Chiến lược đầu tư tiền điện tử trong tương lai của Kathy Wood – Điểm giao thoa giữa đổi mới sáng tạo và cuộc cách mạng AI

Cathie Wood, Giám đốc điều hành của ARK Invest, đã giới thiệu chiến lược đầu tư táo bạo và triển vọng thị trường của mình trên podcast. Trong một cuộc trò chuyện vào tháng 8 năm 2025, ông đã chia sẻ bức tranh toàn cảnh về đầu tư tiền điện tử, từ lý thuyết giá trị của Bitcoin đến môi trường pháp lý. Triết lý đầu tư của Cathie Wood không chỉ là lợi nhuận ngắn hạn mà còn về những thay đổi giá trị dài hạn do đổi mới công nghệ mang lại.

Con đường dẫn đến 1,5 triệu đô la của Bitcoin vẫn không thay đổi

Cathie Wood trước đó đã đưa ra dự đoán lạc quan rằng Bitcoin sẽ đạt 1,5 triệu đô la vào năm 2030. Quan điểm này được cho là về cơ bản không thay đổi ngày nay. Kịch bản thị trường tăng giá cũng cho thấy khả năng vượt qua 1 triệu đô la trong vòng năm năm.

Bitcoin có hai giá trị cốt lõi. Một là cung cấp một cửa ngõ cho các nhà đầu tư tổ chức đầu tư vào tài sản kỹ thuật số. Hai là định vị của nó như một phiên bản kỹ thuật số của vàng. Trong khi việc áp dụng bùng nổ các stablecoin (USDT, USDC, v.v.) chắc chắn đã vượt quá mong đợi, Cathie Wood tự tin rằng vai trò chiến lược của Bitcoin vẫn không thể lay chuyển.

Cuộc cách mạng cơ sở hạ tầng kỹ thuật số được tạo ra bởi AI và Blockchain

Với sự thay đổi trong các quy định, kỷ nguyên của AI dựa trên tác nhân sắp đến. Những trợ lý AI này sẽ đưa ra quyết định tự động và cộng tác, đồng thời hợp đồng thông minh sẽ rất cần thiết cho nền tảng của họ. Việc tích hợp blockchain và AI có thể giảm chi phí thanh toán từ 3,5% xuống 1% trong quá khứ.

Với các tài sản toàn cầu được quản lý dự kiến sẽ đạt 250 nghìn tỷ đô la trong vòng năm năm, việc giảm 1% chi phí này thể hiện sự tăng hiệu quả phi thường. Cathie Wood lập luận rằng giới hạn tiềm năng của AI là động lực đằng sau sự thay đổi thực sự và các nhà đầu tư nên tập trung vào những giới hạn đó.

Thành phần cốt lõi của ARK Invest: BTC, ETH, SOL

Hiện tại, cốt lõi trong danh mục đầu tư của ARK Invest là cấu trúc ba tầng: Bitcoin, Ethereum và Solana. Theo dõi các lựa chọn giao thức của các nhà đầu tư tổ chức, Ethereum duy trì sự thống trị của mình như một nền tảng Layer 2. Các lợi ích bảo mật đang được đánh giá bởi các tổ chức tài chính.

Trên thị trường chứng khoán tiền điện tử, Coinbase, Circle và Robinhood tạo thành một tam giác chiến lược. Là những người tiên phong trong hệ sinh thái tiền điện tử, họ không chỉ được định vị là mục tiêu đầu tư mà còn là phong vũ biểu cho sự phát triển của toàn ngành. Cathie Wood sử dụng các công cụ phân tích định lượng để liên tục theo dõi các đặc điểm rủi ro-lợi nhuận của tài sản kỹ thuật số.

Cảnh báo của Cathie Wood chống lại xung đột quy định và đổi mới

Môi trường pháp lý ở Hoa Kỳ là vô cùng thách thức đối với các công ty sáng tạo. Cathie Wood lo lắng về quỹ đạo bi thảm của các quy định trong bốn năm qua và đang nghiêm túc xem xét việc chuyển các chức năng nghiên cứu của mình ra nước ngoài. Cô đánh giá rằng trong khi công nghệ blockchain là biểu tượng của cuộc cách mạng internet thế hệ tiếp theo, Hoa Kỳ đang tích cực từ bỏ sự đổi mới công nghệ quy mô lớn này.

Đảm bảo tính minh bạch cũng là một chiến lược quan trọng. Việc tự do chia sẻ báo cáo nghiên cứu và công bố hồ sơ giao dịch trong đại dịch lan rộng nhanh chóng bất ngờ ở châu Á, góp phần xây dựng thương hiệu của ARK Invest.

Chỉ ra rằng hạn chế của AI là cơ hội đầu tư

Các chiến lược định lượng truyền thống và các khoản đầu tư liên kết với điểm chuẩn được định sẵn để được thương mại hóa hoàn toàn bởi AI. Tuy nhiên, chiến lược của ARK Invest, do Cathie Wood lãnh đạo, về cơ bản là khác. Quá trình sáng tạo dựa vào nghiên cứu ban đầu và dự đoán tương lai không thể thay thế bằng AI.

Chính sức mạnh tổng hợp giữa AI và các nhà nghiên cứu con người đã thúc đẩy khả năng đầu tư lên một tầm cao mới. Trong khi AI làm giảm gánh nặng của các phân tích phức tạp như “Định luật Wright” (định luật chi phí giảm một tỷ lệ phần trăm nhất định khi sản lượng tăng gấp đôi), Cathie Wood tin rằng những hiểu biết sáng tạo chỉ có thể được tạo ra bởi con người.

Thị trường hiện tại rất lành mạnh, với các cơ hội đầu tư mở rộng sang các lĩnh vực tiên tiến như AI, chăm sóc sức khỏe và giải trình tự gen, cũng như các tài sản mới nổi như blockchain. Cathie Wood mô tả điều này là “đúng như mong đợi” và tin rằng các nhà đầu tư tiếp tục duy trì niềm đam mê đổi mới sẽ là người chiến thắng trong kỷ nguyên tiếp theo.