Depois de estar neste meio por 8 anos, que grandes tempestades não vi? Mas recentemente, ao ver um relatório de investigação publicado em conjunto por reguladores de 11 países, ainda fiquei pasmado.

Números surpreendentes: de janeiro de 2024 a setembro de 2025, um determinado sujeito envolvido no caso conseguiu roubar mais de 2,8 bilhões de dólares em ativos criptográficos através de vários meios ilegais. Que conceito é esse? Em média, há 180 milhões de dólares sujos circulando na dark web todos os meses. O mais absurdo é que o pedágio dessa autoestrada de lavagem de dinheiro é uma empresa de pagamento que todos conhecem do Sudeste Asiático.

Hoje vamos desvendar como se joga este jogo de fundos transnacional e como nós, jogadores comuns, podemos nos proteger.

Vamos começar com alguns dados para vocês sentirem: o montante envolvido em casos em 2024 atingiu 1,19 bilhões de dólares, representando diretamente um terço do fluxo de capital transfronteiriço desse sujeito no ano! Nos primeiros 9 meses de 2025, isso subiu ainda mais para 1,65 bilhões de dólares. Por que esse crescimento tão acentuado? Porque os ativos criptográficos possuem um "buff cinza" inato - não precisam de contas físicas, as transferências transfronteiriças são quase sem obstáculos, servindo perfeitamente como uma capa invisível para dinheiro sujo.

O mais aterrador é que já não se trata de indivíduos soltos a causar problemas, mas sim de uma cadeia de produção completa que se formou. Deixe-me explicar a lógica operacional desta indústria obscura:

A primeira etapa é a "camada de roubo". Tomando como exemplo o infame grupo Lazarus, essas pessoas se concentram em explorar as vulnerabilidades de segurança das principais plataformas de criptomoedas. Em maio de 2024, eles roubaram 35 milhões de dólares de uma plataforma no Japão de uma só vez. Quais são as características desse tipo de organização? Tecnologia robusta, ações transnacionais, fuga imediata após o golpe, e logo após conseguir o dinheiro, fragmentam os ativos...

(O ritmo inacabado provoca a curiosidade dos leitores sobre as etapas subsequentes da cadeia de produção)