Представьте себе сцену, где вы плывёте по морю.

У вас может быть мощный корабль — это ваша торговая система. В руках у вас точные морские карты и навигационные приборы — это ваши инструменты технического анализа. Вы также можете получать предупреждения о погоде в реальном времени — основные источники информации поступают без остановки. Но даже несмотря на это, неожиданная морская буря может застать вас врасплох. Вот реальность рынка: неопределенность торговли — это и есть само море.

Цена колеблется в каждый момент, и на самом деле это мгновенный результат совместной игры всех участников рынка — включая тебя, меня, институциональных инвесторов, алгоритмическую торговлю и даже неожиданные события — на основе ограниченной информации, различного ожидания и сложных, изменчивых эмоций. Что будет через секунду: рост или падение? Это невозможно определить.

Итак, возникает вопрос: на чем можно заработать в этом полном неопределенности рынке? Ответ: найти то, что вы можете точно определить и контролировать.

Что такое контролируемое? Например:

Завтра нужно выходить, прогноз погоды не всегда точен, но взять с собой зонт точно не помешает. Каким бы хорошим ни было мастерство вождения, это не защитит от дураков, которые неожиданно появляются на дороге, поэтому помимо обязательной страховки необходимо подготовить и коммерческую страховку. На собеседовании трудно предугадать настроение интервьюера, но если заранее хорошо подготовиться и разработать ответы на различные вопросы, результат не будет слишком плохим.

Все, что делается заранее, имеет успех, а то, что делается без подготовки, терпит неудачу. То же относится и к торговле. Все знают, что торговля связана с большими рисками, а использование кредитного плеча еще увеличивает эти риски. Но ирония в том, что единственное, что можно действительно контролировать в торговле, это сам риск и объем убытков. А прибыль? Она естественным образом возникает из принятия рисков и гораздо труднее поддается контролю.

Таким образом, суть торговли сводится к двум вещам: первое — это как выбрать и оценить риски, второе — это как управлять убытками.

Говоря о развороте при падении, риск двух способов входа в сделку: сразу купить после первого пробоя трендовой линии и купить только после второго отскока в падении, совершенно не сопоставим. Вероятность выигрыша и соотношение риска у второго способа значительно лучше, чем у первого.