Pasar mengalami keruntuhan besar dengan keuntungan 2 juta dolar! Whale aset kripto kembali menginvestasikan 55 juta untuk taruhan posisi long rebound.

Pada bulan Oktober, seorang Whale Aset Kripto memperoleh keuntungan sebesar 200 juta dolar dari big dump Aset Kripto yang dipicu oleh tarif Trump. Kini, dia kembali bertaruh 55 juta dolar, mempertaruhkan bahwa Bitcoin dan Ethereum akan kembali pump, termasuk memegang posisi long Bitcoin senilai 37 juta dolar dan posisi long Ethereum senilai 18 juta dolar di pertukaran derivatif desentralisasi Hyperliquid.

HyperUnit tiga kemenangan berturut-turut beralih ke posisi long taruhan 5,500 juta

（sumber：Arkham）

Whale kripto yang dikenal sebagai “HyperUnit Whale” baru-baru ini mendapatkan 200 juta dolar karena berhasil memprediksi keruntuhan pasar tarif Amerika-China pada 10 Oktober, sehingga namanya menjadi terkenal. Ketika Trump secara tiba-tiba mengumumkan tarif 100% untuk produk impor dari Cina, pasar keuangan global terjebak dalam kepanikan, Bitcoin jatuh lebih dari 15% dari puncaknya, dan lebih dari 20 miliar dolar kontrak terbuka kripto dipaksa dilikuidasi. Di tengah kekacauan inilah posisi short besar yang dibangun oleh HyperUnit sebelumnya mendapatkan imbalan yang melimpah.

Setelah itu, HyperUnit berhasil melakukan dua kali short profit, yang mendorong Arkham untuk bertanya, apakah mereka dapat “benar untuk yang keempat kalinya secara beruntun”? Pertanyaan ini menyoroti catatan operasi HyperUnit: dalam beberapa minggu terakhir, Whale aset kripto ini telah berhasil memprediksi arah pasar dan menghasilkan keuntungan tiga kali berturut-turut, dengan tingkat akurasi yang mengagumkan. Sekarang dia memilih untuk beralih dari posisi short ke posisi long, membangun posisi long sebesar 55 juta dolar, perubahan arah ini sendiri merupakan sinyal pasar yang kuat.

Platform analisis aset kripto Arkham adalah salah satu dari yang pertama yang mengidentifikasi posisi long baru dari whale aset kripto dalam posting X pada hari Senin, termasuk posisi long Bitcoin senilai 37 juta dolar yang dipegang di pertukaran derivatif desentralisasi Hyperliquid dan posisi long Ethereum senilai 18 juta dolar. Konfigurasi posisi ini menunjukkan bahwa HyperUnit optimis terhadap dua koin utama, tetapi lebih condong ke Bitcoin (67% dari pengalokasian dana berada di BTC).

Skala posisi 5,500 juta dolar AS di pasar derivatif cukup signifikan. Jika menggunakan leverage 10 kali (Hyperliquid memungkinkan leverage yang lebih tinggi), nilai kontrol aktual dari posisi ini dapat mencapai 550 juta dolar AS, yang memiliki pengaruh signifikan terhadap harga pasar. Harga perdagangan Bitcoin saat ini adalah 106,598 dolar AS, harga perdagangan Ether adalah 3,602 dolar AS. Bitcoin turun 15.5% dari titik tertinggi historis, sementara Ether turun 27.3% dari titik tertinggi historis. HyperUnit memilih untuk membangun posisi long pada level rendah yang relatif ini, menunjukkan bahwa ia percaya harga saat ini menarik dan pasar akan segera rebound.

HyperUnit waktu operasi

2018 Bear Market: membeli BTC senilai 850 juta dolar, memegang hingga 1 miliar dolar (sekitar 11 kali pengembalian)

10 Oktober: Tepat melakukan short pada tarif yang turun drastis, menghasilkan keuntungan 200 juta dolar.

Pertengahan hingga akhir Oktober: Dua kali keuntungan dari posisi short

Awal November: beralih ke posisi long, membangun posisi long senilai 55 juta dolar AS di BTC+ETH

strategi kepemilikan legendaris dari 850 juta hingga 10 miliar

(sumber: Arkham)

Whale aset kripto ini telah aktif di pasar Bitcoin selama setidaknya tujuh tahun, membeli Bitcoin senilai 850 juta dolar AS selama pasar beruang tahun 2018, dan terus memegangnya sampai nilainya mencapai 10 miliar dolar AS. Operasi ini bisa dianggap sebagai salah satu contoh paling sukses di pasar kripto, menunjukkan karakteristik inti dari trader terbaik: pemikiran terbalik, visi jangka panjang, dan disiplin posisi yang kuat.

Bear market 2018 adalah salah satu periode tergelap dalam sejarah Bitcoin. Harga Bitcoin merosot dari hampir 20.000 dolar AS pada bulan Desember 2017 menjadi 3.200 dolar AS pada bulan Desember 2018, dengan penurunan mencapai 84%. Ketakutan pasar menyebar, media secara luas mengumumkan “Bitcoin sudah mati”, dan investor ritel banyak yang keluar. Justru dalam suasana pesimis yang ekstrem ini, HyperUnit menginvestasikan 850 juta dolar AS untuk membeli dalam kondisi berlawanan.

Operasi semacam ini memerlukan keyakinan yang sangat kuat dan pemahaman mendalam tentang siklus pasar. $850 juta bukanlah investasi kecil, dalam lingkungan pasar tahun 2018, pembelian sebesar ini mungkin akan dicemooh dan dipertanyakan oleh rekan-rekan. Namun, HyperUnit jelas melihat inti dari siklus: pasar bearish adalah waktu terbaik untuk mengakumulasi, ketika kepanikan pasar mencapai puncaknya, sering kali merupakan kesempatan beli terbaik.

Memegang hingga 10 miliar dolar berarti sekitar 11 kali lipat pengembalian (dari 850 juta hingga 10 miliar), tingkat pengembalian ini tampaknya tidak sebanding dengan keuntungan jangka pendek yang diperoleh investor ritel selama pasar bull, tetapi mengingat skala dana, ini adalah prestasi yang sangat mengesankan. Skala 850 juta dolar berarti setiap pembelian atau penjualan akan mempengaruhi pasar, untuk membangun posisi sebesar itu dan mempertahankannya selama bertahun-tahun tanpa mempengaruhi harga secara signifikan, dibutuhkan keterampilan eksekusi yang tinggi dan kualitas mental yang sangat kuat.

Yang lebih penting, HyperUnit memilih untuk mempertahankan posisi saat nilai mencapai 10 miliar dolar daripada mencairkan semuanya, menunjukkan bahwa dia masih optimis terhadap prospek jangka panjang Bitcoin. Sikap “sudah untung tapi ingin lebih” ini sangat kontras dengan pendekatan “aman” dari investor biasa, dan juga menjelaskan mengapa paus cryptocurrency terkemuka dapat mengumpulkan kekayaan yang begitu luar biasa.

Sinyal kontradiksi antara penjualan besar oleh Whale dan penurunan cadangan pertukaran

CEO perusahaan manajemen aset kripto Bitwise, Hunter Horsley, menyatakan bahwa whale kripto tua adalah penyebab utama penyesuaian pasar baru-baru ini. Dia menjelaskan pada hari Sabtu bahwa bagi para investor ini, tetap berada di pasar setelah mendapatkan pengembalian 100 kali atau 1000 kali mungkin akan “menyebabkan tekanan emosional yang besar.”

“Mereka masih memiliki kehidupan untuk dijalani, meskipun itu hanya sementara, menyaksikan 100 juta dolar atau sepertiga dari kekayaan menguap di pasar bearish juga akan memberikan dampak emosional yang besar. Mereka berencana untuk terus memegang sebagian besar aset.” Pernyataan ini mengungkap tantangan psikologis unik yang dihadapi oleh Whale cryptocurrency. Ketika kekayaan di atas kertas mencapai miliaran dolar, bahkan penurunan 10% berarti kerugian ratusan juta dolar, fluktuasi semacam ini merupakan ujian besar bagi ketahanan mental.

Data dari CryptoQuant juga menunjukkan bahwa dari sekitar 2 Oktober hingga 2 November, pemegang jangka panjang telah melepas 405.000 koin Bitcoin. Skala pelepasan ini memberikan tekanan signifikan pada pasar dalam jangka pendek, yang sebagian menjelaskan mengapa harga Bitcoin sulit untuk menembus 110.000 dolar AS. 405.000 koin Bitcoin, jika dihitung dengan harga saat ini, bernilai sekitar 43 miliar dolar AS, dan peningkatan pasokan sebesar ini memerlukan permintaan yang setara untuk menyerapnya.

Meskipun demikian, Horsley menegaskan bahwa banyak pemegang saham terbesar tidak memiliki rencana untuk menjual saham mereka. Strategi “mengambil sebagian keuntungan tetapi mempertahankan sebagian besar posisi” ini adalah manajemen risiko yang rasional, yang tidak hanya mengunci sebagian keuntungan untuk meningkatkan kehidupan, tetapi juga mempertahankan kemungkinan untuk berpartisipasi dalam kenaikan di masa depan.

Namun, platform analisis blockchain Santiment menunjukkan bahwa sebagian besar penderitaan pasar mungkin telah berlalu, saat ini jumlah Bitcoin di pertukaran aset kripto telah berkurang sebanyak 208,980 dibandingkan enam bulan lalu. “Meskipun kapitalisasi pasar Bitcoin telah turun 14% sejak mencapai rekor tertinggi pada 6 Oktober, satu tanda yang menghibur adalah, BTC secara keseluruhan tidak diperdagangkan di pertukaran. Secara keseluruhan, ketika pasokan suatu aset kripto tidak mengalir ke pertukaran, risiko penjualan lebih lanjut menjadi terbatas.”

Sinyal kontradiktif ini — pemegang jangka panjang menjual 405.000 BTC, tetapi cadangan di pertukaran berkurang 209.000 BTC — dapat diartikan sebagai berikut: para whale lama menjual di luar bursa atau melalui transaksi besar kepada pembeli institusi, di mana Bitcoin ini langsung masuk ke kustodian institusi dan bukan ke pertukaran. Pola perdagangan di luar bursa ini mengurangi dampak langsung terhadap harga pasar dan juga menjelaskan mengapa penjualan besar tidak memicu penurunan harga yang lebih tajam.

Indeks Ketakutan 42 dan Logika Terbalik HyperUnit

Indeks ketakutan dan keserakahan Aset Kripto saat ini berada di zona “ketakutan”, dengan skor 42 poin (maksimum 100 poin). Indikator ini menggabungkan berbagai faktor seperti volatilitas, volume perdagangan, sentimen media sosial, dominasi pasar, dan tren. Semakin rendah nilainya, semakin takut pasar. Bacaan 42 poin menunjukkan bahwa sentimen pasar cenderung pesimis, tetapi belum mencapai tingkat ketakutan yang ekstrem (biasanya di bawah 20 poin dianggap sebagai ketakutan ekstrem).

Bagi Whale Aset Kripto HyperUnit, indeks ketakutan 42 mungkin merupakan momen ideal untuk membangun posisi long. Salah satu strategi inti trader teratas adalah “ketika orang takut, saya serakah”, membeli saat sentimen pasar suram, dan menjual saat pasar gairah. HyperUnit membangun posisi long senilai 55 juta dolar di area ketakutan, yang sempurna mencerminkan filosofi investasi berlawanan ini.

Dari data historis, ketika indeks ketakutan dan keserakahan berada di kisaran 30-45, seringkali merupakan waktu yang baik untuk membeli dalam jangka menengah hingga panjang. Kisaran ini menunjukkan bahwa pasar telah mencerna sebagian besar emosi panik, tetapi belum beralih ke keserakahan, biasanya berkaitan dengan titik terendah atau area konsolidasi harga. Jika penilaian HyperUnit benar, ketika indeks ketakutan naik kembali ke area keserakahan 60-70, posisi long senilai 55 juta dolar AS miliknya mungkin telah mendapatkan keuntungan yang signifikan.

Pertanyaan Arkham “Apakah bisa berhasil untuk keempat kalinya berturut-turut” bukan hanya tantangan bagi HyperUnit, tetapi juga pertanyaan untuk seluruh pasar. Jika raksasa enkripsi legendaris ini benar-benar dapat memprediksi arah pasar dengan tepat selama empat kali berturut-turut, itu akan semakin mengukuhkan status mitosnya di komunitas kripto, dan juga akan menarik lebih banyak investor untuk mengikuti operasinya. Namun, investor harus ingat, bahkan trader paling sukses pun bisa membuat kesalahan, mengikuti secara membabi buta memiliki risiko besar.