Три акції "блакитних фішок", в які варто інвестувати під час ринкових корекцій

Чому зараз час збільшити свою ставку

Коли готівка в портфелі стає доступною, диверсифікація зазвичай є основною стратегією. Але існує також рівноцінний підхід: подвоїти ставку на вже встановлених переможців, які вже є у ваших активах. Наступні три компанії представляють саме цю можливість — кожна з них зазнала нещодавньої слабкості, що робить додавання акцій особливо привабливим.

Microsoft: Розмір як конкурентна перевага

Microsoft (NASDAQ: MSFT) демонструє, що ринкова домінантність ніколи насправді не закінчується. Останні фінансові результати підкреслюють цю реальність: компанія отримала $77.7 мільярдів квартального доходу, що представляє собою 18% зростання в річному вимірі, з $30.8 мільярдів, що безпосередньо перетворюється на чистий прибуток. Наратив про компанію, що пройшла свій пік, просто не відповідає цим цифрам.

Дві структурні переваги пояснюють цю стійку траєкторію зростання. По-перше, ринкова проникливість Microsoft залишається непереможною. Компанія контролює приблизно дві третини світового ринку ПК через свою операційну систему Windows, згідно з даними Statcounter. Це встановлене середовище створює фактично постійне конкурентне становище в особистих обчисленнях. По-друге, Windows сама по собі функціонує як двигун розподілу — спрямовуючи користувачів до хмарної інфраструктури Microsoft (Azure), професійного програмного забезпечення, LinkedIn та можливостей пошуку Bing.

Нещодавня динаміка акцій розповідає іншу історію, ніж вказують основи. Хоча акції не впали різко, вони відстають від загального зростання ринку з середини року, головним чином через скептицизм інвесторів щодо рівнів витрат на штучний інтелект та занепокоєння термінами прибутковості. Однак консенсус аналітиків оцінює акції в $631.80 — на 28% вище від поточної ціни — що відображає впевненість у структурних перевагах компанії та її незмінній ринковій позиції.

Coca-Cola: Преміальна оцінка зустрічає безпеку дивідендів

Coca-Cola (NYSE: KO) акції зіштовхнулися з труднощами цього року після середньорічних занепокоєнь щодо зменшення обсягів та тиску на маржу, пов'язаного з тарифами. Незважаючи на цю слабкість, акції залишаються нижчими за свої квітневі максимуми, тоді як більшість колег відновилися.

139-річна історія компанії демонструє, чому тимчасові труднощі не повинні хвилювати довгострокових акціонерів. Coca-Cola еволюціонувала з компанії-виробника напоїв у бренд способу життя — її іконічний логотип та образи поширюються на одяг, домашній декор та сезонні товари. Ця сила бренду забезпечує стійкість цін і лояльність клієнтів, яку конкуренти намагаються відтворити.

Найпереконливіший аргумент на користь додавання акцій полягає в дивіденді: з прогнозованою доходністю 2,9% та підтримкою 63 послідовних років зростання, це є одним з найбільш надійних джерел доходу на ринку. Поєднання циклічної слабкості та надійних грошових повернень створює привабливу точку входу.

Visa: Платіжні потоки та ефективність на базі штучного інтелекту

Visa (NYSE: V) зазнала зниження з червня до сьогодні, незважаючи на те, що основні показники свідчать про недооціненість. Зростання доходів на 12% у минулому кварталі, трохи вище історичних норм, було зумовлено зростанням обсягу міжнародних платежів.

Цей двигун зростання не показує жодних ознак уповільнення. Міжнародні платежі досягли 9% середньорічного темпу зростання і, за прогнозами, зростуть до $250 трильйонів до 2027 року — це збільшення на $100 трильйон з рівнів 2017 року. Цей зсув відображає збільшення міжнародної мобільності працівників, товарів та послуг.

За прогнозами зростання криється недооцінена можливість: впровадження штучного інтелекту в платіжну інфраструктуру. На відміну від компаній, які реалізують ШІ як формальність, Visa має дані складності та цифрову досконалість для значущого впровадження ШІ. Виявлення шахрайства, обслуговування клієнтів на основі ШІ та розширена аналітика даних представляють матеріальні ефективні вигоди, які ще не відображені в ціні акцій. Це функціональне впровадження ШІ — а не спекулятивні інвестиції — може відкрити значний потенціал.

Можливість у слабкості

Корекції ринку в якісних акціях створюють тимчасові переваги для довгострокових інвесторів. Фундаментальна сила Microsoft, стабільність дивідендів Coca-Cola та структурні драйвери зростання Visa залишаються незмінними незважаючи на нещодавні цінові слабкості. Для інвесторів, які вже мають ці позиції, додаткові інвестиції за зниженими оцінками є привабливими можливостями для розміщення капіталу.