🌍 Bản đồ mất giá tiền tệ toàn cầu năm 2024: 50 quốc gia này đang "tiêu hao" tiền của mình

Điều thú vị là: Khi đồng đô la Mỹ tăng giá, hơn 50 quốc gia trên toàn cầu đều đang “chịu đòn”. Chúng ta hãy cùng xem chuyện gì đang xảy ra nhé.

Danh sách đen của các đồng tiền mất giá nặng nhất

Bolívar Venezuela đã giảm xuống tỷ lệ 400 triệu:1 so với đô la Mỹ, Iran Rial khoảng 514 nghìn:1. Đây không chỉ là vấn đề tỷ giá hối đoái đơn thuần, mà còn phản ánh sự mất kiểm soát lạm phát, cạn kiệt ngoại tệ và các biện pháp trừng phạt kinh tế phối hợp.

Điều thú vị là, danh sách này gồm cả những “gương mặt quen thuộc” như Venezuela, Iran, Syria (đang đối mặt khủng hoảng kinh tế dài hạn), lẫn các nền kinh tế mới nổi như Việt Nam, Indonesia, Philippines (bị ảnh hưởng bởi việc đô la Mỹ tăng giá).

Tại sao nhiều quốc gia cùng lúc “rơi vào thế yếu”?

Có ba nguyên nhân chính:

1. Chu kỳ tăng lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang (Fed)
Việc đô la Mỹ tăng giá là hệ quả. Năm 2024, chính sách của Fed vẫn duy trì lãi suất cao, thu hút dòng vốn toàn cầu chảy về Mỹ, trong khi các thị trường mới nổi bị hút máu.

2. Lạm phát trong nước mất kiểm soát
Với Venezuela, Iran, Syria, điểm chung là lạm phát phi mã. Tiền tệ mất giá nhanh hơn cả giấy in.

3. Cạn kiệt dự trữ ngoại hối
Nhiều quốc gia châu Phi, Đông Nam Á dù kinh tế ổn định nhưng dự trữ ngoại hối thiếu hụt, không đủ để duy trì giá trị đồng tiền của họ.

Điều này có ý nghĩa gì đối với chúng ta?

Với người dân địa phương: Tiền lương tính bằng nội tệ, nhưng phải dùng đô la để mua dầu, lương thực, cuộc sống gặp khó khăn. Hiện tại, mức lương của nhân viên văn phòng ở Venezuela đổi ra đô la chỉ vài chục đô la mỗi tháng.

Với thị trường toàn cầu: Giá trị tài sản của các quốc gia này có thể thấp hơn, nhưng rủi ro cũng cao hơn. Khó khăn trong thanh toán thương mại, rào cản đầu tư xuyên biên giới tăng lên.

Với thị trường tiền mã hóa: Người dùng tại các quốc gia này có nhu cầu về stablecoin rất lớn. Venezuela, Argentina đã là những địa phương hoạt động sôi nổi của USDT từ lâu.

Ai đang gặp nguy hiểm nhất?

Dựa vào bảng xếp hạng này, các quốc gia thực sự rơi vào bẫy mất giá gồm hai nhóm:

• Quốc gia có rủi ro chính trị cao: Venezuela, Iran, Syria, Triều Tiên (bị trừng phạt, tín dụng nội tệ sụp đổ)
• Các nền kinh tế mới nổi bị ảnh hưởng theo chiều hướng tiêu cực: Việt Nam, Indonesia, Philippines, Pakistan (kinh tế ổn định nhưng bị đô la Mỹ tăng giá kéo tụt)

Nhóm đầu là khủng hoảng hệ thống, nhóm sau có thể chỉ là điều chỉnh theo chu kỳ.

Các điểm dữ liệu đáng chú ý

Các quốc gia Đông Nam Á phổ biến tỷ lệ khoảng 1:10.000 - 1:25.000 (ví dụ, 50 nhân dân tệ ở Việt Nam đổi được 1 đô la Mỹ, Indonesia cũng tương tự). Các quốc gia châu Phi và Nam Mỹ phân hóa nhưng đều chung một điểm là bị đô la Mỹ tăng giá “ăn mòn”.

Điều thú vị là, các đảo quốc và quốc gia nội địa đều bị mất giá, không quan trọng vị trí địa lý mà quan trọng là mô hình kinh tế của bạn có thể chống đỡ được các cú sốc bên ngoài hay không.

Kết luận: Danh sách này phản ánh hiện trạng phân hóa thanh khoản toàn cầu năm 2024. Trong chu kỳ đô la mạnh, 50 quốc gia này sẽ còn gặp nhiều khó khăn hơn. Nhưng về dài hạn, khi Fed chuyển hướng, khả năng các thị trường mới nổi phục hồi sẽ mở ra nhiều cơ hội hơn.