Понимание APY в Крипто: Ваше руководство по доходам от пассивного дохода

Если вы исследовали криптофермерство или стекинг, вы, вероятно, слышали термин APY. Но что это такое и почему это важно для вашей инвестиционной стратегии?

Что такое APY и почему это важно?

APY (Годовая процентная доходность)— это, по сути, реальная прибыль, которую вы получите от криптоинвестиций за один год, учитывая сложные проценты. В отличие от простых процентов, которые рассчитывают доход только на вашу первоначальную сумму, APY учитывает эффект “процентов на проценты”, что может значительно увеличить ваши доходы со временем.

Вот ключевое отличие: если вы ставите 1 BTC с 6% годовых, вы не просто получаете 0.06 BTC обратно. Из-за сложных процентов, в зависимости от того, как часто рассчитываются вознаграждения ( ежедневно, еженедельно и т.д. ), вы можете в конечном итоге получить немного больше.

APY против APR: это не одно и то же

Эти термины звучат похоже, но они не являются взаимозаменяемыми:

• APY = учитывает эффект сложных процентов (используется для долгосрочных инвестиций)
• APR = не учитывает сложные проценты (используется для краткосрочных кредитов/инвестиций)

В криптовалюте APY обычно более актуален для стратегий доходного фермерства и стекинга.

Как на самом деле работает APY в криптовалюте

Существует ключевое различие между традиционной банковской APY и крипто APY:

В традиционных финансах: Вы зарабатываете проценты в долларах на основе вашего баланса счета.

В криптовалюте: Вы зарабатываете APY в той криптовалюте, которой владеете. Таким образом, если вы зарабатываете 6% APY на 1 BTC, вы получаете 0.06 BTC—независимо от колебаний цены Биткойна.

Вот почему APY выглядит очень привлекательно во время бычьих рынков (вы зарабатываете больше монет + рост цен), но менее привлекательно во время медвежьих рынков (вы зарабатываете монеты, пока цена падает).

Три основных способа заработать APY в криптовалюте

1. Стейкинг — Заблокируйте свои криптовалюты для подтверждения сетевых транзакций и получения вознаграждений. Чем больше вы ставите, тем выше ваши шансы быть выбранным в качестве валидатора.

2. Ликвидные пулы — Предоставьте две криптовалюты равной долларовой стоимости децентрализованным биржам. Вы получаете APY от комиссий за транзакции, но сталкиваетесь с рисками, такими как “временная потеря”, если цена одного актива значительно изменяется относительно другого.

3. Кредитование — Зарабатывайте проценты, занимая свои криптовалюты через DeFi протоколы или централизованные платформы.

Что на самом деле влияет на цифры APY?

Уровень инфляции — Если уровень инфляции монеты превышает её APY, ваши доходы уменьшаются.

Спрос и предложение — Большой спрос на кредитование = более высокая APY. Избыточное предложение = более низкие ставки. Это базовая экономика.

Частота начисления — Более частое начисление ( ежедневно против ежегодно ) = более высокая эффективная доходность.

Почему APY криптовалюты значительно выше, чем в банках?

Традиционные сберегательные счета предлагают около 0,28% годовых. Криптовалюта? Часто 5-20% и более. Почему такая огромная разница?

• Меньше регулирования = более высокая риск-премия
• Волатильность криптовалют = более высокая доходность для компенсации инвесторов
• Новые рыночные динамики = продолжается обнаружение дисбалансов между предложением и спросом
• Институциональная конкуренция = биржи борются за пользователей с привлекательными ставками

Но помните: более высокая APY обычно означает более высокий риск.

Средняя APY за 7 дней: Почему это важно

Большинство криптоплатформ рассчитывают вознаграждения еженедельно (7-дневные циклы), а не ежегодно. Это позволяет инвесторам:

• Смотрите фактические доходы чаще
• Убедитесь, что платформы не манипулируют цифрами
• Тестируйте стратегии без долгосрочных обязательств

Формула: APY = (Конечная стоимость - Начальная стоимость - Комиссии( / Начальная стоимость) × )365 / 7(

Итог

APY — это мощный инструмент для генерации пассивного дохода в криптовалюте, но он не гарантирован. Сравните ставки на различных платформах, поймите риски )особенно непостоянные потери в ликвидных пулах( и помните, что высокая APY часто сопровождается высокой волатильностью. Отслеживайте это регулярно — ставки меняются в зависимости от рыночных условий — и убедитесь, что стратегия соответствует вашей терпимости к риску.