Maîtrisez le motif d'Engloutissement haussier : le signal de retournement que tout trader doit connaître

Ce que ce motif vous révèle vraiment

Le motif d’Engloutissement haussier est l’un des signaux de retournement les plus puissants en analyse en chandeliers. Voici ce qui le distingue des autres formations en chandeliers : une petite bougie baissière est complètement engloutie par une bougie haussière plus grande. La deuxième bougie s’ouvre en dessous de la clôture de la première mais ferme au-dessus de l’ouverture de la première — c’est la différence clé entre un vrai motif d’engloutissement et un simple gap-up.

Ce motif n’apparaît pas au hasard. Il survient après des tendances baissières, signalant que les acheteurs ont enfin pris le contrôle face aux vendeurs. Le changement est spectaculaire : la pression vendeuse qui dominait hier est dépassée par un achat explosif aujourd’hui. Lorsque vous voyez cela sur vos graphiques, vous assistez à un moment où la psychologie du marché a basculé.

Comprendre la formation en chandeliers : du Marubozu aux motifs d’engloutissement

Avant d’aller plus loin, il est utile de comprendre les différents types de chandeliers Marubozu et leur place dans l’écosystème plus large des chandeliers. Les chandeliers Marubozu n’ont pas d’ombres — ils s’ouvrent à leur plus bas et ferment à leur plus haut (ou vice versa). Ils représentent une conviction extrême du marché.

Le motif d’Engloutissement haussier se situe à l’opposé de cette complexité. Alors que les chandeliers Marubozu indiquent une impulsion directionnelle pure, les motifs d’engloutissement révèlent des points de retournement. Un chandelier d’engloutissement doit comporter deux éléments : la petite bougie baissière et la grande bougie haussière qui couvre entièrement son corps.

La première bougie (baissière) a généralement un petit corps réel, montrant une plage de prix étroite entre l’ouverture et la clôture. La deuxième bougie doit avoir un corps nettement plus grand, s’étendant au-dessus et en dessous de la plage de la première bougie. Cette différence de taille est importante — c’est ce qui distingue un signal de retournement significatif d’un bruit de marché.

Pourquoi le volume est important : distinguer les vrais signaux des faux

C’est ici que la plupart des traders trébuchent : ils repèrent le motif et entrent immédiatement en position. C’est une grosse erreur.

La fiabilité du motif d’Engloutissement haussier augmente considérablement lorsqu’il est accompagné d’un volume élevé. Le volume confirme la conviction. Il répond à la question : y a-t-il suffisamment d’acheteurs engagés dans ce retournement, ou assistons-nous à un rebond bref qui va s’inverser ?

Recherchez une hausse notable du volume lors de la bougie d’engloutissement par rapport aux périodes précédentes. Cela montre un intérêt institutionnel, pas seulement un FOMO de détail. Sans cela, vous risquez d’entrer dans un faux signal — et cela coûte de l’argent.

Le motif gagne encore plus en poids lorsqu’il s’aligne avec des niveaux de support techniques, des moyennes mobiles ou d’autres indicateurs de momentum comme le RSI ou le MACD. Les traders qui attendent cette confirmation multi-couches évitent la plupart des pertes précoces.

Application réelle en trading : points d’entrée et gestion du risque

Repérer le motif est la première étape. Profiter réellement nécessite un plan complet.

Stratégie d’entrée : Attendez que le motif soit terminé, puis entrez lorsque le prix dépasse le plus haut de la bougie d’engloutissement. Ne poursuivez pas en milieu de bougie. Cela confirme que le retournement se produit réellement.

Placement du stop loss : Placez votre stop juste en dessous du plus bas de la bougie d’engloutissement. Si le motif échoue et que le prix chute en dessous de ce niveau, la thèse de retournement est invalidée — sortez et passez à autre chose.

Objectifs de profit : Utilisez des niveaux de résistance identifiés à partir de l’action des prix historique. Beaucoup de traders fixent leurs objectifs aux précédants sommets ou utilisent un ratio risque/rendement comme 1:2 ou 1:3. Certains utilisent des moyennes mobiles comme stops suiveurs pour capturer des mouvements prolongés.

L’étude de cas Bitcoin : Le 19 avril 2024, le graphique de BTC en 30 minutes montrait un exemple classique. Après une tendance baissière, Bitcoin a formé un motif d’Engloutissement haussier avec le prix passant de 59 600 $ à 61 284 $ en deux bougies. Les traders ayant reconnu cela auraient pu se positionner pour le mouvement haussier suivant.

Avantages vs. vérifications de réalité

Le motif possède de véritables atouts : il est facile à repérer, fonctionne sur différentes échelles de temps, et fournit des niveaux d’entrée/sortie clairs. Il indique réellement un changement de momentum et précède souvent des mouvements soutenus.

Mais ce que les traders négligent, c’est que de faux signaux se produisent régulièrement. Tous les motifs d’Engloutissement haussier ne conduisent pas à une tendance haussière durable. Certains échouent en quelques heures. Le motif est aussi dépendant du contexte — il fonctionne mieux aux niveaux de support majeurs ou après des tendances baissières prolongées que dans des marchés oscillants et sans direction claire.

Vous pouvez aussi entrer trop tard. Au moment où le motif devient évident, une partie du mouvement peut déjà être intégrée dans le prix. Et se fier uniquement à ce motif crée une vision tunnel sur la dynamique plus large du marché.

La conclusion

Le motif en chandeliers d’Engloutissement haussier est un outil légitime, pas un système magique. Utilisez-le dans le cadre d’une stratégie de trading globale qui inclut la confirmation par volume, l’analyse multi-échelles, et une gestion rigoureuse du risque. Combinez-le avec des niveaux de support/résistance, d’autres indicateurs techniques, et le contexte du marché.

Aucun motif ne garantit des profits. Mais les traders qui considèrent le motif d’Engloutissement haussier comme une composante d’une approche disciplinée — plutôt que comme un signal autonome — ont tendance à obtenir de meilleurs résultats. La rentabilité provient du système autour du motif, pas du motif lui-même.