Đã ở trong ngành này bao nhiêu năm, câu hỏi phổ biến nhất tôi bị hỏi là——vậy mà tôi nên mở bao nhiêu lần với hợp đồng vĩnh viễn?

Câu trả lời của tôi có thể hơi chọc vào lòng các bạn: **chìa khóa thực sự không nằm ở tỷ lệ.**

Hợp đồng vĩnh viễn không có ngày hết hạn, giống như một cuộc chiến tranh sẽ không bao giờ kết thúc. Nó thực sự cho bạn tự do và cơ hội, nhưng đồng thời cũng ẩn chứa những cẫy bẫy. Đòn bẩy bản chất là con dao hai lưỡi——dùng đúng cách có thể tăng tốc độ tăng trưởng tài sản, dùng sai cách sẽ trực tiếp siết chết vốn.

Nhiều người mới bắt đầu nghĩ rằng 30 lần là nguy hiểm, 5 lần là an toàn, nhưng nhận xét này thực sự có vấn đề. Sự khác biệt thực sự giữa 30 lần và 100 lần là gì? Chỉ là không gian phản ứng mà thị trường biến động cho bạn không giống nhau mà thôi——một cái là vài centimet, một cái là vài milimet. Nhưng thứ thực sự quyết định thắng thua, luôn là **quản lý vị thế và cấu hình ký quỹ**.

Tôi đã thấy quá nhiều thảm họa: dùng vài trăm đô mở một vị thế hàng chục nghìn đô, kết quả thị trường chỉ cần biến động một tí là trực tiếp bị thanh lý. Điều đáng tiếc nhất không bao giờ là nhìn sai hướng, mà là dù nhìn đúng, vẫn bị xóa sạch bởi sự biến động ở giữa. Cảm giác đó, thực sự muốn nôn ra.

**Vì vậy quản lý rủi ro, luôn là ưu tiên số một.**

Tôi đã tóm tắt ba quy tắc sắt để cho chính mình, cũng chia sẻ cho các bạn:

**Thứ nhất, phải dùng chế độ vị thế cô lập, tuyệt đối không chạm chế độ vị thế toàn cục.** Kiểm soát rủi ro trong một lần giao dịch, đừng lay chuyển nền tảng của toàn bộ tài khoản. Như vậy ngay cả khi thua lỗ, cũng chỉ là bị đấm một cú, không chết được.

**Thứ hai, thực hiện nghiêm ngặt lệnh cắt lỗ, đừng nghĩ đến việc kiên trì chống lại để lấy lại.** Cắt lỗ không phải chuyện xấu hổ, nó chỉ là bùa chú cứu mạng của bạn. Quá nhiều người vì không nỡ cắt lỗ một chút tiền nhỏ, cuối cùng mất sạch toàn bộ tài sản.

**Thứ ba, mục tiêu phải hợp lý.** Chẳng hạn như 500 đô vốn, kiếm ổn định 50-100 đô một ngày đã rất ổn rồi. Quy đổi thành lợi nhuận hàng tháng là 20%-40%, đây đã là mức hàng đầu trong toàn bộ thế giới tài chính. Đừng coi thường sức mạnh của lãi suất kép, kéo dài thời gian ra, đó là tăng trưởng theo hàm mũ.

Nói tóm lại, đòn bẩy giống như một kính phóng đại——vừa phóng đại lợi nhuận, cũng phóng đại kỷ luật và tham lam của bạn. Các nhà giao dịch thực sự hàng đầu đã hiểu rõ một điều: nguyên nhân phế vị, tám mươi phần trăm là tâm lý suy sập. Một lần 100 lần có thể thực hiện kỷ luật nghiêm ngặt, sẽ an toàn hơn nhiều so với làm việc lộn xộn mỗi ngày ở 5 lần.

**Không có cái gọi là "tỷ lệ hợp lý", chỉ có tỷ lệ phù hợp với khả năng và kỷ luật của bạn.** Trong thế giới tiền ảo, đòn bẩy tự nó không phải kẻ thù, đó chỉ là tham lam mất kiểm soát.