Купить криптовалюту
Оплатить в
USD
Купить и Продажа
HOT
Покупайте и продавайте криптовалюту через Apple Pay, карты, Google Pay, банковские переводы и т. д
P2P
0 Fees
Нулевые комиссии, более 400 способов оплаты и простая покупка и продажа криптовалюты
Gate Card
Криптовалютная платежная карта, обеспечивающая бесперебойные глобальные транзакции.
Торговля
Основа
Спот
Торгуйте криптовалютой свободно
Маржа
Увеличьте свою прибыль с помощью кредитного плеча
Конвертация и блочная торговля
0 Fees
Торгуйте любым объемом без комиссий и проскальзываний
Токены с кредитным плечом
Получите простой доступ к позициям с кредитным плечом
Премаркет
Торгуйте новыми токенами до их официального листинга
Фьючерсы
Фьючерсы
Сотни контрактов, рассчитанных в USDT или BTC
Опционы
HOT
Торги опционами Vanilla в европейском стиле
Единый счет
Увеличьте эффективность вашего капитала
Демо-торговля
Начало фьючерсов
Подготовьтесь к торговле фьючерсами
Фьючерсные события
Участвуйте в мероприятиях и выигрывайте щедрые награды
Демо-торговля
Используйте виртуальные средства для торговли без риска
Earn
Запуск
CandyDrop
Собирайте конфеты, чтобы заработать аирдропы
Launchpool
Быстрый стейкинг, заработайте потенциальные новые токены
HODLer Airdrop
Удерживайте GT и получайте огромные аирдропы бесплатно
Launchpad
Будьте готовы к следующему крупному токен-проекту
Alpha Points
NEW
Торгуйте ончейн активами и получайте награды аирдропа!
Фьючерсные баллы
NEW
Зарабатывайте баллы и получайте награды аирдропа
Инвестиции
Simple Earn
Зарабатывайте проценты с помощью неиспользуемых токенов
Автоинвест.
Автоинвестиции на регулярной основе.
Бивалютные инвестиции
Покупайте дешево и продавайте дорого, чтобы получить прибыль от колебаний цен
Мягкий стейкинг
Получайте вознаграждения с помощью гибкого стейкинга
Криптозаймы
0 Fees
Заложите одну криптовалюту, чтобы занять другую
Центр кредитования
Единый центр кредитования
VIP-центр богатства
Настроенное вами управление капиталом способствует росту ваших активов
Управление частным капиталом
Индивидуальное управление активами для роста ваших цифровых активов
Количественный фонд
Лучшая команда по управлению активами поможет вам получить прибыль без лишних хлопот
Стейкинг
Делайте стейкинг криптовалюты, чтобы заработать на продуктах PoS
Умное плечо
NEW
Без принудительной ликвидации до погашения, беззаботный прирост с кредитным плечом
Минтинг GUSD
Используйте USDT/USDC чтобы минтить GUSD для доходности на уровне казначейских облигаций
Еще
Золото в 2024: Почему ETF на золото заслуживают места в вашем портфеле?
Драгоценный металл вновь занимает важное место в стратегиях глобальных инвестиций. На фоне растущих геополитических напряженностей, перспектив снижения процентных ставок и беспрецедентного государственного долга ETF на золото становятся все более актуальным инструментом хеджирования. Этот анализ проведет вас по текущему рынку ETF на золото и представит наиболее надежные варианты 2024 года.
Возрождение спроса на золото: текущий контекст
Геополитические и монетарные факторы стимулируют интерес
Конфликты в Украине и на Ближнем Востоке, а также напряженность между сверхдержавами вновь пробудили аппетит к активам-убежищам. Одновременно возможность начала снижения процентных ставок центральными банками открывает путь к ослаблению доллара США, что исторически способствует росту цен на золото.
Обратная связь между ставками и ценой на золото хорошо известна на рынках. Когда ФРС смягчает свою монетарную политику, доллар склонен к девальвации, делая золото более доступным для международных покупателей.
Финансовая система с рекордным долгом
Правительства не прекращают эмиссию фидуциарных валют с кризиса 2008-2009 годов. В результате: США имеют государственный долг, равный 129% ВВП, а Япония достигает астрономических уровней — 263,9%. Эта неустойчивая траектория вызывает размышления даже в Совете Федеральной Резервной системы о необходимости структурных корректировок.
В условиях fiscal-неопределенности ETF на золото выступают в роли щита против возможных потрясений в мировой монетарной архитектуре.
Центральные банки: чистые покупатели золота
Опрос World Gold Council 2023 года показал, что 71% опрошенных центральных банков планируют увеличить свои резервы золота в ближайшие 12 месяцев, по сравнению с 61% в 2022 году. Эта тенденция отражает стратегию диверсификации: золото обеспечивает безопасность, ликвидность и внутреннюю стабильность, которых не гарантируют другие виды резервов.
Крупнейшие держатели резервов из золота включают США, Германию, Италию, Францию, Россию, Китай, Швейцарию, Индию и Нидерланды. Их доверие к драгоценному металлу как к якорю стоимости является важным индикатором для частных инвесторов.
Спрос на золото: профиль стабильности
В четвертом квартале 2023 года глобальный спрос на золото достиг 1149,8 тонн, распределенных следующим образом:
Это разнообразие источников спроса придает золоту заметный профиль стабильности. За последние 14 лет спрос опускался ниже 1000 тонн лишь в немногих случаях. Предложение в основном зависит от добычи и переработки, что не может значительно меняться в короткие сроки.
Понимание ETF на золото: типология и характеристики
ETF на золото — это инвестиционный инструмент, обеспечивающий экспозицию к драгоценному металлу без сложностей физического хранения. Существуют два основных типа:
ETF с физической поддержкой: хранят реальные слитки в депозитариях признанных финансовых институтов. Каждая акция представляет собой долю собственности в этом материале.
Синтетические ETF: используют деривативы (фьючерсы, опционы) для воспроизведения движения цены золота. Хотя они предлагают более низкие издержки, связаны с риском контрагента, зависящим от платежеспособности эмитента.
Преимущества ETF на золото как инвестиционного инструмента
Высокая ликвидность — важное преимущество: ETF торгуются в течение всей торговой сессии с значительными объемами. Годовые комиссии значительно ниже по сравнению с традиционными фондами с активным управлением золотом.
Основные расходы включают индекс затрат на управление и комиссии брокера. В целом, эти издержки гораздо конкурентоспособнее по сравнению с более традиционными способами инвестирования в золото.
Стоит ли инвестировать в ETF на золото в 2024 году?
Ответ зависит от вашего профиля риска и финансовых целей. Консервативные инвесторы найдут в ETF на золото защитный буфер для портфеля. Те, кто готов к большему риску, могут отдавать предпочтение активам с более высоким потенциалом доходности.
Обратите внимание на следующие аспекты:
Диверсификация: ETF на золото добавляют защитный слой, особенно в условиях турбулентности на фондовых рынках или падений в других классах активов.
Инфляционное хеджирование: история показывает, что золото сохраняет свою ценность во время высоких инфляционных периодов. Хотя инфляция снизилась, риск ее возрождения сохраняется, пока центральные банки осторожно снижают ставки.
Стойкость в кризисных ситуациях: золото — один из активов, лучше всего выдерживающих обвалы на глобальных рынках. В условиях исчерпания технологического ралли ETF на золото могут стать стратегическим выбором.
Важно помнить: золото не приносит доходов в виде дивидендов, как акции. Его краткосрочная волатильность требует долгосрочного взгляда для правильной оценки его защитных свойств.
Обзор ETF на золото: шесть лучших вариантов 2024 года
Выбор зависит от ваших конкретных потребностей. Ниже представлены шесть конкурентных вариантов по критериям комиссий, ликвидности и исторической доходности:
1. SPDR Gold Shares (GLD)
Этот гигант рынка ETF на золото предлагает непревзойденную ликвидность и богатую историю отслеживания цены на золото. Следит за слитками, хранящимися в Лондоне под охраной HSBC Bank USA.
2. iShares Gold Trust (IAU)
Еще один крупный игрок, IAU выделяется низким индексом расходов и стабильной исторической доходностью. Физическое золото хранится под охраной JP Morgan Chase Bank в Лондоне.
3. Aberdeen Physical Gold Shares (SGOL)
Этот ETF с физической поддержкой хранит золото в надежных депозитариях в Швейцарии и Великобритании. Предлагает доступную опцию среди фондов высокого уровня.
4. Goldman Sachs Physical Gold (AAAU)
Поддерживаемый крупным финансовым институтом, этот ETF хранит активы в депозитариях Великобритании через JPMorgan Chase Bank. Его тарифы значительно ниже среднего по отрасли.
5. SPDR Gold MiniShares (GLDM)
Уменьшенная версия оригинального GLD, GLDM позиционируется как наиболее недорогой среди ETF на золото с физической поддержкой в США.
6. iShares Gold Trust Micro (IAUM)
Самый дешевый ETF на золото на рынке, IAUM ориентирован на розничных инвесторов, ищущих доступность без потери результатов.
Сравнительный анализ: динамика с 2009 года
Спотовое золото выросло на 162,31% с начала 2009 года. В то время как показатели шести ETF на золото варьировались:
Изменения в доходности отражают различия в структуре, издержках и времени создания каждого фонда.
Практические рекомендации по инвестированию в ETF на золото
Перед вложением капитала учтите эти основные принципы:
Определите свои финансовые цели: четко сформулируйте инвестиционные задачи и уровень терпимости к волатильности. Это поможет определить долю портфеля, выделенную под золото.
Создайте сбалансированный портфель: несмотря на стабильность ETF на золото, не концентрируйте все средства в одном активе. Дополняйте позицию в золоте акциями, облигациями и другими инструментами в соответствии с вашим профилем.
Держите долгосрочную перспективу: цены на золото демонстрируют значительные колебания в краткосрочной перспективе. ETF на золото лучше всего работают как стратегия долгосрочного инвестирования для снижения системных рисков.
Изучайте макроэкономический контекст: решение инвестировать в ETF на золото должно базироваться на понимании глобальной экономической и геополитической ситуации, особенно факторов, влияющих на экономику США и его валюту.
Итоговое размышление
ETF на золото позволяют инвесторам всех масштабов участвовать в рынке драгоценного металла с минимальным стартовым капиталом. Теперь вы знаете основные характеристики шести наиболее заметных вариантов, их управленческие издержки и ликвидность.
При потенциальном снижении ставок, сохраняющихся геополитических напряженностях и уровне государственного долга, ETF на золото заслуживают стратегического места в защитных портфелях. Окончательное решение зависит от вашего индивидуального анализа этих факторов и готовности рассматривать золото как долгосрочную резервную валюту.