Qui obtient vraiment des prêts aux petites entreprises aux États-Unis ? Une plongée approfondie dans les données de prêt de 2023

Le paysage du prêt aux petites entreprises aux États-Unis subit un changement dramatique. Bien que les prêts bancaires traditionnels restent le principal moyen de financement pour les entrepreneurs, de nouveaux modèles dans les taux d'approbation, les disparités démographiques et les tendances au niveau des États redéfinissent la manière dont les entreprises accèdent au capital. Comprendre ces dynamiques est crucial pour tout propriétaire d'entreprise évaluant ses options de financement.

L'état actuel : Les petites entreprises peinent à trouver des capitaux

La santé financière des petites entreprises raconte une histoire alarmante. Selon l'enquête sur le crédit des petites entreprises des banques de la Réserve fédérale, 59 % des petites entreprises se trouvent dans une situation financière passable ou mauvaise, une augmentation nette par rapport à seulement deux ans auparavant. Encore plus alarmant, 85 % des petites entreprises ont rencontré des difficultés financières en 2021 seulement, représentant une augmentation de 20 points de pourcentage depuis 2019.

Cette détérioration de la stabilité financière impacte directement l'accès au capital. Seules 42 % des petites entreprises voient leurs besoins de financement satisfaits de manière adéquate, créant un écart substantiel entre la demande et les ressources disponibles. La réalité est que la plupart des entreprises dépendent fortement soit de grandes banques, soit de petites banques pour le financement, principalement en raison d'une sensibilisation limitée aux canaux de financement alternatifs comme les investisseurs providentiels ou les plateformes fintech.

Le déclin de l'emprunt bancaire traditionnel

Il est intéressant de noter que, même si les petites entreprises rencontrent des difficultés financières, moins d'entre elles demandent des prêts traditionnels. Le pourcentage de petites entreprises recherchant un financement conventionnel a considérablement diminué :

• 2019 : 43 % ont demandé des prêts
• 2020 : 37 % ont demandé des prêts
• 2021 : 34 % ont demandé des prêts

Cette tendance à la baisse suggère que les entreprises à la recherche de capitaux explorent de plus en plus des véhicules de financement alternatifs—le crowdfunding, le prêt entre pairs et les solutions fintech—plutôt que de naviguer dans les complexités des demandes de prêts bancaires traditionnels.

Pour ceux qui empruntent des voies traditionnelles, le paysage d'approbation est devenu de plus en plus difficile. En 2021, seul 31 % des demandeurs ont reçu le montant total demandé, contre 51 % en 2019. Cela représente une baisse dramatique de 20 points de pourcentage des taux de réussite au financement complet.

Le bon côté : les niveaux d'endettement des petites entreprises s'améliorent. La dette en cours a diminué de 80 % en 2020 à 74 % en 2021, la plupart des entreprises ayant des obligations de dette totale de 100 000 $ ou moins.

Comment les entreprises déploient le capital de prêt

Lorsque les petites entreprises obtiennent un financement sécurisé, l'allocation des fonds révèle des priorités claires. Un sondage de Forbes Advisor a révélé que les propriétaires d'entreprises ciblaient le produit de leurs prêts à plusieurs fins :

Utilisations principales :

• Expansion commerciale : 42,4 %
• Achats d'équipement : 29,4 %
• Marketing et publicité : 28,6 %
• Franchise d'entreprise : 27,6 %
• Immobilier/rénovation : 26,8 %
• Acquisitions d'entreprises : 25,4 %

Utilisations secondaires :

• Achats d'inventaire : 24,2 %
• Flux de trésorerie d'exploitation : 22,4 %
• Dépenses de paie : 21,8 %
• Consolidation de dettes : 18,6 %

Ces allocations démontrent que les propriétaires de petites entreprises privilégient la croissance et l'expansion plutôt que la simple survie, bien qu'une part importante dépende encore des prêts pour couvrir les besoins opérationnels.

La Vitesse du Déploiement de Capital

Une fois les fonds sécurisés, les délais de déploiement varient considérablement. Les données de Forbes Advisor révèlent :

• 21 % des entreprises épuisent les fonds de prêt en 5-6 mois
• 19 % utilisent des fonds dans les 3-4 mois
• 16% dépensent des fonds dans les 1 à 2 mois
• Seules 5 % des fonds sont déployés en moins d'un mois
• 13% prennent 7-8 mois
• 4 % nécessitent plus d'un an

La majorité des petites entreprises montrent une utilisation du capital relativement rapide, avec plus de la moitié déployant leurs fonds dans les six mois suivant leur réception.

La réalité de la taille moyenne des prêts

Selon les données de la Réserve fédérale, le montant moyen d'un prêt aux petites entreprises aux États-Unis s'élève à environ 663 000 $. Cependant, la taille des prêts varie considérablement en fonction du profil de l'emprunteur et de la classification de l'industrie. Cette variation reflète les besoins en capital diversifiés selon les différents types d'entreprises et les étapes de croissance.

Prêt aux petites entreprises américaines : Disparités démographiques dans les prêts SBA 7(a)

Le programme de prêt phare 7(a) de la SBA, qui offre jusqu'à $5 millions de financement pour le fonds de roulement, l'inventaire, l'immobilier et l'équipement, révèle de fortes inégalités démographiques en matière d'approbation et de montants de financement.

Distribution par race

La composition raciale des bénéficiaires de prêts approuvés 7(a) aux États-Unis démontre un déséquilibre significatif :

• Propriétaires d'entreprises blancs : 42,4 % du montant total des prêts (~10,9 millions de $)
• Race non spécifiée : 25,2 % (~6,5 millions de dollars)
• Propriétaires d'entreprises asiatiques : 20,6 % (~5,3 millions de dollars)
• Propriétaires d'entreprises hispaniques : 7,2 %
• Propriétaires noirs ou afro-américains : 3,9 %
• Propriétaires amérindiens ou natifs de l'Alaska : 0,7 %

Cette distribution illustre de manière frappante les inégalités systémiques au sein de l'infrastructure de prêt aux États-Unis, les entreprises détenues par des Blancs et des Asiatiques capturant plus de 63 % du financement total des prêts 7(a).

Répartition par sexe

Le genre représente une autre dimension de l'écart de prêt :

• Entreprises détenues par des hommes : 71,6 % des montants approuvés (~18,4 millions de dollars)
• Entreprises détenues par des femmes (>50% de propriété féminine) : 14,8% (~3,8 millions de $)
• Entreprises avec une propriété minoritaire féminine (<50% féminine) : 13,6% (~3,5 millions de dollars)

Cet avantage de près de 5 contre 1 en faveur des entreprises détenues par des hommes par rapport aux entreprises dirigées par des femmes reflète une discrimination persistante en matière de prêt basée sur le genre sur le marché américain.

Répartition par secteur

En 2022, 7(a) le capital de prêt s'est concentré dans des secteurs spécifiques :

• Services d'hébergement et de restauration : 19,20 %
• Commerce de détail : 14%
• Soins de santé et assistance sociale : 10,30 %
• Fabrication, construction et services professionnels : pourcentages variables
• Administration publique, services publics : 0 % et 0,10 % respectivement
• Gestion des entreprises : 0,20 % ( bien que commandant la plus grande taille de prêt moyenne à environ 1,4 million $ )

Ces distributions reflètent à la fois la demande en capital et le risque de prêt perçu dans différentes industries.

Tendances d'approbation par État américain

L'analyse au niveau des États des prêts 7(a) de 2018 à 2022 révèle une variation géographique significative :

États avec le plus haut taux d'approbation (5-year average) :

• Géorgie : 840 145 $
• Texas : classé deuxième
• Californie : classée troisième
• Louisiane : classée quatrième
• Alaska : classé cinquième

États avec le plus bas taux d'approbation :

• Hawaii : 213 505 $
• Maine, Massachusetts, Ohio et New Hampshire : niveau inférieur

Notamment, quatre des dix états ayant les taux d'approbation moyens les plus élevés sont parmi les états les plus peuplés des États-Unis, ce qui suggère que des centres de population plus importants peuvent faciliter des montants de prêt plus élevés.

La correction de 2022 : une forte baisse de la taille moyenne des prêts

Une tendance critique a émergé en 2022 : une contraction significative des approbations de prêts moyens 7(a). La moyenne nationale a chuté de 704 581 $ en 2021 à 538 903 $ en 2022, une baisse dépassant 165 000 $ par prêt. Cette chute substantielle d'une année sur l'autre signale un changement des conditions de prêt et potentiellement des normes de souscription plus strictes sur le marché du prêt aux petites entreprises aux États-Unis.

Canaux de prêt alternatifs gagnant du terrain

Malgré la domination des banques traditionnelles, les prêteurs alternatifs capturent une part de marché croissante :

• Prêteurs en ligne : 23 % des demandeurs de prêts pour petites entreprises en 2021, en hausse par rapport à 20 % en 2020 (
• Sociétés financières : 17 % des candidats
• Coopératives de crédit : 8 % des demandeurs
• Institutions financières de développement communautaire )CDFIs( : 3 % des demandeurs

Ce changement progressif vers des canaux alternatifs suggère que les petites entreprises aux États-Unis diversifient leurs stratégies de financement alors que les voies traditionnelles deviennent plus restrictives.

Principaux enseignements pour les propriétaires de petites entreprises américaines

Le paysage de prêt aux petites entreprises en 2023 présente à la fois des défis et des opportunités. Bien que le capital reste disponible par le biais de canaux traditionnels et alternatifs, les taux d'approbation se sont resserrés et des disparités démographiques persistent. Les propriétaires de petites entreprises doivent naviguer dans ces dynamiques en :

1. Comprendre que les prêts bancaires traditionnels restent le principal moyen mais représentent une utilisation en déclin
2. Reconnaissant que les taux d'approbation se sont détériorés de manière significative depuis 2019
3. Être conscient des inégalités démographiques et géographiques dans les modèles d'approbation
4. Considérant des sources de financement alternatives au-delà des banques traditionnelles
5. Planifier le déploiement du capital de manière efficace, car la plupart des emprunteurs réussis déploient des fonds dans les six mois.
6. Surveiller les tendances au niveau des États et spécifiques à l'industrie pertinentes pour leur profil commercial

Le marché du prêt aux petites entreprises aux États-Unis continue d'évoluer, 2022 marquant un point d'inflexion potentiel dans la taille et la disponibilité des prêts. Les propriétaires d'entreprises doivent rester informés de ces tendances lors de la prise de décisions en matière de capital.