A UBS pretende fornecer trading spot de Bitcoin e Ethereum para clientes suíços de private banking, simbolizando a aceleração da adoção dos ativos digitais e do financiamento on-chain pelos bancos tradicionais, e avaliando a expansão do mercado para a região Ásia-Pacífico e para os Estados Unidos.
A UBS aventurou-se no espaço dos ativos digitais, direcionando-se aos principais clientes suíços de banca privada
Segundo a Bloomberg, a UBS Group AG, a maior instituição de gestão de património do mundo, planeia lançar serviços de negociação de criptomoedas para alguns dos seus clientes de banca privada. O gigante bancário suíço tem atualmente ativos sob gestão que variam entre 4,7 biliões e 6,6 biliões de dólares.Segundo pessoas familiarizadas com o assunto, a UBS tem vindo a discutir a proposta internamente há vários meses e está na fase de seleção de parceiros externos para construir um processo completo de negociação e custódia.
**No plano inicial, o serviço será priorizado para clientes específicos de private banking na Suíça, permitindo-lhes comprar e vender diretamente as duas maiores criptomoedas por capitalização bolsista:Bitcoin ($BTC)ComEthereum ($ETH)。**Se a primeira fase do piloto decorrer sem problemas, a UBS está a considerar expandir o negócio para mercados-chave como a região Ásia-Pacífico e os Estados Unidos, dependendo do progresso regulatório local e da procura dos clientes. A iniciativa do UBS representa um passo significativo para a fortaleza financeira tradicional no espaço dos ativos digitais, passando de fornecer apenas canais indiretos de investimento para serviços de negociação direta à vista.
Os gigantes financeiros de Wall Street mudaram de posição coletivamente, e os bancos tradicionais disputam um lugar no segmento cripto
O movimento estratégico da UBS não é um caso isolado, mas uma manifestação concreta do cada vez mais esbatedor das fronteiras financeiras tradicionais em todo o mundo. À medida que investidores abastados alocam cada vez mais ativamente criptoativos num sistema bancário compatível, os principais bancos de Wall Street estão a acelerar a sua estrutura.
A Morgan Stanley planeia lançar serviços de negociação para Bitcoin, Ethereum e Solana na sua plataforma E*Trade na primeira metade de 2026, e espera lançar uma carteira digital dedicada ainda nesse ano.
Ao mesmo tempo, o JPMorgan está também a aprofundar ativamente a sua influência no mercado cripto, e o banco já aceitou fundos de ações de índice (ETFs) de Bitcoin e Ethereum como garantia e tokenizou a JPM Coin na sua plataforma blockchain Base.
Até a Vanguard, que há muito é céptica em relação às criptomoedas, mudou de posição no final de 2025, permitindo que os clientes negociem ETFs de criptomoedas na sua plataforma. Esta pressão competitiva obrigou a UBS a acelerar o ritmo para evitar que os seus clientes de património ultra-elevado fluam para outros concorrentes que anteriormente ofereciam serviços de ativos digitais.
Leitura adicional
Uma vez expressou a sua resistência à encriptação! O Vanguard Group abre negociação de ETFs de cripto esta semana, e espera-se que 50 milhões de clientes entrem no círculo cambial?
O CEO Yu Davos afirmou que a tecnologia blockchain irá remodelar a base das finanças
Numa entrevista à CNBC no Fórum Económico Mundial (WEF) em Davos em 2026, o CEO da UBS, Sergio Ermotti, afirmou que a tecnologia blockchain não é apenas o futuro da banca tradicional, mas também a chave para remodelar a infraestrutura financeira global.
Fonte: O CEO do Grupo UBS da "CNBC", Sergio Ermotti, disse numa entrevista à "CNBC" que a tecnologia blockchain é o futuro da banca tradicional
Salientou que haverá uma tendência inevitável de convergência entre as finanças tradicionais (TradFi) e as finanças descentralizadas (DeFi). A perspetiva de Ermotti evoluiu significativamente desde 2018, quando via a blockchain como um meio técnico para melhorar a eficiência, e agora vê-a como uma mudança estrutural inevitável que poderá revolucionar a estrutura de custos da indústria em 5 a 10 anos.
Embora se mantenha cauteloso quanto às potenciais ameaças de segurança colocadas pela computação quântica, enfatiza a necessidade de a indústria bancária integrar ativamente ativos on-chain para se manter competitiva. A UBS tem investido fortemente em investigação e desenvolvimento tecnológico nos últimos anos, incluindo a parceria com a Ant International para testar depósitos tokenizados, utilizando a plataforma UBS Digital Cash para garantir o fluxo em tempo real de fundos através das fronteiras, reduzindo o tempo de liquidação de dias para minutos.
Experiências financeiras on-chain têm sido frutíferas, e a UBS está profundamente envolvida em aplicações de tokenização de ativos
Antes do lançamento oficial dos serviços de trading, a UBS já tinha acumulado uma vasta experiência no campo das aplicações blockchain. A UBS Asset Management lançou o uMINT, um fundo de mercado monetário tokenizado construído sobre a rede Ethereum, em 2024. Além disso, o banco executou com sucesso a sua primeira transação de fundo tokenizado em 2025, utilizando o padrão tecnológico de agentes de transferência digital da Chainlink, automatizando a emissão e liquidação de ativos.
Leitura adicional
Uma nova era de pagamentos transfronteiriços globais! UBS conclui o piloto de pagamento por blockchain, como mudar o panorama financeiro
**O UBS tende a adotar um "modelo de parceiro" para promover o negócio de trading de criptomoedas, o que significa que o banco trabalhará com fornecedores de infraestrutura terceiros para tratar da execução, custódia e conformidade das transações, em vez de construir uma pilha interna de tecnologia de ativos digitais do zero.**Esta abordagem diversifica eficazmente os riscos do balanço e está alinhada com os rigorosos requisitos de ponderação de risco dos ativos cripto dos bancos no quadro Basel III, que será totalmente implementado a partir de janeiro de 2026.
O ambiente regulatório global marcou um ponto de viragem, com a reforma das políticas e a atualização tecnológica a andarem de mãos dadas
A taxa de penetração das criptomoedas no sistema bancário global é largamente influenciada pelas políticas regulatórias. Nos Estados Unidos, o compromisso da administração Donald Trump em construir os Estados Unidos como "capital cripto global" aumentou significativamente a confiança dos investidores institucionais. O mercado está a acompanhar de perto o progresso da Lei CLARITY, que visa clarificar a estrutura do mercado e as responsabilidades regulatórias dos ativos digitais. Embora o processo de deliberação do projeto de lei no Senado tenha enfrentado desafios devido ao jogo de interesses de todos os partidos, a sua tendência de promover a regulação do Estado de direito tornou-se irreversível.
Ao mesmo tempo, a Suíça, com o seu sistema jurídico estável e ambiente de inovação relativamente relaxado, está a atrair um grande número de empresas financiadas pelos EUA para procurar parceiros bancários, especialmente após o colapso de vários bancos favoráveis às criptomoedas nos Estados Unidos em 2022. À medida que os reguladores começam a reexaminar as regras de reserva para bancos que detêm criptomoedas, espera-se que as barreiras à entrada para os gigantes financeiros tradicionais sejam ainda mais reduzidas, abrindo caminho para uma adoção institucionalizada em maior escala no futuro.
