Какие страны Латинской Америки становятся лидерами Крипто-революции в 2024 году?

Криптовалютный сектор испытывает ускоренный рост по всей Латинской Америке, подпитываемый уникальным сочетанием экономических давлений и прогрессивной политики. С постоянной инфляцией, обесцениванием валюты и ограниченным доступом к традиционным банковским услугам, регион стал критически важным центром для принятия цифровых активов и инноваций в области блокчейна.

Масштаб этого движения значителен. Согласно исследованиям Межамериканского банка развития, количество фирм, работающих с криптоактивами, в Латинской Америке и Карибском бассейне значительно увеличилось — удвоилось с 2016 по 2022 год. К 2022 году более 170 криптоактивных фирм обслуживали регион, из которых примерно 100 имели штаб-квартиру или были основаны на месте. Поскольку отрасль вступает в 2024 год с бычьими настроениями, стоит рассмотреть, какие юрисдикции возглавляют эту трансформацию.

Бразилия: Крипто-пионер Южной Америки

Бразилия занимает сильнейшую позицию в ландшафте крипто-адопции региона, занимая девятое место в мировом индексе крипто-адопции Chainalysis 2023 года — это высший рейтинг среди всех стран Латинской Америки.

Почему Бразилия ускоряет рост криптовалюты:

С крупнейшим ВВП и потребительской базой в Южной Америке, Бразилия обладает как экономическим масштабом, так и размером населения, чтобы обеспечить значительное принятие. Страна внедрила поддерживающие регуляторные рамки, включая Закон 14,478 ( декабря 2022), который требует от всех поставщиков услуг виртуальных активов получения федерального разрешения. Кроме того, Центральный банк Бразилии запустил испытания цифрового реала (CBDC) в мае 2023 года, с участием крупных участников, таких как Microsoft и Visa.

Экономические факторы усиливают этот импульс. Около 34 миллионов бразильцев остаются без банковских услуг, в то время как концентрация богатства остается резкой — примерно 1% самых богатых захватывают 28,3% национального дохода. С июля 2022 года по июнь 2023 года объемы транзакций от розничных и профессиональных трейдеров в среднем составили около $2 миллиард, достигнув пика примерно в $3 миллиард в ноябре 2022 года.

Осведомленность потребителей уже высока. Опрос Consensys и YouGov показал, что 59% бразильских респондентов понимают, что такое криптовалюты, при этом примерно один из пяти человек в настоящее время владеет цифровыми активами. Среди тех, кто знаком с технологией, 46% выразили мнение, что они «вероятно» или «определенно» инвестируют в криптовалюту в течение следующих 12 месяцев.

Путь вперед:

Торговое сообщество Бразилии продемонстрировало устойчивость во время недавнего медвежьего рынка, при этом спрос на Bitcoin оставался высоким по сравнению с другими региональными рынками на протяжении всего спада. Тем не менее, проблемы продолжают существовать: регуляторная база продолжает развиваться, ценовая волатильность может отпугнуть некоторых участников, а устоявшаяся банковская и финтех-инфраструктура создает конкурентное давление для решений на основе блокчейна, стремящихся выйти на рынок.

Аргентина: Экономический кризис приводит к миграции цифровых активов

Аргентина представляет собой контрастный нарратив — тот, где экономическое отчаяние стало катализатором быстрого принятия криптовалюты. Политический сдвиг в стране был драматичным: в то время как центральный банк (BCRA) ограничил криптоуслуги в середине 2022 года, к декабрю 2023 года новое руководство утвердило Биткойн в качестве официальной валюты для контрактов.

Экономические факторы роста криптовалюты в Аргентине:

Цифры рассказывают убедительную историю. Аргентина испытала гиперинфляцию в 211.4% в 2023 году, после чего правительство девальвировало песо более чем на 50% в рамках экстренных реформ. Такие условия создали идеальные обстоятельства для принятия криптовалюты как альтернативного средства хранения ценности.

Данные транзакций подчеркивают это движение: Аргентина возглавила Латинскую Америку по объему сырого крипто в год до июля 2023 года, получив примерно 85,4 миллиарда долларов США. Примечательно, что более одной трети (31%) этой активности связано с транзакциями со стабильными монетами розничного размера, что указывает на явное предпочтение активов с фиксированной ценой перед волатильными альтернативами.

Потребительские настроения отражают эту траекторию. Опрос Morning Consult 2022 года показал, что 60% аргентинцев считали, что Биткойн и другие криптовалюты будут хорошо себя показывать в течение следующих одного-двух лет. Население фактически рассматривает криптовалюту как финансовую спасательную нить во время экономической турбулентности.

Появляющиеся возможности и регуляторный прогноз:

Аргентина, по сообщениям, готовит комплексное регулирование поставщиков услуг криптовалюты, чтобы оставаться в соответствии с международными стандартами и избежать попадания в серый список Финансовой группы действий. Такое регулирование должно защищать пользователей, привлекая при этом глобальные криптоплатформы, стремящиеся к возможностям расширения. Однако постоянной проблемой остается: волатильность криптовалюты все еще может отпугивать тех, кто предпочитает относительную стабильность долларов США или физического золота.

Колумбия: Денежные переводы и волатильность региональной валюты

Криптоистория Колумбии отражает более широкие региональные тенденции: принятие, основанное на переводах, нестабильность валюты и поддерживающая позиция правительства. Страна занимает 32-е место в Индексе глобального принятия криптовалют Chainalysis за 2023 год, при этом 74% криптоактивности проходит через централизованные биржи, что свидетельствует о высокой уверенности пользователей в установленной инфраструктуре.

Что способствует принятию в Колумбии:

Переводы формируют критический двигатель принятия. Приток денежных переводов в Колумбии достиг 914,21 миллиона долларов в декабре 2023 года. Эта тенденция ускорилась после запуска в августе 2023 года стейблкоина в колумбийских песо на сети Polygon, предоставляя гражданам и учреждениям варианты перевода, оплаты и сбережений на основе блокчейна.

Волатильность валюты также сыграла свою роль. Колумбийское песо испытало значительную волатильность в 2022 году из-за неопределенности в политике, но восстановилось в начале 2023 года на фоне ослабления доллара США. Эта неопределенность подтолкнула многих к криптовалюте как предпочтительному инструменту сохранения богатства.

Государственная поддержка укрепляет эту траекторию. Президент Густаво Петров активно стремился к партнерству в сфере Web3, встретившись с экспертами по блокчейну в ноябре 2023 года для изучения модернизации процессов выставления счетов в здравоохранении и потенциальной реализации блокчейна для регистрации земли и документации о праве собственности.

Будущие перспективы:

Исторические данные показывают, что барьеры для принятия могут быть ниже, чем на других рынках. Опрос 2019 года показал, что 80% колумбийцев открыты для торговли криптовалютами, причем 50% из них в возрасте 25-40 лет торговали или выражали интерес к таким криптовалютам, как Bitcoin (79%) или Ether. Во время медвежьего рынка 2022 года колумбийские трейдеры приняли падающие цены, поскольку объемы депозитов возросли в середине года — свидетельство настойчивой уверенности, несмотря на спад рынка. В сочетании с продолжающимся прогрессом в регулировании, крипто-траектория Колумбии выглядит многообещающе.

Мексика: Коридоры денежных переводов и инновации в платежах

Мексика занимает шестнадцатое место в Индексе глобальной криптоадоптации Chainalysis за 2023 год и является еще одним лидером Латинской Америки наряду с Аргентиной и Бразилией. По состоянию на четвертый квартал 2022 года более 7 миллионов мексиканцев владели или торговали криптовалютой.

Модель принятия, основанная на переводах:

Мексика управляет крупнейшим рынком денежных переводов в ЛАТАМ — вторым по величине в мире согласно данным Всемирного банка, с $61 миллиарда, поступившего от граждан, работающих за границей в 2022 году. Этот значительный коридор денежных переводов, особенно между Мексикой и США, создал идеальные условия для криптовалютных бирж для установления услуг, при этом денежные переводы потенциально могут служить Gateway для более глубокой адаптации цифровых активов.

Институциональные партнерства еще больше ускорили внедрение. В 2023 году IBEX Mercado (, провайдер платежей Bitcoin Lightning), подписал партнерство с Grupo Salinas, крупным мексиканским конгломератом, для интеграции платежей Lightning для расчетов по интернет-услугам.

Регуляторная среда и рыночный потенциал:

Регуляторный подход Мексики относительно продвинут. Правительство издало комплексные правила в сфере виртуальных активов и создало песочницы для компаний, тестирующих инновационные технологии и финансовые услуги. Эта поддерживающая структура выделяет Мексику среди некоторых региональных партнеров.

Цифровая трансформация предоставляет дополнительные возможности. Электронная коммерция в Мексике выросла на 23% в 2022 году и, по сообщениям, имеет самый высокий в мире темп роста в электронной коммерции и цифровых платежах. Эти расширяющиеся каналы цифровых платежей готовы к disruption, возглавляемому криптовалютами, в среднесрочной и долгосрочной перспективе.

Вызовы впереди:

Требования к соблюдению остаются строгими и тонкими, что может замедлить более широкое внедрение. Однако такие требования в конечном итоге служат защите пользователей и целостности сектора — важным соображениям для устойчивого роста.

Венесуэла: Криптовалюта как инструмент экономического выживания

Криптоистория Венесуэлы fundamentally отличается от других стран региона. Страна заняла первое место среди всех стран Латинской Америки по уровню криптоусыновления в индексе Coinanalysis за 2020 год, что было вызвано экономической и политической нестабильностью, а не оппортунистическими инвестициями.

Экономические и политические факторы:

Венесуэла сталкивается с гиперинфляцией, достигшей 193% в 2023 году, обесцениванием валюты и быстрорастущим рынком денежных переводов. Однако санкции США на нефть (, введенные в 2017 году и сокращенные в конце 2023 года ), создали уникальные обстоятельства. Правительство пыталось обойти ограничения, торгуя в криптовалюте и рублях, а не в долларах США.

Правительство запустило петро — государственную цифровую валюту — в феврале 2018 года, чтобы поддержать больной боливар. Хотя проект был отменен пять лет спустя, петро ознакомил граждан с цифровыми активами и механикой торговли. Масштаб принятия это отражает: венесуэльцы получили 37,4 миллиарда долларов в криптовалюте в 2022 году, что на 32% больше по сравнению с предыдущим годом.

Реальное использование видно. В июне 2023 года отель Eurobuilding в Каракасе начал принимать биткойн и альткойны в качестве оплаты, после того как сети быстрого питания Pizza Hut и Burger King.

Вопросы устойчивого развития:

Удивительно, что 92,5% криптоактивности в Венесуэле происходит через централизованные биржи, что указывает на сильную зависимость пользователей от устоявшейся инфраструктуры. Тем не менее, существуют проблемы: криптонадзорный орган страны, Sunacrip (, был закрыт на “реорганизацию” в сентябре 2023 года, с планируемым reopening в марте 2024 года. Прошлые коррупционные скандалы, связанные с агентством, могли нанести длительный репутационный ущерб.

Сальвадор: принятие Биткойна встречает рыночную реальность

Сальвадор заслуживает особого внимания, несмотря на то, что не входит в пятерку лучших по метрикам принятия. Страна стала первой, которая приняла биткойн в качестве законного средства платежа )2021( и одновременно запустила кошелек Chivo для платежей, переводов и депозитов как в долларах США, так и в биткойне.

Президент Найиб Букеле стал самым ярким политическим адвокатом биткойна, позиционируя актив как решение для финансовой инклюзии, более дешевых переводов и эффективности платежей. Однако результаты разочаровали: только 12% населения использовали биткойн хотя бы раз для покупок в 2023 году — снижение на 50% по сравнению с предыдущим годом.

Почему принятие замедлилось? Доллар США, законное платежное средство с 2001 года, остается широко принятым и обеспечивает относительную стабильность — устраняя необходимость в защите от инфляции, которую криптовалюта выполняет в других местах. Кроме того, доверие потребителей остается ограниченным. Опрос 2021 года показал, что более трех четвертей салвадорцев считают принятие Биткойна “не очень разумным” или “совсем не разумным.”

Несмотря на эти трудности, подавляющая поддержка правительства Сальвадора делает его важной юрисдикцией Латинской Америки для долгосрочного развития криптовалют.

Региональный прогноз: Крипто как инструмент финансовой трансформации

По всей Латинской Америке криптовалюта представляет собой не просто спекулятивные инвестиции — она служит инструментом финансового сохранения и альтернативой традиционным системам, требующим структурных реформ. Уровень знаний остается высоким среди тех, кто принял криптовалюту в качестве хеджирования инфляции и механизмов сохранения богатства.

Региональные правительства все больше признают потенциал блокчейн-технологий для повышения операционной эффективности, предотвращения мошенничества и экономической стабильности. Ни одна из стран Латинской Америки не имеет идентичных путей или сроков для внедрения, однако предстоящие вызовы кажутся преодолимыми. Впечатляющая траектория роста сектора указывает на значительное пространство для дальнейшего расширения в самых многообещающих юрисдикциях региона.