$BTC $ETH $ZEC $LPT

Gần đây, đợt biến động thị trường này thực sự có chút thú vị. Sự thay đổi thái độ của Cục Dự trữ Liên bang đến nhanh hơn so với kỳ vọng của thị trường, xác suất cắt giảm lãi suất vào tháng 1 từ kỳ vọng cao của thị trường đã giảm xuống còn 22%, sự chênh lệch này đủ để nhiều người cảm thấy bất ngờ. Phát biểu gần đây của Phó Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Williams còn nhắc nhở thị trường rằng - dữ liệu lạm phát có thể đã bị đánh giá thấp, điều này có nghĩa là môi trường lãi suất cao có thể kéo dài lâu hơn.

Bề ngoài có vẻ là vấn đề dữ liệu và lạm phát, nhưng sâu xa là sự đối lập giữa chính sách kích thích kinh tế của Nhà Trắng và mục tiêu chống lạm phát của Cục Dự trữ Liên bang. Một bên muốn có môi trường nới lỏng để ổn định tăng trưởng kinh tế, trong khi bên còn lại kiên định lập trường thắt chặt để chống lại giá cả. Thị trường bị kẹp ở giữa, giống như một chiếc lò xo bị kéo căng, có thể bật lại hoặc đứt bất cứ lúc nào.

Thị trường hiện đang ở trạng thái nhạy cảm cao. Dữ liệu CPI tiếp theo được công bố, bài phát biểu của Powell, thậm chí là các tín hiệu chính sách từ Nhà Trắng, đều có thể trở thành ngòi nổ cho một xu hướng lớn. Mặc dù sự không chắc chắn này tạo ra rủi ro, nhưng nó cũng ẩn chứa cơ hội.

Trong môi trường này, việc linh hoạt ứng phó quan trọng hơn là giữ vững một lập trường nào đó. Thay vì dồn tất cả vốn vào một hướng, tốt hơn là duy trì đủ tính linh hoạt trong vị trí. Theo dõi sát sao các dữ liệu kinh tế sắp công bố, chuẩn bị cho sự đảo chiều có thể xảy ra. Có một câu nói trên Phố Wall không sai: càng kỳ vọng bị dồn nén sâu, không gian phục hồi càng ấn tượng.

Thị trường giống như một trò chơi quản lý kỳ vọng, trong đó mỗi nhà giao dịch đều tham gia. Chiến lược của bạn là phòng thủ vững chắc chờ đợi tín hiệu xác định, hay là cố gắng tìm kiếm cơ hội trong sự biến động? Điều quan trọng là phải có nhận thức rõ ràng về rủi ro và kế hoạch thực hiện linh hoạt.