À l'ère de la dépréciation du dollar taïwanais, comment acheter des yens de la manière la plus économique ? Comprendre en un article les 4 principales stratégies d'allocation

Le yen japonais face au dollar taïwanais a déjà atteint 4,85, atteignant un nouveau sommet annuel. Par rapport à 4,46 au début de l’année, le yen s’est apprécié de 8,7 %, ce qui constitue à la fois un signal d’alarme et une opportunité pour les investisseurs détenant des dollars taïwanais.

Vous hésitez encore à échanger vos dollars taïwanais contre des yens japonais ? Cet article compile les 4 dernières méthodes de configuration en yen à Taïwan, pour vous aider à trouver la solution la plus économique. Que ce soit pour voyager l’année prochaine ou pour profiter de la pression sur le dollar taïwanais afin d’allouer des actifs, vous pourrez rapidement maîtriser ces options.

Pourquoi configurer des yens japonais maintenant ?

1. La gestion du risque est opportune

Le yen japonais est l’une des trois principales monnaies refuges mondiales (avec le dollar américain et le franc suisse). Lors des turbulences du marché mondial, les capitaux affluent souvent vers le yen pour se couvrir. Prenons l’exemple du conflit russo-ukrainien en 2022 : le yen s’est apprécié de 8% en une semaine, tandis que le marché boursier a chuté de 10%, créant une couverture efficace.

Pour les investisseurs taïwanais, détenir des yens n’est pas seulement utile pour les dépenses à l’étranger, mais aussi comme outil de couverture contre la volatilité du marché boursier taïwanais.

2. La hausse des taux de la Banque du Japon approche

Le gouverneur de la Banque du Japon, Ueda Kazuo, a récemment envoyé des signaux hawkish, avec une probabilité de 80% d’une hausse de taux lors de la réunion du 19 décembre (niveau le plus élevé en 30 ans). Le rendement des obligations japonaises a atteint un sommet de 17 ans à 1,93%. Cela signifie que les dépôts à terme en yen et les rendements des assurances-vie pourraient augmenter, verrouiller des actifs en yen maintenant des rendements plus attractifs à l’avenir.

3. Protection des actifs face à la dépréciation du dollar taïwanais

Le dollar taïwanais subit une pression de dépréciation à long terme, avec un écart de taux entre Taïwan et les États-Unis s’étendant à 4,0%. En comparaison, détenir des yens permet non seulement d’éviter le risque lié au dollar taïwanais, mais aussi de participer à des opportunités d’arbitrage dans un contexte de faibles taux d’intérêt au Japon.

Les 4 options les plus économiques pour configurer des yens japonais

Selon le taux de change et les frais de transaction actualisés en décembre 2025, voici une synthèse des coûts et avantages de chaque méthode.

Option 1 : Change en ligne + retrait à l’aéroport (recommandé pour les débutants)

Pas besoin d’ouvrir un compte en devises à l’avance, il suffit de remplir le montant et la succursale de retrait sur le site de la banque, puis de se présenter avec la pièce d’identité et l’avis de transaction pour retirer en personne. La plateforme « Easy achat » de la banque taïwanaise offre un change en ligne sans frais (paiement via TaiwanPay pour seulement 10 NT$), avec un taux de change environ 0,5% meilleur que la vente en espèces.

Avantages principaux :

• Permet une planification anticipée, en achetant par tranches lorsque le taux est bas (par exemple, lorsque le taux USD/JPY est inférieur à 4,80)
• Possibilité de désigner directement une succursale à l’aéroport pour le retrait (14 points à Taoyuan, dont 2 24h/24)
• Frais de transaction faibles, meilleur taux de change

Coûts cachés : Nécessite une réservation préalable (au moins 1-3 jours), retrait limité aux heures d’ouverture bancaire

Public cible : Voyageurs ou investisseurs planifiés, idéalement une semaine avant le départ

Coût estimé (50 000 NT$) : Perte de 300-800 NT$

Option 2 : Retrait immédiat en devises via ATM (sauveur des salariés)

Utilisez une carte bancaire à puce dans un ATM en devises pour retirer des espèces en yen japonais, opération 24h/24, avec un débit de 5 NT$ par transaction interbancaire. La limite quotidienne chez Fubon Bank est de 150 000 NT$, sans frais de change.

Avantages principaux :

• Retrait à tout moment, sans réservation
• Frais interbancaires minimaux (5 NT$ par transaction)
• Idéal pour besoins urgents ou dernière minute avant départ

Coûts cachés : Nombre limité de points (environ 200 dans tout le pays), risque de rupture de cash en période de forte affluence (aéroport)

Public cible : Employés sans temps pour se rendre en agence, besoin de retrait urgent

Coût estimé (50 000 NT$) : Perte de 800-1 200 NT$

Option 3 : Change en ligne + retrait en agence ou ATM (pour investisseurs)

Via la banque en ligne ou l’application, convertir des NT$ en yens et déposer dans un compte en devises, avec un taux de vente au comptant environ 1% meilleur que la vente en espèces. Si retrait en espèces, frais supplémentaires (à partir de 100 NT$).

Avantages principaux :

• Opération 24h/24, possibilité d’acheter par tranches pour un coût moyen
• Taux de change avantageux, second après le change en ligne
• Après ouverture d’un compte en devises, possibilité d’investir dans des dépôts à terme en yen (taux annuel actuel 1,5-1,8%) ou ETF en yen

Coûts cachés : Nécessite l’ouverture préalable d’un compte en devises, frais pour retrait en espèces

Public cible : Connaisseurs en devises, planifiant une détention à long terme ou investissement dans des produits financiers en yen

Coût estimé (50 000 NT$) : Perte de 500-1 000 NT$

Option 4 : Échange en espèces à la banque (solution de secours)

Apportez directement des NT$ en liquide à une agence bancaire ou à l’aéroport pour échanger contre des yens en espèces. Opération la plus simple, mais utilisant le taux de vente au comptant, qui est environ 1-2% inférieur au taux au comptant, avec des frais bancaires additionnels, coût global plus élevé.

Exemple avec le taux de la Taiwan Bank du 10 décembre 2025 : taux de vente au comptant d’environ 0,2060 NT$/JPY (soit 1 NT$ = 4,85 JPY). Certaines banques comme E.Sun ou Fubon ajoutent 100 NT$ par transaction.

Avantages principaux :

• Sécurité, fiabilité, dénominations variées (1 000/5 000/10 000 JPY)
• Assistance en agence, adapté aux personnes âgées ou peu familières avec le numérique

Coûts cachés : Taux de change défavorable, frais élevés, horaires limités (9h00-15h30 en semaine)

Public cible : Non habitués au numérique, besoin de petites quantités en urgence (ex. 10 000-20 000 JPY à l’aéroport)

Coût estimé (50 000 NT$) : Perte de 1 500-2 000 NT$

Aperçu des taux de change en espèces par banque

Voici les taux de vente au comptant en espèces et frais en agence au 10 décembre 2025 (à vérifier sur le site officiel) :

Est-ce rentable d’échanger des yens maintenant ?

Réponse courte : oui, mais en plusieurs fois.

Le taux de 4,85 NT$/JPY est déjà le plus haut de cette année, la demande pour voyager ou investir en yen augmente nettement. Par rapport à 4,46 début d’année, l’appréciation est de 8,7 %, ce qui est déjà une belle plus-value pour les investisseurs taïwanais.

Au second semestre, la demande de change à Taïwan a augmenté de 25 %, principalement grâce à la reprise du tourisme et à la gestion du risque d’actifs.

Prévision à court terme :

USD/JPY est passé de 160 début d’année à environ 154,58, avec une possible remontée vers 155 à court terme, mais à moyen et long terme, on s’attend à un niveau inférieur à 150. La hausse du yen est alimentée par deux facteurs : la baisse des taux de la Fed et la remontée anticipée des taux japonais.

Pour les investisseurs, le yen est une monnaie refuge pour couvrir la volatilité du marché boursier taïwanais. Cependant, à court terme, il y a un risque de clôture de positions d’arbitrage, pouvant entraîner des fluctuations de 2-5 %. Il est conseillé d’acheter par tranches pour éviter une opération unique.

Stratégie recommandée :

• Pour le tourisme : réserver en ligne 2-3 semaines à l’avance, retirer à l’aéroport pour économiser
• Pour l’investissement : entrer en plusieurs fois (3-4 tranches), pour un coût moyen, en combinant dépôts à terme ou ETF en yen
• Pour l’urgence : garder un ATM comme option de secours pour besoins imprévus

Après avoir échangé des yens, quelle est la prochaine étape : ne laissez pas votre argent dormir

Si vous avez déjà configuré des yens, il faut maintenant faire en sorte qu’ils prennent de la valeur, plutôt que de rester inactifs sur le compte.

Option 1 : Dépôt à terme en yen (approche prudente) Après ouverture d’un compte en devises chez E.Sun ou Taishin, déposez en ligne un minimum de 10 000 yens, avec un taux annuel de 1,5-1,8%. Convient aux investisseurs peu risqués.

Option 2 : Assurance-vie en yen (détention à moyen terme) Les assurances d’épargne de Cathay ou Fubon offrent un taux garanti de 2-3%, combinant protection et rendement.

Option 3 : ETF en yen (approche croissance) Par exemple, Yuanta 00675U suit un indice en yen, peut s’acheter en fractions via l’application de courtage, idéal pour l’investissement périodique. Frais annuels 0,4%, équilibre entre risque et rendement.

Option 4 : Trading de devises en yen (approche active) Trade direct en paire USD/JPY ou EUR/JPY sur une plateforme de forex. Avantages : position longue ou courte, 24h/24, avec peu de capital, adapté aux traders expérimentés.

FAQ rapides

Q. Quelle différence entre taux en espèces et taux au comptant ?

Le taux en espèces est celui proposé par la banque pour les billets physiques (pièces/ billets), pratique pour transporter, mais environ 1-2% inférieur au taux au comptant, avec des frais plus élevés.

Le taux au comptant est celui du marché forex, pour les opérations électroniques ou transfert, plus avantageux, proche du prix international, mais nécessite un délai de règlement (T+2).

Q. Combien de yen puis-je échanger avec 10 000 NT$ ?

Formule : montant en yen = NT$ × taux de change actuel

Exemple avec le taux de vente au comptant de Taiwan Bank (0,2060) : 10 000 NT$ ≈ 48 500 JPY.

Avec le taux de vente au comptant (environ 0,2060), cela donne environ 48 700 JPY, différence d’environ 200 JPY (NT$ 40).

Q. Que faut-il apporter pour échanger en agence ?

Pour les Taïwanais : pièce d’identité + passeport ; pour étrangers : passeport + permis de séjour ; pour société : certificat d’enregistrement.

Pour un change en ligne préalable, apporter l’avis de transaction.

Pour les mineurs (<20 ans) : accompagnement parental + consentement ; pour montants supérieurs à 100 000 NT$, déclaration de provenance peut être requise.

Q. Limite quotidienne de retrait en devises ?

Les nouvelles règles de 2025 ont fixé les plafonds suivants :

Il est conseillé de répartir les retraits ou d’utiliser la carte de la banque pour éviter les frais interbancaires (5 NT$ par transaction). En période de forte affluence (aéroport), prévoir à l’avance.

En résumé : principe de diversification + valorisation

Le yen n’est plus seulement une monnaie pour les voyages « de poche », mais aussi un actif de couverture et d’investissement à petite échelle.

Que vous prépariez un voyage au Japon ou que vous souhaitiez profiter de la dépréciation du dollar taïwanais pour transférer une partie de vos fonds en yen, en respectant les principes de « configuration par tranches + ne pas laisser dormir votre argent », vous minimiserez les coûts et maximiserez les gains.

Les débutants peuvent commencer par la méthode la plus simple : « change en ligne de la Taiwan Bank + retrait à l’aéroport » ou « ATM en devises », puis transférer en dépôts à terme, ETF ou expérimenter le trading forex. Ainsi, vous profiterez non seulement de voyages plus économiques, mais aussi d’une protection supplémentaire face aux turbulences du marché mondial.