Як обрати найкращі акції для довгострокового зростання: чому Novartis і Shopify виділяються

Знаходження правильних компаній для інвестицій — основа будь-якої успішної довгострокової стратегії накопичення багатства. Хоча довгострокові інвестиції на перший погляд здаються простими — купити якісні акції та тримати їх роками — справжня складність полягає у визначенні, які компанії справді заслуговують на постійне місце у вашому портфелі. Щоб допомогти вам орієнтуватися у цьому рішенні, розглянемо двох переконливих кандидатів, які продемонстрували стійкість, потенціал зростання та здатність процвітати у різних економічних циклах: Novartis і Shopify. Це приклади найкращих акцій для купівлі зараз, якщо ви налаштовані на десятиліття терплячого капіталовкладення.

Novartis: Фармацевтичний гігант, створений для тривалого існування

Для інвесторів, що шукають довгострокову стабільність із зростанням, мало галузей важливіше за фармацевтику. Однак не кожен гравець у цій сфері заслуговує вашої уваги. Novartis — відмінний приклад, і ось чому.

Інновації як конкурентна перевага

Компанія постійно демонструє здатність розробляти проривні препарати у різних терапевтичних напрямках. На 30 вересня 2024 року Novartis досягла вражаючого рубежу: 10 продуктів, що приносять понад 1 мільярд доларів щорічного доходу кожен, і ще кілька, що наближаються до цієї позначки. Більшість із них зберігають здорові траєкторії зростання доходів, що свідчить про стабільний попит і цінову силу на ринку.

Подолання виклику втрата патентів

Закінчення патентного захисту — один із найбільших ризиків у фармацевтичній галузі. Novartis зіткнулася з цим, коли Entresto — блокбастер для хронічної серцевої недостатності — втратила ексклюзивність. Однак результати компанії майже не постраждали. У третьому кварталі 2024 року дохід зріс на 8% у порівнянні з минулим роком і склав 13,9 мільярда доларів, а прибуток на акцію досяг 2,25 долара, що на 9% більше ніж у попередньому році. Для компанії, яка управляє великим ризиком втрати патенту, це вражаючі показники. Така стійкість зумовлена диверсифікованим портфелем продуктів. Недавні запуску, наприклад Fabhalta (затверджена у грудні 2023 року для лікування пароксизмальної нічної гематурії), компенсували втрати доходів від старих препаратів.

Відмінність у дивідендах для довгострокових інвесторів

Novartis — це не лише про зростання, а й про стабільне винагородження акціонерів. Компанія збільшує дивіденди вже 28 років поспіль і зараз має доходність 3%, що значно перевищує середню по S&P 500 — 1,2%. Такий довгостроковий трек рекорд свідчить про фінансову дисципліну та стабільну прибутковість — ознаки компаній, орієнтованих на накопичення багатства у довгостроковій перспективі.

Shopify: Інфраструктурна платформа для електронної комерції з перспективою на десятиліття

Shopify — це інвестиційна можливість у іншу категорію — з корінням у структурних перевагах та довгострокових трендах. Компанія показала чудові результати, її акції зросли на 50% завдяки сильним фінансовим показникам і стратегічним рішенням.

Домінування на великому та зростаючому ринку

Керівництво сформулювало амбітне бачення: створити компанію, яка зможе процвітати 100 років. Це не просто слова — основа вже закладена. Shopify закріпився як провідна платформа для малого та середнього бізнесу для запуску та масштабування онлайн-операцій. Привабливість платформи полягає у балансі простоти та можливостей налаштування. Торговці отримують доступ до професійно розроблених шаблонів, розширеної екосистеми додатків і комплексних бізнес-інструментів, що охоплюють маркетинг, аналітику, управління запасами та логістику.

Позиція на ринку та економіка перемикання

Дані про частку ринку свідчать про зростання Shopify: компанія зайняла 12% відповідного ринку платформ електронної комерції до кінця 2024 року, порівняно з 10% рік тому. Окрім зростання частки ринку, Shopify виграє від високих витрат на перемикання. Як тільки торговці інвестують час і гроші у створення своїх магазинів, міграція до конкурентів стає економічно нерозумною, якщо не з’явиться значно краща альтернатива. Це створює міцну конкурентну перевагу, яка з кожним роком зміцнюється.

Інфлекція прибутковості

Раніше критикували швидкість спалювання коштів Shopify, але компанія кардинально змінила ситуацію. Після продажу логістичного бізнесу показники прибутковості значно покращилися. За останні чотири квартали компанія отримала чистий прибуток у трьох, а прибутки та маржі стабільно зростають. Це поєднання прискорення зростання та розширення маржі дозволяє Shopify домінувати у своєму сегменті електронної комерції десятиліттями.

Чому ці компанії заслуговують вашого довгострокового капіталу

Вибір найкращих акцій для довгострокового тримання вимагає визначення компаній із тривалими конкурентними перевагами, стабільною прибутковістю та командами керівників, орієнтованими на створення цінності для акціонерів. І Novartis, і Shopify є яскравими прикладами таких якостей. Історія дає приклади: Netflix (рекомендовано у грудні 2004 року) і Nvidia (рекомендовано у квітні 2005 року) принесли неймовірні доходи, перетворивши інвестицію у 1000 доларів у сотні тисяч. Хоча минулі результати ніколи не гарантують майбутніх, ці приклади підкреслюють, чому дисципліновані довгострокові інвестиції у якісні компанії мають таке велике значення.

Головний висновок: визначити правильні акції — компанії з міцною фундаментальною базою, зростаючими можливостями ринку та доведеним керівництвом — і тримати їх через цикли ринку — ось як створюється поколіннєве багатство. І Novartis, і Shopify уособлюють тип найкращих акцій для купівлі та тримання зараз, якщо ви готові дати вашому капіталу час на складення та зростання.