Livros recomendados de ações: 5 títulos para iniciantes no investimento - Uma abordagem inteligente de escolha

Devo ler livros de ações ou não antes de investir de verdade

Antes de começar a aventura no mercado de ações, investidores novatos costumam perguntar: “Devo realmente ler livros de ações?” A resposta é sim, com certeza

Pois, ao estudar mais informações, é como colocar uma armadura antes de entrar na arena. Compreender os erros que outros já cometeram ajudará a evitar gastos desnecessários e perdas que poderiam ser evitadas

Outra forma para quem não quer ler livros é investir através de fundos mútuos, deixando o gestor administrar. No entanto, o autor recomenda que seja melhor ler livros, pois qualquer que seja o método de investimento escolhido, é fundamental ter conhecimentos básicos

Passos para escolher livros de ações adequados

Dicas para escolher livros para iniciantes

Para quem está começando deve escolher livros escritos por autores tailandeses, pois são mais fáceis de entender do que traduções, pois:

• O estilo de linguagem tailandês é mais compreensível do que textos traduzidos
• Exemplos de ações no livro são ações tailandesas familiares
• O contexto corresponde ao mercado de ações tailandês, não ao estrangeiro
• Evita-se prejuízos por informações possivelmente incorretas na tradução

Se escolher livros traduzidos de outros países, os exemplos geralmente serão de ações estrangeiras, o que pode ser difícil demais para iniciantes

5 livros de ações recomendados para 2025 - Estude cada um profundamente

Volume 1: Cultivar ações para resultados sustentáveis - Introdução para iniciantes

Autor: คุณกวี ชูกิจเกษม
Avaliação: ⭐⭐⭐⭐⭐
Indicado para: Iniciantes, traders iniciantes, quem quer construir uma base sólida

Este livro apresenta o conceito de investimento Value Investor (VI) desde o nível básico até avançado, focando na qualidade do negócio, capacidade de competir, além de análise de números como margem de lucro bruta, retorno sobre o patrimônio

Destaque: O autor, กวี, é um investidor VI renomado nacionalmente, atualmente vice-gerente da Kasikorn Securities. Este livro foi reimpresso 12 vezes, demonstrando popularidade

Vantagens:

• Fácil de entender, linguagem simples
• Exemplos claros
• Ajuda a evitar ações caras
• Pode ser uma ferramenta para melhorar resultados de investimento

Limitações: Conteúdo básico, não aprofundado, serve apenas como ponto de partida

Volume 2: Quebrando o código - Estratégias de investimento em tempos de crise

Autor: ดร. นิเวศน์ เหมวชิรวรากร
Avaliação: ⭐⭐⭐⭐⭐
Indicado para: Todos que estão começando a investir em ações

Este livro é escrito como uma narrativa de experiências, ดร. นิเวศน์ explica que antes de investir, é preciso saber o que estudar. Em tempos de crise, há sempre oportunidades escondidas

Destaque: ดร. นิเวศน์ foi o primeiro a divulgar o conceito VI na Tailândia. Seu livro “ตีแตก” de 2542 (1999) tornou-se uma bíblia de investimento para várias gerações, inspirando as pessoas a entrarem no mercado de ações

Vantagens:

• Conta de forma conversacional
• Diversidade de estilos de conteúdo
• Exemplos totalmente de ações tailandesas
• Estrutura clara e fácil de entender

Limitações: Não entra em detalhes profundos, é uma visão geral, adequado para quem ainda não conhece os fundamentos

Volume 3: The Intelligent Investor - O manual para quem estuda

Autor: Benjamin Graham
Avaliação: ⭐⭐⭐⭐
Indicado para: Quem já possui uma base de investimento

Este clássico, publicado em 1949, aborda a atitude correta de investimento e estratégias para diferentes tipos de investidores, dividindo-os em duas categorias:

• Investidor conservador: Pouco conhecimento, pouco tempo, risco baixo
• Investidor agressivo: Mais conhecimento, dedica mais tempo, busca altos lucros

Destaque: Graham, pai do VI, obteve uma média de retorno de 20% ao ano (1936-1956), enquanto o mercado tinha 12,2% ao ano. Warren Buffett, o mais rico do mundo, considera este o melhor livro

Vantagens:

• Padrão clássico de VI
• Sistema de investimento bem definido
• Serve como lembrete ao experimentar novas abordagens

Limitações:

• Linguagem difícil, pode ser complicado
• Não recomendado para iniciantes
• Conteúdo desorganizado
• Escrito há mais de 72 anos, algumas ideias podem estar desatualizadas

Volume 4: Além de Wall Street (One Up on Wall Street)

Autor: Peter Lynch & John Rothchild
Avaliação: ⭐⭐⭐⭐
Indicado para: Investidores experientes, interessados em análise fundamentalista

Este livro cobre quase todos os aspectos do investimento em ações, dividindo as ações em 6 categorias:

1. Ações de crescimento lento
2. Ações sólidas
3. Ações de crescimento rápido
4. Ações cíclicas
5. Ações de recuperação
6. Ações de ativos abundantes

Destaque: Peter Lynch geriu o fundo Magellan por 13 anos, fazendo seu patrimônio crescer de 18 milhões para 14 bilhões de dólares. Lynch acredita que investidores amadores também podem alcançar sucesso

Vantagens:

• Abrange várias perspectivas
• Experiências diretas
• Fácil de entender
• Poucos termos técnicos
• Leitura divertida

Limitações:

• Algumas frases na tradução podem soar estranhas
• Exemplos totalmente de ações estrangeiras

Volume 5: A arte de Buffett (Buffettology)

Autor: Mary Buffett & David Clark
Avaliação: ⭐⭐⭐⭐⭐
Indicado para: Investidores que já têm alguma experiência

Este livro revela os segredos de Warren Buffett, que investe com uma visão de negócios, escolhendo ações com base no método DCF (Discount Cash Flow), influenciado por Benjamin Graham e outros especialistas

Destaque: Warren Buffett, o maior investidor, geralmente não revela seus métodos. Ele ensina apenas aos seus familiares. Este livro foi escrito por sua ex-sogra

Vantagens:

• Conteúdo não muito complexo
• Bem organizado
• A maior parte das fórmulas é relativamente fácil de entender

Limitações:

• Foca em investimentos de longo prazo (dez+ anos)
• Requer análise aprofundada
• Bastante complexo, cheio de fatores

Como vencer o mercado de ações a longo prazo - 3 técnicas principais

1. Sincronizar entradas e saídas (Market Timing)

Princípio simples: comprar barato, vender caro. Essa técnica funciona tanto no longo quanto no curto prazo, em alta e baixa

2. Seleção de ativos (Asset Selection)

Se escolher ativos que não crescem a longo prazo, o investimento não gerará lucro ou até perderá por causa da inflação

3. Alocação de ativos adequada (Asset Allocation)

Um bom investimento deve ser diversificado em vários tipos de ativos:

• Títulos de dívida
• Ações
• Imóveis
• Dinheiro em caixa

Na proporção planejada, essa estratégia reduz a volatilidade e faz o portfólio crescer de forma consistente

Como começar a investir após ler livros - de leve para pesado

Após estudar os 5 livros recomendados, o autor sugere seguir estes passos:

1. Aumentar o conhecimento continuamente - Leia livros de ações fáceis de entender primeiro, para construir uma base sólida

2. Praticar simulação de negociações - Treine comprar e vender sem dinheiro real, para entender os processos

3. Investir uma quantia pequena - Comece com índices nacionais ou ações que conhece

4. Progressivamente aumentar o nível - Quando tiver confiança, estude e invista em ações estrangeiras aos poucos

5. Descobrir seu estilo - Cada pessoa tem seu modo de aprender e estilo de investimento, então é preciso experimentar e ajustar

Resumo - Livros de ações são o começo de um investimento inteligente

Ao estudar os 5 livros de ações recomendados acima, o autor espera que investidores iniciantes vejam várias abordagens de investimento. Cada livro explica conteúdos diferentes

Pois, o raciocínio de cada pessoa é único. Seu estilo de investimento pode ser como o VI de Graham ou procurar “Tenbagger” como Peter Lynch

Dica do autor: Adapte o conteúdo do artigo às suas próprias técnicas de investimento. Não copie tudo, pois o sucesso vem de conhecer a si mesmo e fazer as ações crescerem junto com sua vida

⚠️ Investir envolve riscos e pode não ser adequado para todos