Как выбрать лучшие акции для долгосрочного роста: почему Novartis и Shopify выделяются

Поиск подходящих компаний для инвестиций — основа любой успешной стратегии долгосрочного накопления богатства. Хотя на первый взгляд долгосрочные инвестиции кажутся простыми — покупайте качественные акции и держите их годами — настоящая сложность заключается в том, чтобы определить, какие компании действительно заслуживают постоянного места в вашем портфеле. Чтобы помочь вам с этим выбором, рассмотрим два убедительных кандидата, продемонстрировавших устойчивость, потенциал роста и способность процветать в разные экономические циклы: Novartis и Shopify. Эти компании представляют собой пример лучших акций для покупки сейчас, если вы настроены на десятилетия терпеливого капиталовложения.

Novartis: Фармацевтический гигант, созданный для выживания

Для инвесторов, ищущих долгосрочную стабильность с ростом, немногие отрасли важнее фармацевтики. Однако не все участники этого рынка заслуживают вашего внимания. Novartis — исключение, и вот почему.

Инновации как конкурентная защита

Компания постоянно демонстрирует способность разрабатывать прорывные лекарства в различных терапевтических областях. К 30 сентября 2024 года Novartis достигла впечатляющего рубежа: 10 продуктов, приносящих более 1 миллиарда долларов ежегодных продаж каждый, и еще несколько приближаются к этому уровню. Большинство этих препаратов демонстрируют стабильный рост доходов, что говорит о постоянном спросе на рынке и ценовой устойчивости.

Преодоление угрозы истечения патентов

Истечение срока действия патентов — один из крупнейших рисков в фармацевтической индустрии. Novartis успешно справилась с этим, когда препарат Entresto — блокбастер для лечения хронической сердечной недостаточности — потерял эксклюзивность. Тем не менее, показатели компании почти не пострадали. В третьем квартале 2024 года выручка выросла на 8% по сравнению с прошлым годом и составила 13,9 миллиарда долларов, а прибыль на акцию достигла 2,25 доллара, что на 9% больше по сравнению с предыдущим годом. Для компании, сталкивающейся с крупным патентным риском, эти показатели впечатляют. Такая устойчивость напрямую связана с диверсифицированным портфелем продуктов Novartis. Недавние запуски, такие как Fabhalta (одобрен в декабре 2023 года для лечения пароксизмальной ночной гемоглобинурии), компенсировали потери доходов от устаревших препаратов.

Отличие дивидендной политики для долгосрочных инвесторов

Novartis — это не только рост, но и стабильное вознаграждение акционеров. Компания увеличивает дивиденды уже 28 лет подряд и в настоящее время дает доходность 3%, значительно превышая средний показатель S&P 500 в 1,2%. Такой послужной список по дивидендам свидетельствует о финансовой дисциплине и постоянной прибыли, что является отличительной чертой компаний, ориентированных на долгосрочное накопление богатства.

Shopify: Инфраструктурная платформа для электронной коммерции на десятилетия вперед

Shopify представляет собой другой тип инвестиционной возможности — основанный на долгосрочных трендах и структурных конкурентных преимуществах. Компания показала отличные результаты, а ее акции выросли на 50% благодаря сильной финансовой динамике и стратегическому управлению.

Лидерство на растущем рынке

Руководство сформулировало амбициозное видение: создать компанию, способную процветать 100 лет. Это не просто слова — основа уже заложена. Shopify стал ведущей платформой для малых и средних предприятий, запускающих и масштабирующих онлайн-операции. Преимущество платформы — в сочетании простоты использования и возможности настройки. Торговцы получают доступ к профессионально разработанным шаблонам, обширной экосистеме приложений и комплексным бизнес-инструментам, охватывающим маркетинговую аналитику, управление запасами и логистику.

Доля рынка и преимущества переключения

Данные о доле рынка показывают рост Shopify: к концу 2024 года компания захватила 12% соответствующего рынка платформ электронной коммерции, увеличившись с 10% годом ранее. Помимо роста доли, Shopify выигрывает за счет мощных затрат на переключение. После инвестиций времени и денег в создание своих магазинов уход к конкурентам становится экономически невыгодным, если не появляется значительно лучшее решение. Это создает прочную конкурентную защиту, которая укрепляется с каждым годом.

Поворот к прибыльности

Ранее критиковалась высокая скорость расходования средств Shopify, но компания кардинально изменила ситуацию. После продажи логистического бизнеса показатели прибыльности значительно улучшились. За последние четыре квартала компания получила чистую прибыль в трех, а прибыль и маржа стабильно растут. Такое сочетание ускорения роста и расширения маржи позволяет Shopify занимать доминирующее положение в своей нише электронной коммерции на десятилетия.

Почему эти компании заслуживают вашего долгосрочного капитала

Выбор лучших акций для долгосрочного удержания требует поиска компаний с устойчивыми конкурентными преимуществами, стабильной прибылью и управленческими командами, ориентированными на создание стоимости для акционеров. И Novartis, и Shopify демонстрируют эти качества. История показывает примеры: Netflix (рекомендован в декабре 2004 года) и Nvidia (рекомендована в апреле 2005-го) принесли невероятные доходы, превратив инвестицию в 1000 долларов в сотни тысяч. Хотя прошлые результаты не гарантируют будущих, эти примеры подчеркивают важность дисциплинированных долгосрочных инвестиций в качественные компании.

Главный вывод таков: чтобы построить поколенческое богатство, нужно уметь находить правильные акции — компании с сильными фундаментальными показателями, растущими рыночными возможностями и проверенными управленческими командами — и держать их через все циклы рынка. И Novartis, и Shopify — это те акции, которые стоит покупать и держать сейчас, если вы готовы дать своему капиталу время на сложение и рост.