Mirae Asset підвищує рейтинг JB Financial щодо акцій Корейії до категорії «купувати» на плані викупу

Mirae Asset Securities 27 липня підвищила інвестиційний рейтинг JB Financial Group з нейтрального до buy, посилаючись на зростання інвестиційної привабливості завдяки плану викупу казначейських акцій на тлі недооцінки акцій. Брокер зберіг цільову ціну на рівні 35 000 вон. JB Financial Group 23 липня повідомила, що в Q2 2026 зафіксувала 219,6 млрд вон чистого прибутку, що належить контролюючим інтересам, який на 5,7% вищий за показник річної давнини, та оголосила плани викупити до 100 млрд вон казначейських акцій до січня наступного року. Аналітик Mirae Asset Securities Чон Тхе-джун заявив, що цього року очікуваний рівень повернення коштів акціонерам перевищить 50% на основі викупу казначейських акцій, зазначивши, що корейські акції торгуються з абсолютною недооцінкою попри прогнозовану дохідність повернення коштів акціонерам близько 8%.

JB Financial Group розкриває результати за Q2 та план викупу казначейських акцій

JB Financial Group 23 липня повідомила, що в Q2 2026 зафіксувала 219,6 млрд вон чистого прибутку, що належить контролюючим інтересам, який становить зростання на 5,7% порівняно з тим самим періодом минулого року. Під час телефонної конференції наступного дня компанія оголосила плани викупити додаткові казначейські акції на суму 100 млрд вон до січня наступного року, при цьому викуп на 82 млрд вон має бути завершено до кінця року.

Mirae Asset Securities оцінює фінансові показники та перспективи прибутковості

Mirae Asset Securities оцінила, що квартальний чистий прибуток, що належить контролюючим інтересам, відповів консенсус-оцінці в 212,6 млрд вон. Брокер прогнозує, що цього року рівень повернення коштів акціонерам перевищить 50% на основі викупу казначейських акцій.

Аналітик Чон Тхе-джун заявив: «Хоча квартальна чиста процентна маржа групи знизилася на 1 б.п. (0,01 відсоткового пункту) порівняно з попереднім кварталом, поліпшення на 10 б.п. в коефіцієнті резервування під втрати за позиками порівняно з попереднім кварталом є позитивним». Він додав: «Хоча абсолютний рівень коефіцієнта резервування під втрати за позиками є високим, рівень чистої процентної маржі також відповідно високий, тож двозначний ROE (дохідність власного капіталу) і надалі зберігатиметься».

Аналітик визначає чинники відставання ціни акцій

Чон зазначив, що ціна акцій відставала з лютого, пов’язуючи це з кількома факторами: безперервні продажі на ринку під час викупів казначейських акцій і їх скасувань через те, що головний акціонер досяг лімітів утримання, потенціал для другого за величиною акціонера Align Partners продати до 15% своєї частки, а також побоювання, що якість активів JB Woori Capital може швидко погіршитися, якщо процентні ставки й надалі зростатимуть.

Mirae Asset Securities підкреслює оцінку та конкурентні позиції

Чон заявив: «Навіть беручи до уваги всі чинники, оцінена дохідність повернення коштів акціонерам JB Financial Group цього року становить близько 8%, і ми вважаємо це рівнем абсолютної недооцінки». Він додав: «Оскільки великі комерційні банки оголосили повернення коштів акціонерам, що не відповідає очікуванням ринку попри нещодавню силу ціни акцій, відносна конкурентоспроможність JB Financial Group ще більше проявлятиметься».

Mirae Asset Securities надає інвестиційні рекомендації у чотирьох рівнях: buy, trading buy, neutral і sell.

Поширені запитання

Який рейтинг Mirae Asset Securities присвоїла JB Financial Group 27 липня?
Mirae Asset Securities 27 липня підвищила інвестиційний рейтинг JB Financial Group з нейтрального до buy, зберігши цільову ціну на рівні 35 000 вон.

Яку прибутковість повідомила JB Financial Group за Q2 2026?
JB Financial Group 23 липня повідомила, що зафіксувала 219,6 млрд вон чистого прибутку, що належить контролюючим інтересам, у Q2 2026, який на 5,7% вищий за показник річної давнини.

Який план викупу казначейських акцій оголосила JB Financial Group?
Під час телефонної конференції 24 липня JB Financial Group оголосила плани викупити казначейські акції на суму 100 млрд вон до січня наступного року, при цьому викуп на 82 млрд вон має бути завершено до кінця року.