MARA выводит 1,1 миллиарда долларов в биткойнах для выкупа конвертируемых облигаций, сокращая долг на 30%

MARA, котирующийся на Nasdaq майнер биткоина, расширяющийся в сферу цифровой энергетики и

AI-инфраструктуры, объявил в четверг о крупной реструктуризации баланса.

Компания сообщила, что продала 15,133 Bitcoin примерно за $1,1 млрд в период с 4 марта по 25 марта, чтобы профинансировать выкуп своих 0.00% конвертируемых старших облигаций со сроком погашения в 2030 и 2031 годах.

Компания выкупит $367.5 млн своих облигаций 2030 года за $322.9 млн и $633.4 млн своих облигаций 2031 года за $589.9 млн.

Покупки представляют собой приблизительную скидку около 9% к номинальной стоимости и, как ожидается, позволят сэкономить наличными примерно $88.1 млн. Сделки планируется завершить 30 марта и 31 марта, при условии соблюдения стандартных условий.

После выкупа конвертируемая задолженность MARA сократится примерно на 30%, уменьшив общий объем конвертируемых облигаций с примерно $3.3 млрд до $2.3 млрд.

Этот шаг также ограничивает потенциальное будущие размывание доли акционеров, связанное с конверсионной функцией облигаций. После выкупа в обращении останутся $632.5 млн облигаций 2030 года и $291.6 млн облигаций 2031 года.

Компания дала понять, что переориентируется на искусственный интеллект и высокопроизводительные вычисления.

Акции MARA выросли на 6% в ходе торгов в режиме premarket после объявления.

MARA CEO: Продажа биткоина укрепляет наш баланс

Генеральный директор MARA Фред Тиел описал эти сделки как часть более широкой стратегии распределения капитала.

«Наше решение продать часть наших резервов Bitcoin отражает стратегический шаг, призванный укрепить наш баланс и создать условия для долгосрочного роста», — сказал Тиел.

Он добавил, что выкуп сохраняет акционерную стоимость и дает компании большую финансовую гибкость по мере того, как она выходит за рамки майнинга биткоина в цифровую энергетику и инфраструктуру для AI/HPC.

Компания намерена использовать оставшиеся поступления от продаж Bitcoin для общих корпоративных целей. Текущие резервы Bitcoin у MARA теперь составляют 38,689 BTC, что меньше 53,822 BTC на конец февраля.

При текущих рыночных ценах эти активы оцениваются примерно в $2.7 млрд. Обновление ставит MARA только позади Twenty One Capital по объему корпоративных запасов Bitcoin.

Капитальная структура MARA до совершения сделок включала $1.0 млрд облигаций 2030 года и $925 млн облигаций 2031 года. После выкупа номинальные суммы составят $632.5 млн и $291.6 млн соответственно.

Другие конвертируемые облигации не меняются, включая $48.1 млн облигаций 1.0% со сроком погашения в 2026 году, $300 млн облигаций 2.125% со сроком погашения в 2031 году и $1.025 млрд облигаций 0.0% со сроком погашения в 2032 году.

J. Wood Capital Advisors LLC выступила в качестве финансового консультанта, а Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison LLP предоставила юридические консультации.

MARA разрабатывает технологии, которые используют избыточную энергию для питания приложений высокопроизводительных вычислений и ускорения развертывания цифровой инфраструктуры. Компания заявила, что планирует продавать Bitcoin «время от времени» в рамках своей капитал- и ликвидностной стратегии на 2026 год.

**Редакционный отказ от ответственности: **Мы используем AI в качестве части нашего редакционного рабочего процесса, включая поддержку исследовательских работ, генерации изображений и процессов контроля качества. Весь контент направляется, проверяется и утверждается нашей редакционной командой, которая несет ответственность за точность и добросовестность. Изображения, сгенерированные AI, используют только инструменты, обученные на материалах с надлежащими лицензиями. В биткоине, как и в медиа: Не доверяйте. Проверяйте.