No bull run, os idiotas crescem rapidamente, enquanto no Bear Market são arrancados pela raiz. Aqueles que realmente sabem como ganhar dinheiro nunca puxam o gatilho a qualquer momento - eles apenas agem no seu próprio momento.

**A ilusão de enriquecer rapidamente e o contraste com a realidade**

Ainda se lembra da cena quando o Bitcoin subiu para 68.000 dólares? As redes sociais estavam cheias de capturas de ecrã de 4000% de retorno, um monte de gente a gritar que ia pedir demissão para negociar criptomoedas. Mas o outro lado da história é muitas vezes muito mais cruel. Alguém ganhou 8 milhões durante o bull run, mas por não ter realizado os lucros a tempo, perdeu toda a sua fortuna numa noite e acabou a trabalhar como segurança.

Esta é a verdade do mundo das criptomoedas - nas flutuações de um dia para um ano, 90% das liquidações vêm de uma única coisa: a mentalidade de apostador. Quem ganha quer dobrar indefinidamente, quem perde se recusa a aceitar a derrota, e acaba sendo engolido pela alavancagem.

**As três regras para sobreviver**

Primeiro, os fundos devem ser estratificados. Vista os seus ativos com colete à prova de balas.

A proporção do fundo de água viva é de 10%, destinado a oscilações de curto prazo, com um limite diário de negociação definido. Quando lucra, é tão confortável como apanhar moedas, e quando perde, não prejudica as bases.

A proporção do núcleo é de 60%, este é realmente o lugar onde se ganha dinheiro. É necessário seguir a tendência a nível semanal, mas a abertura de posição deve atender a três condições simultaneamente — ruptura da máxima anterior, aumento do volume de negociação e cruzamento da MA30 com a MA60. Assim que ganhar 30%, retire forçosamente 50%, não espere que volte a cair.

A proporção de reserva de emergência é de 30%, nunca atacar proativamente. Só deve ser utilizado em partes quando o mercado estiver em colapso, por exemplo, quando o Bitcoin cair mais de 15% em um único dia.

Quando o Bitcoin caiu para 80.000 dólares em novembro de 2025, aqueles que tinham posições de emergência foram se posicionando gradualmente, e quando o preço se recuperou para 86.000 dólares, já tinham mitigado muitas perdas. Aqueles que não tinham posições de emergência só puderam assistir impotentes.

Em segundo lugar, filtragem de sinais. Negocie apenas em mercados que você compreende.

O erro mais comum que os investidores de retalho cometem é operar em mercados de oscilações como se fossem mercados de tendência. Mal sabem eles que a maior parte do tempo o mercado está em oscilação, e que verdadeiras tendências são recursos escassos.