¡Aprobada la Ley de Servicios de Activos Virtuales! Estas conductas irregulares serán sancionadas: el proyecto incluye 3 puntos clave que debes ver de una vez

Taiwán da un paso clave en la supervisión de los activos virtuales. En la sesión del Consejo Ejecutivo celebrada hoy (2), el Yuan Ejecutivo aprobó formalmente el proyecto de ley 《Ley de Servicios de Activos Virtuales》 presentado por la Comisión de Supervisión Financiera (FSC, por sus siglas en inglés), el cual regula los requisitos operativos, los procedimientos de cumplimiento y los mecanismos de supervisión para los proveedores de servicios de activos virtuales (VASP) y los emisores de monedas estables, y además establece sanciones para el fraude y las conductas de manipulación, con el fin de garantizar la estabilidad del mercado y la protección de los inversores.

De acuerdo con el proyecto de ley, quien emita monedas estables sin permiso podrá ser sancionado con hasta 7 años de prisión, además de una multa de hasta 100 millones de nuevos dólares de Taiwán; si está implicado en conductas injustas como manipulación del mercado o fraude, la responsabilidad penal se elevará a entre 3 y 10 años de prisión, con una multa máxima adicional de 200 millones de nuevos dólares.

Según reportes de la Agencia Central de Noticias, el Liberty Times y el Economic Daily, el premier 卓榮泰 señaló que, en los últimos años, la tecnología financiera ha evolucionado rápidamente, y el uso de los activos virtuales ya ha cambiado la forma tradicional en que el sector financiero presta servicios de transacciones. La Comisión de Supervisión Financiera, tomando como base la prevención del lavado de dinero y siguiendo las tendencias internacionales de supervisión, incorpora a los VASP bajo el marco de regulación, mediante la autorregulación de la industria y la introducción de un sistema de registro de prevención del lavado de dinero; además, impulsa la promulgación de la 《Ley de Servicios de Activos Virtuales》, adoptando un fortalecimiento gradual de la supervisión en 4 etapas. Para reforzar el marco legal contra el fraude, también incluirá a los VASP dentro del sistema financiero de prevención de estafas, construyendo una red de protección más completa contra el fraude mediante la defensa conjunta entre pares y la cooperación entre lo público y lo privado.

3 grandes puntos de la ley especial De acuerdo con el contenido del proyecto de ley, la estructura de supervisión se centra en 3 aspectos: Primero, fortalecer la supervisión de los VASP. Se define con claridad el alcance de las actividades de los activos virtuales, los tipos de proveedores de servicios y los requisitos de licencia. Los operadores deberán ser sociedades de dedicación exclusiva; el nombre, la forma de organización y el capital deberán cumplir ciertas normas. Las instituciones financieras también podrán prestar servicios en paralelo después de obtener la autorización. Los operadores deberán establecer un sistema de control interno y auditoría, custodia separada de los activos de los clientes, obligaciones de confidencialidad de datos, y criterios de revisión para la cotización/retirada de los activos virtuales. Segundo, regular la emisión de monedas estables. El proyecto de ley define las monedas estables como “activos virtuales que representan y mantienen una vinculación de valor con una o más monedas de curso legal, para mantener la estabilidad del valor”. Los emisores deben solicitar una licencia a la autoridad competente, y antes de otorgarse la licencia deben consultarse y obtener la aprobación del Banco Central. Quien emita monedas estables sin permiso podrá ser sancionado con hasta 7 años de prisión, además de una multa de hasta 100 millones de nuevos dólares de Taiwán. De acuerdo con el proyecto de ley, el emisor debe establecer y mantener activos de reserva suficientes, depositados en instituciones financieras dentro del país, y separados de sus propios bienes, con verificación periódica; el emisor debe, respecto de la emisión y la redención de la moneda estable, establecer un sistema de control interno y auditoría, un sistema de gestión de seguridad para los sistemas de información y políticas de continuidad operativa; al mismo tiempo, debe revelar el folleto de emisión, la política de gestión de activos de reserva, la política de redención y el saldo de monedas estables en circulación, entre otros. Tercero, prevenir conductas injustas en el mercado. Con el fin de proteger los derechos e intereses de los inversores y mantener la solidez del mercado de transacciones, el proyecto de ley establece claramente que no se puede realizar ninguna conducta con “falsedad, fraude, ocultación u otro acto que induzca a error a otros” sobre información que sea capaz de afectar de manera material la emisión o las transacciones de activos virtuales, ni realizar conductas de manipulación “directa o indirectamente” que afecten el precio o la oferta y la demanda de las transacciones de activos virtuales. Quien incumpla podrá recibir una pena de prisión de 3 a 10 años y una multa de entre 10 millones y 200 millones de nuevos dólares.

Apertura gradual de derivados, monedas estables no limitadas solo a bancos El vicepresidente de la Comisión de Supervisión Financiera, 陳彥良, explicó en conferencia de prensa después de la reunión del Yuan Ejecutivo que, para los productos derivados de activos virtuales, Taiwán adoptará una “apertura gradual” en lugar de un visto bueno integral de una sola vez. Dijo que, en la actualidad, la sociedad todavía tiene un entendimiento limitado de los activos virtuales, por lo que la supervisión debe avanzar con cautela; no se abrirá completamente, pero tampoco se restringirá totalmente el espacio para el desarrollo de la innovación. En cuanto a la emisión de monedas estables, 陳彥良 recalcó que no se ha limitado a que solo los bancos puedan emitir, y que, considerando el control de riesgos, en la fase inicial seguirán predominando las instituciones financieras o proveedores de servicios financieros que cuentan con más capital y capacidades de control de riesgos; posteriormente, los umbrales se ajustarán según la naturaleza del negocio. Tras la aprobación de la ley madre, las reglamentaciones secundarias detallarán aún más el contenido del negocio, el monto de capital y otras normas. El subdirector de la Dirección de Valores y Futuros (Securities and Futures) de la Comisión de Supervisión Financiera, 黃厚銘, indicó que, en comparación con el borrador original, la versión aprobada por la sesión del Yuan Ejecutivo introdujo dos cambios importantes: primero, que los emisores deben emitir y redimir monedas estables de acuerdo con el valor nominal, y no pueden rechazar las solicitudes de redención de los tenedores; segundo, se prohíbe que el emisor ofrezca intereses o rendimientos respecto de las monedas estables emitidas. Respecto de la llegada y establecimiento en Taiwán de proveedores de servicios de activos virtuales en el extranjero (como bolsas), 陳彥良 dijo que el gobierno mantiene una actitud “positiva, prudente y amistosa”; bajo el supuesto de equilibrar la innovación financiera y el desarrollo de la industria, se revisará con un espíritu abierto e inclusivo para atraer a proveedores de alta calidad a establecerse, al mismo tiempo que se reduce la zona gris de la supervisión. 黃厚銘 explicó que la supervisión de comerciantes de divisas en el extranjero tiene 3 puntos principales: uno, que los criterios de revisión sean equivalentes a los de los operadores nacionales; dos, que cumplan las normas de prevención del lavado de dinero del país donde se encuentra el operador; y tres, que se verifique si se coordinan con las autoridades judiciales de nuestro país para ayudar en la investigación y captura de actividades ilícitas.

Regulación de las transacciones principalmente en línea El proyecto de ley regula que las transacciones se realicen principalmente en línea, evitando el uso de efectivo; 陳彥良 explicó que el propósito principal es establecer rastros de transacciones que puedan verificarse, para fortalecer los mecanismos de prevención del lavado de dinero y servir como base para el sistema de pagos digitales. Enfatizó que la supervisión internacional de los activos virtuales suele partir de la prevención del lavado de dinero y la gestión de pagos, y que Taiwán también sigue el mismo enfoque. Actualmente, Taiwán regula a los VASP mediante el registro de prevención del lavado de dinero. A marzo, hay un total de 8 operadores que han completado el registro: 5 de ellos operan plataformas de negociación, intercambio, custodia y transferencia, entre otras actividades; 2 operan operaciones como intercambio, transferencia y custodia; y 1 opera como intermediario de transferencias.