上週剛做空了輝達、美光、應用材料和整個半導體 ETF，公開說 AI 晶片可能要跌 30%。

這週他突然全倉做多，買了兩家被市場拋棄的公司。
08 年他提前押注次貸崩盤，一戰封神，後來被拍成電影《大空頭》。
麥可貝瑞的投資風格只有一個詞：逆共識。
昨天他又公開了一個全倉多頭倉位：60% Flutter Entertainment，40% DraftKings。
這兩家公司是美國最大的線上體育博彩運營商，過去一年被打得很慘。
Flutter 從 52 周高點 $313 跌到 $110 附近，腰斬再腰斬。DraftKings 從高點跌了 45%。
砸盤的核心原因：預測市場。
Polymarket、Kalshi 這類平台讓用戶直接交易事件合約，繞開傳統博彩的稅收和牌照體系。
月交易量從去年 9 月不到 50 億美元暴漲到今年 4 月的 240 億美元。
兩週前 Meta 又被曝正在開發預測市場 App「Arena」，消息一出兩家股價再挨一刀。
貝瑞的判斷跟市場完全相反。
他認為預測市場是在一個監管漏洞裡運作，緊挨著一個高度監管、高稅負的行業。
這種不對稱不會持續太久。CFTC 已經在 6 月 10 日發布新規提案，方向就是把預測市場納入正式監管。
一旦監管落地，這些平台的成本優勢消失，流量會回到持牌運營商手裡。
他對兩家公司的評價：DraftKings 正在經歷經營拐點，從燒錢搶市場轉向盈利釋放。Flutter 過去有資本配置失誤，但底子極好，規模優勢明顯。
同一天他還加倉了京東，認為韓國和日本的 AI、存儲晶片熱潮退潮後，資金會流向中國資產。
一邊做空全市場最牛逼的AI產業，一邊全倉買入別人不敢碰的博彩股和中概股。
他永遠站在共識的反面，並且每次下注都公開亮牌。
大多數人早就把他當反指了，這種人喊得多了，總有一次是能矇對😂😂