OpenAI chuyển sang số lùi, Sora 1 tuổi bị "được euthanasia"

Tác giả: Tiểu Tĩnh, Tencent Technology

Ngày 24 tháng 3 năm 2026, OpenAI tuyên bố đóng cửa Sora.

Đây là ứng dụng độc lập đầu tiên của OpenAI sau ChatGPT, chính thức ra mắt chỉ sau sáu tháng. Cùng ngày, Disney thông báo chấm dứt khoản đầu tư 1 tỷ USD và thỏa thuận cấp phép nhân vật với OpenAI, hai bên chưa từng hoàn tất chuyển giao vốn.

Theo các báo cáo từ truyền thông nước ngoài, CEO của OpenAI, Sam Altman, đã nói với nhân viên trong cuộc họp nội bộ rằng việc đóng cửa Sora là để “giải phóng nguồn lực cho thế hệ mô hình AI tiếp theo”. Altman cũng tuyên bố sẽ chuyển trọng tâm công việc cá nhân sang tập trung vào huy động vốn và xây dựng hạ tầng tính toán. Một mô hình mới mang mã số “Spud” của OpenAI đã hoàn thành giai đoạn sơ bộ phát triển.

Sora không phải là một sản phẩm thất bại. Sau khi ra mắt vào tháng 9 năm 2025, nó đã vượt mốc một triệu lượt tải trong vòng mười ngày, từng đứng đầu bảng xếp hạng miễn phí của App Store, tốc độ này còn nhanh hơn cả ChatGPT. Tuy nhiên, theo dữ liệu từ tổ chức phân tích di động Appfigures, sau đỉnh điểm khoảng 3,33 triệu lượt tải vào tháng 11 năm 2025, lượng tải xuống của Sora đã giảm nhanh chóng, đến tháng 2 năm 2026 chỉ còn khoảng 1,13 triệu lượt. Trong toàn bộ vòng đời, doanh thu mua trong ứng dụng chỉ khoảng 2,1 triệu USD.

Việc đóng cửa Sora không phải là điều quan trọng nhất. Điều quan trọng là, điều này chính thức xác nhận rằng OpenAI đã thừa nhận thất bại của chiến lược “làm tất cả mọi thứ” trong suốt một năm qua. Và việc thừa nhận này không đến quá muộn.

“Nhiệm vụ sao chép” quá nhiều, tuyến chính bị lạc hướng

Năm 2025 là năm OpenAI mở rộng sản phẩm nhiều nhất trong lịch sử. Các mô hình tạo video Sora, trình duyệt AI Atlas, thiết bị phần cứng hợp tác cùng Jony Ive, chức năng thương mại điện tử của ChatGPT—Altman từng so sánh chiến lược này như “đặt cược vào một loạt các công ty khởi nghiệp trong nội bộ OpenAI” (betting on a series of startups).

Lý luận này cũng có phần hợp lý vào thời điểm đó. ChatGPT sở hữu 900 triệu người dùng hoạt động hàng tuần, OpenAI dường như đủ khả năng đồng thời tấn công nhiều hướng để củng cố vị thế “người định nghĩa thời đại AI”. Tuy nhiên, thực tế nội bộ lại hoàn toàn khác. Nhiều nhân viên hiện tại và cựu nhân viên phản ánh rằng, quá nhiều dự án song song khiến chiến lược trở nên mơ hồ, nguồn lực tính toán bị phân bổ liên tục giữa các nhóm. Cơ cấu tổ chức ngày càng rối loạn, ví dụ như nhóm Sora được đặt dưới bộ phận nghiên cứu, nhưng thực tế lại phụ trách một trong những sản phẩm được quan tâm nhất của công ty.

Vào ngày 16 tháng 3 năm 2026, CEO kinh doanh ứng dụng Fidji Simo đã định hướng lại chiến lược mới trong cuộc họp toàn thể. Các báo cáo truyền thông nước ngoài đã đăng lại biên bản cuộc họp, trong đó Simo nói: “We cannot miss this moment because we are distracted by side quests.” (“Chúng ta không thể bỏ lỡ thời điểm này vì bị phân tâm bởi nhiệm vụ phụ.”) Bà còn nói thêm: “We really have to nail productivity in general and particularly productivity on the business front.” (“Chúng ta phải đạt tới mức tối đa năng suất chung, đặc biệt là năng suất trong lĩnh vực kinh doanh.”)

Simo gọi sự trỗi dậy của Anthropic như một “wake-up call” (tác động thức tỉnh), và nói rằng trạng thái của công ty là “very much acting as if it’s a code red” (“hoàn toàn vận hành như thể đang trong tình trạng báo động đỏ”).

Cùng với việc đóng cửa Sora, chiến lược mới của OpenAI chỉ còn hai từ khóa: mã nguồn và doanh nghiệp.

OpenAI đang hợp nhất ChatGPT, công cụ lập trình Codex và trình duyệt Atlas thành một “siêu ứng dụng” trên desktop. Chức năng tạo video của Sora sẽ không còn tồn tại dưới dạng độc lập nữa, mà thay vào đó, nhóm sẽ chuyển hướng nghiên cứu dài hạn về robot và mô phỏng thế giới.

Thất bại trong lĩnh vực Coding, Anthropic đã tạo ra khoảng cách thế hệ

Nguyên nhân trực tiếp của sự chuyển hướng chiến lược của OpenAI chính là sự trỗi dậy nhanh chóng của Anthropic trong thị trường lập trình và doanh nghiệp.

Theo dữ liệu của công ty fintech Ramp, tính đến tháng 2 năm 2026, Anthropic chiếm khoảng 73% chi tiêu của các doanh nghiệp lần đầu mua công cụ AI, trong khi OpenAI chỉ chiếm khoảng 27%. Trong toàn bộ thị trường đăng ký AI doanh nghiệp, OpenAI vẫn dẫn đầu với 34,4% so với 24,4%, nhưng tốc độ tăng trưởng hàng tháng của Anthropic lại vượt xa OpenAI. Tháng 2 năm 2026, Anthropic tăng trưởng 4,9%, trong khi OpenAI giảm 1,5% cùng kỳ—đây là mức giảm tháng lớn nhất mà Ramp từng theo dõi kể từ khi bắt đầu theo dõi các đơn hàng mua AI của doanh nghiệp.

Nhà kinh tế học của Ramp, Ara Kharazian, nhận định: “Một năm trước, chỉ có 1/25 doanh nghiệp trả tiền cho Anthropic, còn bây giờ tỷ lệ đó đã tăng lên 1/4.”

Biểu đồ: Đường tăng trưởng của hai công ty kể từ khi đạt doanh thu hàng năm 1 tỷ USD, Anthropic tăng khoảng 10 lần mỗi năm, còn OpenAI khoảng 3,4 lần

Trong lĩnh vực có giá trị cao nhất là Coding, khoảng cách còn rõ rệt hơn. Theo báo cáo của Menlo Ventures, Claude Code của Anthropic chiếm khoảng 54% thị phần lập trình, trong khi của OpenAI chỉ khoảng 21%. Sau khi Claude Code được công khai vào tháng 5 năm 2025, chỉ sau sáu tháng, nó đã đạt doanh thu hàng năm 1 tỷ USD, đến tháng 2 năm 2026 đã vượt quá 2,5 tỷ USD. Đội ngũ kỹ thuật của Anthropic cho biết, 70-90% mã nguồn của họ được tạo ra bởi Claude Code, trưởng nhóm Claude Code, Boris Cherny, còn nói rằng 100% mã nguồn hàng ngày của ông đều do công cụ này tạo ra.

Biểu đồ: Xu hướng mua doanh nghiệp AI theo tháng—OpenAI (khoảng 34,4%) so với Anthropic (khoảng 24,4%)—biểu thị sự sụt giảm của tỷ lệ mua hàng của OpenAI

Điều này không chỉ đơn thuần là thành công trong lĩnh vực “lập trình”. Tháng 1 năm 2026, Anthropic ra mắt Cowork, một công cụ trung tâm desktop dành cho người không phải lập trình viên, có khả năng xử lý bảng biểu, quản lý tệp và tạo báo cáo. Chỉ trong vòng mười ngày, bốn kỹ sư đã hoàn thành phát triển, phần lớn mã nguồn do Claude Code tự viết. Sau khi ra mắt Cowork, giá trị thị trường của ngành SaaS toàn cầu đã giảm khoảng 2 nghìn tỷ USD.

Ngược lại, chiến lược của Anthropic luôn tập trung rõ ràng: không làm âm thanh, không làm hình ảnh, không làm video, chỉ tập trung vào văn bản, mã nguồn và các ứng dụng doanh nghiệp.

Họ hoàn toàn khác biệt với OpenAI, đặt cược toàn bộ vào lĩnh vực Coding—được chứng minh là lĩnh vực có tỷ lệ lợi nhuận đầu tư cao nhất.

Không chỉ sản phẩm, mà con người, kiến trúc và mục tiêu chính (North Star) cũng có thể gặp vấn đề

Những thách thức sâu xa của OpenAI còn vượt xa chiến lược đa dự án.

Từ năm 2024 đến nay, OpenAI đã trải qua một cuộc mất mát nhân sự cốt lõi hiếm có. Đồng sáng lập kiêm Giám đốc khoa học Ilya Sutskever đã rời đi vào tháng 5 năm 2024, thành lập công ty Safe Superintelligence (SSI), chỉ sau chưa đầy một năm, định giá của SSI đã vượt quá 30 tỷ USD.

Trưởng nhóm hợp tác về siêu phù hợp (super alignment) Jan Leike cũng rời đi cùng thời điểm, công khai chỉ trích văn hóa an toàn của OpenAI đã “nhường chỗ cho các sản phẩm bóng bẩy”, rồi gia nhập Anthropic. CTO Mira Murati rời khỏi vào tháng 9 năm 2024, sau đó thành lập Thinking Machines Lab, còn Giám đốc nghiên cứu Bob McGrew và Phó chủ tịch nghiên cứu Barret Zoph cũng rời đi cùng ngày. Đồng sáng lập John Schulman ban đầu gia nhập Anthropic, sau đó chuyển sang công ty của Murati.

Theo thống kê của Seoul Economic Daily, trong vòng một năm qua, hơn 50 nhà nghiên cứu và kỹ sư đã chuyển sang các đối thủ cạnh tranh như Anthropic và Meta. Đến đầu năm 2026, trong số 11 đồng sáng lập ban đầu của OpenAI, chỉ còn lại Altman và Chủ tịch Greg Brockman vẫn còn ở lại công ty.

Những người này đều từng là trụ cột của một hướng đi nào đó của OpenAI.

Sutskever là linh hồn trong lĩnh vực công nghệ của OpenAI, dẫn dắt các đột phá nghiên cứu cốt lõi từ dòng GPT đến các mô hình suy luận như o1. Việc ông rời đi có thể đồng nghĩa với việc công ty mất đi người có khả năng đánh giá chính xác nhất về hướng phát triển của “mô hình nên tiến về đâu”. Murati là trung tâm chuyển đổi các kết quả nghiên cứu thành sản phẩm, để ChatGPT ra đời, vai trò của bà là không thể thay thế.

Khi một công ty mất đi cả linh hồn công nghệ lẫn trung tâm sản phẩm cùng lúc, ai còn có thể đưa ra quyết định đúng đắn? Theo những hình ảnh mới nhất, Sam Altman đã bạc tóc trắng.

Cuộc chiến về vốn, IPO và chiến lược

Tình hình hiện tại của OpenAI còn bị đè nặng bởi một áp lực đặc biệt: nó có thể trở thành công ty chưa niêm yết lớn nhất trong lịch sử nhân loại, với tốc độ tiêu tiền đáng kinh ngạc.

Tháng 2 năm 2026, OpenAI huy động được 110 tỷ USD, định giá trước khi gọi vốn là 7300 tỷ USD, sau khi gọi vốn là khoảng 8400 tỷ USD, trở thành vòng gọi vốn tư nhân lớn nhất từ trước đến nay. Amazon đầu tư 50 tỷ USD, Nvidia và SoftBank mỗi bên 30 tỷ USD. Tuy nhiên, phía sau các con số này còn có nhiều điều kiện kèm theo: 350 tỷ USD của Amazon chỉ có thể về tài khoản khi OpenAI đạt được mục tiêu AGI hoặc IPO.

Năm 2025, doanh thu của OpenAI khoảng 13,1 tỷ USD, nhưng lỗ ròng cùng kỳ lên tới khoảng 8 tỷ USD. Theo các báo cáo nước ngoài, dự kiến năm 2026, khoản lỗ sẽ tăng vọt lên 25 tỷ USD, từ nay đến năm 2029, tổng lỗ có thể lên tới 1150 tỷ USD. OpenAI dự kiến sớm nhất mới có thể có lợi nhuận vào những năm 2030. Tỷ lệ tiêu tiền mặt năm 2026 khoảng 83,3%, cực kỳ hiếm thấy trong lịch sử các công ty khởi nghiệp.

Cấu trúc vốn này tạo thành một vòng khép kín tinh vi nhưng dễ tổn thương: Nvidia vừa là nhà đầu tư, vừa cung cấp GPU; Amazon và Microsoft vừa là nhà đầu tư, vừa bán dịch vụ đám mây; SoftBank là đối tác dự án trung tâm dữ liệu Stargate. Phần lớn khoản huy động vốn sẽ quay trở lại các nhà đầu tư dưới dạng phí dịch vụ. Altman trong cuộc phỏng vấn trên CNBC đã thừa nhận tính hợp lý của lo ngại này, nhưng cho rằng “chỉ khi dòng doanh thu mới chảy vào toàn bộ hệ sinh thái AI thì mới hợp lý”.

Trong cấu trúc vốn này, IPO là lựa chọn bắt buộc.

OpenAI đặt mục tiêu niêm yết vào cuối năm 2026. Trước khi lên sàn, họ phải kể một câu chuyện tăng trưởng rõ ràng cho các nhà đầu tư công chúng. Đó chính là lý do chiến lược “cắt bỏ nhiệm vụ phụ, tập trung vào năng suất” đã trở thành động lực trực tiếp cho việc chuyển hướng này.

Trong khi đó, quy mô huy động vốn của Anthropic cũng rất ấn tượng, tháng 2 năm 2026, họ huy động thành công vòng G trị giá 30 tỷ USD, định giá 38 tỷ USD, nhưng có vẻ như cấu trúc doanh thu của họ còn lành mạnh hơn: khoảng 80% đến từ khách hàng doanh nghiệp, doanh thu hàng năm đã đạt khoảng 14 tỷ USD, liên tục tăng trưởng gấp 10 lần trong ba năm liên tiếp. Các tổ chức nghiên cứu như Epoch AI dự đoán, nếu đà tăng trưởng này tiếp tục, doanh thu hàng năm của Anthropic có thể vượt qua OpenAI vào nửa cuối năm 2026.

Chưa có đại bại

Chỉ là cuộc cạnh tranh chưa đi đến hồi kết, OpenAI vẫn còn rất nhiều lợi thế mang tính cấu trúc: hơn 800 triệu người dùng hoạt động hàng tuần, nhận diện thương hiệu AI tiêu dùng cao nhất toàn cầu, cùng với lượng “đạn dược” trị giá 1100 tỷ USD mới có trong tay. Doanh thu từ đăng ký người dùng của ChatGPT vẫn tiếp tục tăng, hơn 1 triệu khách hàng doanh nghiệp, mô hình mới Spud sắp ra mắt. Công cụ lập trình Codex đã có hơn 2 triệu người dùng hoạt động hàng tuần.

Tuy nhiên, ngành AI đang bước vào giai đoạn chuyển đổi mô hình quan trọng, trọng tâm giá trị đang dịch chuyển từ “mô hình của ai mạnh nhất” sang “ai giúp doanh nghiệp nâng cao năng suất”, từ cuộc đua khả năng tổng quát sang AI có khả năng tự hành (Agentic AI), hệ thống AI có thể tự hoàn thành các nhiệm vụ phức tạp.

Trong quá trình chuyển đổi này, Anthropic đã chọn đúng hướng, còn OpenAI đã đặt cược tất cả, nhưng xem ra là không đặt cược gì cả.

Việc đóng cửa Sora là một tín hiệu, cho thấy ban lãnh đạo OpenAI đã nhận thức được vấn đề. Nhưng nhận thức vấn đề và giải quyết vấn đề còn cách nhau một khoảng cách rất xa.

Trong bối cảnh gần như toàn bộ đội ngũ sáng lập đã rã rượi, nghĩa vụ vốn chồng chất chưa từng có, đối thủ đã vượt mặt, liệu OpenAI còn có thể trở lại như ban đầu, giữ vững tinh thần ban đầu, đưa ra những lựa chọn đúng đắn?

Từ phòng thí nghiệm đến công ty chưa niêm yết giá trị nhất thế giới, OpenAI chỉ mất chưa đến bốn năm. Bốn quý tiếp theo sẽ quyết định liệu họ có thể từ một “công ty lớn” trở thành một “công ty đúng đắn”, trong trường hợp cực đoan nhất, còn có thể trở thành một công ty đang trên đà suy thoái.