürekli artıyor, son 10 yılda getirisi %2300’ü aşmış.

SCHD (2011 yılında başladı, yönetim büyüklüğü 65.8 milyar dolar): Daha seçici, “kaliteli ve sürdürülebilir temettü” ödeyen şirketleri izliyor. Sadece 101 hisseye sahip, daha yoğun, ilk 10 pozisyon toplam %40.7. Birinci sırada BlackRock (BLK) var, temettü verimi %1.9, yüksek değil ama 20 yıldır düzenli temettü ödüyor ve 14 yıldır artıyor, son 10 yılda %290 getiri sağladı.

Temettü Karşılaştırması: SCHD önde

VYM’nin temettü verimi %2.8, bu S&P 500’ün (%1.4) iki katı. Ama SCHD daha yüksek, %3.4. Her ikisi de istikrarlı temettü artışına sahip, ama SCHD’nin yüksek temettü verimi, temettü gelirine odaklanan yatırımcılar için daha cazip.

Uzun Vadeli Getiri: SCHD önde

3 yıllık dönemde, VYM yıllık %9 ile SCHD’nin %6.7’sini geçiyor. Ama uzun vadede:

Beş yıl: SCHD %12.7, VYM %10.8
On yıl: SCHD %11.5, VYM %9.9

VYM son birkaç yılda daha iyi performans gösteriyor, ama uzun vadede SCHD istikrarlı kazanan.

Maliyet: Aynı Ucuz

İki fonun oranı %0.06, 10.000 TL yatırınca yılda sadece 6 TL ücret alınıyor. Bu, endeks fonları ve düşük maliyetli fonların başarısı.

Daha Değerli Olan Kim?

Açıkçası, bu ikisi arasında büyük fark yok. Büyüklükleri benzer, oranlar aynı, ikisi de kaliteli blue-chip. Ama birini seçmek gerekirse, SCHD’nin avantajı daha belirgin: daha yüksek temettü verimi (%3.4 vs %2.8), uzun vadeli getirisi daha stabil, temettüye dayalı yatırımcılar için daha net bir tercih. VYM son zamanlarda iyi performans gösteriyor, ama uzun vadede SCHD daha sağlam.