Genesis PE Bergabung dalam Penawaran Akuisisi D&T dengan 6+ Kompetitor

Genesis Private Equity mengajukan surat minat untuk mengakuisisi D&T, produsen layar medis, dengan melibatkan setidaknya enam penawar pada putaran pendahuluan, dengan daftar pendek yang diperkirakan akan diselesaikan bulan ini. Minat akuisisi tersebut didasarkan pada kemampuan D&T dalam menghasilkan arus kas yang stabil serta potensi pertumbuhan di pasar global untuk layar spesialis. Highland Equity Partners saat ini memegang mayoritas saham setelah memperoleh 92% saham manajemen D&T pada 2024 dengan nilai sekitar 170 miliar won.

Beberapa Penawar Mengajukan Proposal Akuisisi

Genesis Private Equity baru-baru ini mengajukan surat minat kepada pihak penjual D&T, menurut sumber dari industri perbankan investasi. Lebih dari enam penawar berpartisipasi dalam putaran pendahuluan. Pihak penjual saat ini meninjau harga akuisisi yang diajukan masing-masing penawar, kapasitas pendanaan, serta rencana bisnis setelah akuisisi. Pemilihan daftar pendek diperkirakan terjadi bulan ini.

D&T Berfokus pada Layar Medis dan Industri

Didirikan pada 1999, D&T memproduksi layar spesialis untuk aplikasi medis, kasino, dan industri. Perusahaan memasok produk untuk peralatan medis dan perangkat kasino yang memerlukan kualitas dan stabilitas lebih tinggi dibanding layar konsumen pada umumnya. Bisnis ini memiliki hambatan masuk yang signifikan karena lamanya waktu yang dibutuhkan untuk sertifikasi pelanggan dan pengembangan produk.

Highland Equity Partners Mengakuisisi Saham Mayoritas pada 2024

Highland Equity Partners merupakan pemegang saham terbesar D&T. Highland EP memperoleh 92% saham manajemen D&T dari Kostone Asia dan pemegang lain pada 2024 dengan nilai sekitar 170 miliar won. Sejak akuisisi, Highland berupaya meningkatkan profitabilitas dan melakukan diversifikasi pelanggan.

Pasar memperkirakan nilai perusahaan (enterprise value) D&T berada di kisaran 450 miliar hingga 500 miliar won. Pihak penjual memproyeksikan EBITDA D&T tahun ini akan mencapai 45 miliar won, sehingga menyiratkan kelipatan valuasi sekitar 10 hingga 11 kali.

Pendapatan D&T Mencapai 134,9 Miliar Won pada 2025

D&T membukukan pendapatan sekitar 134,9 miliar won dan laba operasi sekitar 26,3 miliar won pada 2025. Kedua angka tersebut meningkat dibanding pendapatan 2024 sebesar 123,9 miliar won dan laba operasi 19,6 miliar won. Peningkatan kinerja yang cepat setelah akuisisi tampaknya mendorong pihak penjual untuk mengejar pemulihan investasi dalam periode yang relatif singkat.

Penawar dilaporkan menilai kemampuan D&T dalam menghasilkan arus kas yang stabil serta potensi pertumbuhannya di pasar global untuk layar spesialis. Monitor medis sering kali disuplai melalui kontrak jangka panjang setelah sertifikasi oleh rumah sakit dan perusahaan peralatan medis, sehingga memberikan struktur keuntungan yang stabil.

FAQ

Apa yang dilakukan Genesis PE terkait D&T?
Genesis Private Equity mengajukan surat minat untuk mengakuisisi D&T, produsen layar medis, dengan bergabung dalam lebih dari enam penawar pada putaran pendahuluan.

Kapan daftar pendek untuk akuisisi D&T akan diselesaikan?
Daftar pendek diperkirakan akan dipilih bulan ini, menurut pihak penjual.

Berapa yang dibayarkan Highland Equity Partners untuk D&T pada 2024?
Highland Equity Partners memperoleh 92% saham manajemen D&T pada 2024 dengan nilai sekitar 170 miliar won.