Por que os investidores precisam entender "oferta e procura" para aproveitar o momento certo de comprar e vender ações

Se és um investidor interessado em capitalizar a volatilidade dos preços das ações, deves entender que os movimentos de preço não ocorrem de forma aleatória ou misteriosa, mas resultam de um desequilíbrio entre a força de compra e a força de venda no mercado, que é um princípio fundamental da economia conhecido como (Demand-Supply). Os investidores podem usar este princípio para avaliar se o preço atual é irracional ou se é um momento oportuno para entrar ou sair de posições.

O que é (Demand-Supply)

Simplificando, a demanda refere-se ao desejo de comprar, enquanto a oferta refere-se ao desejo de vender. Quando plotados num gráfico que mostra a relação entre preço e quantidade, obtêm-se as curvas de demanda e oferta. O ponto onde estas curvas se cruzam é o (Equilíbrio), que representa o preço e a quantidade de transação que permanecem estáveis no mercado.

Por que é chamado de equilíbrio? Porque, neste ponto, os proprietários de bens produzem uma quantidade igual à quantidade desejada pelos compradores. Não há excesso nem escassez, e o preço não sofre pressões para subir ou descer. Quando o preço se desvia deste ponto, o mercado tende a reagir e a puxar o preço de volta.

Se o preço estiver acima do equilíbrio, os vendedores aumentarão a produção para vender a um preço mais alto, enquanto os compradores reduzirão as suas ordens de compra. Como resultado, haverá excesso de inventário, forçando os vendedores a baixarem os preços. Por outro lado, se o preço estiver abaixo do equilíbrio, os compradores desejarão comprar mais, enquanto os vendedores não querem vender, levando a uma escassez e a uma pressão para o preço subir.

Lei da Demanda e Lei da Oferta

Lei da Demanda: A quantidade demandada tem uma relação inversa com o preço. Quanto mais caro, menos as pessoas querem comprar; quanto mais barato, mais querem comprar. A razão está no (Efeito Renda) — o seu dinheiro tem mais poder de compra — e no (Efeito Substituição) — você prefere comprar o produto mais barato em vez do mais caro.

Lei da Oferta: A quantidade ofertada tem uma relação direta com o preço. Quanto mais caro, mais os vendedores querem vender para obter lucro; quanto mais barato, menos querem vender.

Fatores que afetam a mudança na demanda

Diversos fatores influenciam a demanda:

• Renda dos consumidores: Quando a renda aumenta, as pessoas compram mais.
• Gostos e preferências: Mudanças na moda ou tendências aumentam ou diminuem a procura.
• Preços de bens relacionados: Se o substituto fica mais barato, as pessoas compram menos do bem original.
• Expectativas de preços futuros: Se esperam que o preço suba, compram agora mais intensamente.
• Número de consumidores: Mais pessoas no mercado aumentam a demanda.
• Políticas governamentais e fatores psicológicos: Confiança do consumidor, condições econômicas ou políticas podem alterar a demanda.

Fatores que afetam a mudança na oferta

A oferta também é influenciada por diversos fatores:

• Custos de produção: Aumento nos custos de mão de obra ou matérias-primas leva os produtores a aumentarem preços e a reduzirem a quantidade ofertada.
• Tecnologia: Novas tecnologias que reduzem custos incentivam os produtores a oferecerem mais.
• Número de concorrentes: Mais vendedores aumentam a oferta.
• Expectativas de preços futuros: Se esperam que o preço caia, os vendedores aceleram as vendas atuais, aumentando a oferta.
• Condições climáticas e fatores externos: Doenças, desastres naturais ou demandas inesperadas podem afetar a oferta.

Os mercados financeiros também seguem os princípios de demanda e oferta

Ações e outros ativos financeiros podem ser considerados bens, portanto, os princípios de demanda e oferta aplicam-se também ao mercado de ações.

Na análise fundamental (Fundamental Analysis): O preço das ações reflete a avaliação do mercado sobre o valor da empresa. Quando surgem boas notícias, como lucros acima do esperado ou boas perspectivas de crescimento, a demanda aumenta e o preço sobe. Quando há notícias ruins, a oferta aumenta e o preço cai.

Na análise técnica (Technical Analysis): Os traders usam diversas ferramentas para medir a força de compra e venda:

• Candlestick (Candlestick): Velas verdes (fechamento acima da abertura) indicam força de compra; velas vermelhas (fechamento abaixo da abertura) indicam força de venda; doji (abertura e fechamento próximos) indicam equilíbrio.
• Tendência (Trend): Se o preço faz máximas mais altas, a tendência é de alta, indicando demanda forte; se faz mínimas mais baixas, tendência de baixa, indicando oferta forte.
• Suporte e resistência (Support & Resistance): Áreas onde há forte interesse de compra (suporte) ou venda (resistência).

Aplicação: Técnica Demand Supply Zone no trading

A técnica Demand Supply Zone consiste em identificar pontos onde o preço perdeu equilíbrio (com excesso de compra ou venda) e aguardar o retorno do preço a esses níveis.

###Reversão(

DBR )Demand Zone Drop Base Rally(: O preço caiu recentemente )Drop( devido ao excesso de venda, mas o movimento perdeu força, formando uma base )Base( em níveis baixos. Com boas notícias, a demanda volta forte, o preço sobe )Rally(. A oportunidade de compra ocorre quando o preço rompe a base.

RBD )Supply Zone Rally Base Drop(: O preço subiu bastante )Rally( devido ao excesso de compra, mas a força se esgotou, formando uma base )Base( em níveis altos. Com notícias ruins, a oferta aumenta, o preço cai )Drop(. A oportunidade de venda ocorre quando o preço rompe a base para baixo.

)Continuação###

RBR (Rally Base Rally): O preço sobe, formando uma base, e continua a subir, indicando tendência de alta com forte demanda.

DBD (Drop Base Drop): O preço cai, formando uma base, e continua a cair, indicando tendência de baixa com forte oferta.

Fatores especiais no mercado financeiro

Existem fatores adicionais que influenciam a demanda e oferta no mercado de ações:

• Políticas corporativas: Aumento de capital, recompra de ações, decisões de gestão.
• IPO: Novas empresas entrando no mercado, aumentando a oferta e potencialmente pressionando os preços para baixo.
• Política monetária: Taxas de juros, liquidez do sistema, confiança dos investidores.
• Regulamentações e liquidez: Volume de dinheiro disponível, facilidade de compra e venda.

Resumo

A demanda e oferta não são apenas teorias econômicas abstratas, mas forças que movem os preços de todos os bens e ativos no mercado real. Quem compreende esses princípios consegue ler o mercado com maior profundidade, identificar melhores momentos de entrada e saída, e reduzir riscos ao evitar decisões baseadas em suposições aleatórias.

Praticar a identificação de suportes e resistências, acompanhar os candlesticks e tendências diárias fará com que o conhecimento de demanda e oferta se torne uma intuição que auxiliará suas operações de trading.