-- Чи настрої на американському фондовому ринку цього року ніколи не були такими розколотими? Що буде далі?

-- Позавчора нарікали, що Micron заробив мало, сьогодні нарікають, що заробив забагато. Чого насправді хоче ринок?
Щойно гортав Twitter, побачив, що хтось написав фразу: два дні тому ринок хвилювався, що компанії зі зберігання даних заробили мало, сьогодні ринку здається, що вони заробили забагато.
Однією цією фразою описано всю динаміку останніх трьох днів.
У понеділок і вівторок акції компаній зберігання даних різко впали, Hynix зупиняв торги, Micron впав на 13%, у Twitter усі кричали, що сектор зберігання досяг піку. Причина — побоювання, що вони не змогли заробити, погані фінансові звіти, наближається корекція, цикл закінчується.
У середу Micron звітував, найсильнішим звітом в історії довівши, що не тільки заробляє, але й заробляє більше, ніж хто очікував. Після торгів акції зросли на 15%.
А потім у четвер Apple раптово оголосила про підвищення цін на всю лінійку Mac і iPad на 15–25%. Причина? Вартість DRAM і NAND стала надто високою, щоб витримувати.
Microsoft також оголосив про підвищення цін на Xbox на 100–150 доларів, також посилаючись на витрати на зберігання.
Ринок змінився за секунду.
Днем раніше святкували, що Micron заробив купу грошей, а сьогодні, побачивши підвищення цін від Apple, раптом зрозуміли: зачекайте, з кого Micron отримує свій високий прибуток?
Він отримує його від Apple, від Microsoft, а в кінцевому підсумку — від споживачів, які купують iPhone, iPad, Xbox.
Тож страх змінився з «він заробив недостатньо» на «він заробив занадто багато, нижчі ланки не витримують».
Micron зріс один день, а потім почав відкат, за ним пішов і весь сектор зберігання.
Apple впав на 6% за один день, найбільше падіння за більш ніж рік. Nasdaq падає четвертий день поспіль.
Я за роки роботи на американському ринку бачив багато змін настрою ринку, але таких швидких і радикальних — небагато.
За 72 години одні й ті самі люди дали повністю протилежні оцінки одній галузі. І обидві оцінки базувалися на одному й тому ж факті: ціни на чипи пам'яті зростають.
Зростання цін для постачальників — це прибуток, для споживачів — витрати.
Дві сторони однієї монети. Позавчора ринок бачив лише аверс, сьогодні перевернув і побачив реверс — і обвалився...
Bena哥, як ви на це дивитесь? Давайте, про це в наступному повідомленні.