#BTC Денний аналіз

1️⃣ Структурний огляд
Рух ціни Біткоїна можна описати як "на волосині". Це не лише вперше з червня опустився нижче 100 000 доларів, але й з початку жовтня з історичного максимуму вже знизився більш ніж на 21%, що підтверджує ослаблення попиту. Чи завершився бичий тренд раніше — ще важко сказати. Хоча рівень у 10 тисяч доларів поки що не був повністю прорваний і ціна зуміла витримати один різкий спад, короткострокова структура залишається крихкою, тому потрібно бути обережним із покупками.

2️⃣ Потоки капіталу & Дані блокчейну & Динаміка бірж
· Потоки капіталу (стан "постачання" ринку): інституційні кошти масово виводяться. Щоденний чистий відтік у спотовому ETF на Біткоїн становить від 1,5 мільйона до 7 мільярдів доларів. Це різко контрастує з сильним притоком капіталу у вересні-жовтні, що свідчить про обережність інституційних інвесторів.

· Дані блокчейну (рух "глибоких гравців"): поведінка довгострокових тримачів (LTH) змінилася. З липня 2025 року, попри зниження цін, їхній запас Біткоїнів зменшився приблизно на 300 тисяч монет (з 14,7 мільйонів до 14,4 мільйонів). Це відрізняється від попередніх циклів, коли вони продавали при зростанні — тепер вони "продають при слабкості", що свідчить про втому досвідчених інвесторів і зниження довіри.

· Динаміка бірж (індикатор "настрою" ринку): високий рівень маржинальних довгих позицій зазнав "очищення". За останні 24 години загальні втрати на ф'ючерсах склали 452 мільйони доларів, з них 85,6% припадає на ліквідацію довгих позицій — 387 мільйонів доларів. Інтерес до спекуляцій на деривативах зменшується: премія за безстрокові контракти знизилася з пікових 338 мільйонів доларів у квітні до приблизно 118 мільйонів, що свідчить про зменшення використання важелів і зниження ентузіазму трейдерів.

3️⃣ Ідеї для торгівлі в день
Обережно з участю у відскоках — поточний тренд ще залишається слабким. На графіку з'являються довгі верхні тіні, свічки з поглинанням падіння — ознаки вичерпання імпульсу відскоку. Можна розглянути легке коротке позиціонування. Орієнтир для шортів — близько 103500 доларів.

4️⃣ Попередження про ризики
1. Ризик структурного прориву: підтримка на рівні 101000 доларів має триматися. При прориві з великим обсягом це підтвердить короткострокову слабкість ринку і може спричинити автоматичні продажі та стопи довгих позицій, що прискорить падіння ціни.

2. Ризик тривалого відтоку ETF: це важливий індикатор настрою ринку. Якщо тенденція виведення коштів з ETF не зміниться, це буде стримувати відновлення ціни Біткоїна.

3. Макроекономічний настрій: падіння технологічних акцій на фондовому ринку США (Nasdaq -1,90%) і обережність ФРС щодо подальшого зниження ставок зменшують інтерес до ризикових активів, таких як Біткоїн.