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中央銀行數字貨幣(CBDC) (: 你需要知道的事情

你能想象一個未來,你的政府直接控制你每一筆幣的消費方式嗎?中央銀行數字貨幣(CBDC)可能會讓這一切成爲現實。

CBDC到底是什麼?

中央銀行數字貨幣(CBDC)是你國家的法定貨幣的電子版本(美元、歐元、人民幣),由你國家的中央銀行直接發行和控制。這不是一種新的幣,而是對已經存在的貨幣的數字化轉型。

與比特幣或其他加密貨幣不同,CBDC是:

  • 中央化的(由政府控制)
  • 由國家支持
  • 完全受監管
  • 被視爲法定貨幣

爲什麼中央銀行對CBDC如此執着?

這份執念背後有明顯的原因:

1. 現金正在消亡 - 人們更喜歡用手機支付。中央銀行希望保持相關性,而不依賴私人支付公司。

2. 真實的金融包容性 - 有17億人沒有銀行帳戶,但大多數人擁有手機。中央銀行數字貨幣(CBDC)可以讓他們在不去銀行的情況下存錢和匯款。

3. 更便宜的國際轉帳 - 今天向國外發送匯款是緩慢且昂貴的(中介費,佣金)。通過中央銀行數字貨幣(CBDC),資金可以以更低的成本直接在國家之間流動。

4. 改善的貨幣政策控制 - 政府可以編程那些如果不花費就會過期的貨幣,或者只在某些領域有效的債券。更高的精準度,更少的浪費。

5. 制止加密貨幣 - 當穩定幣和比特幣獲得採用時,政府感到恐慌。中央銀行數字貨幣(CBDC)是他們的回應:“我們想要自己的穩定數字幣。”

兩種類型的中央銀行數字貨幣(CBDC)

零售CBDC → 對你和我而言。就像銀行的應用程序,但由國家直接支持。你可以用它來買咖啡或給朋友匯款。

中央銀行數字貨幣(CBDC) 大宗交易 → 僅適用於銀行和金融機構。後臺運作以快速結算大額交易。

它們在技術上是如何運作的?

有兩個主要模型:

**直接模式:**你直接與中央銀行擁有一個帳戶。他們發行並管理一切。

間接模型 (兩層): 中央銀行創建幣,但商業銀行管理應用和帳戶。大多數國家更喜歡這種方式,因爲它重用現有的基礎設施。

也有兩種存儲方式:

基於代幣: 像你擁有的數字貨幣,類似於實物現金。提供更多隱私。

基於帳戶: 與您的驗證身分相關聯。隱私較少,國家控制較多。

黑暗面:人們爲什麼感到緊張?

極端金融監控

每筆交易都經過一個中央系統。政府可以確切地看到你何時、何地以及以何種方式花費你的錢。雖然這可以防止欺詐和逃稅,但也爲對你的個人財務進行大規模監控打開了大門。

凍結你的錢的能力

在極端情況下,政府當局可能會簡單地切斷你對錢的訪問。不同政見 → 沒錢。這是任何實體都不應該擁有的權力。

###潛在銀行危機 如果人們對中央銀行數字貨幣(CBDC)的信任超過對傳統銀行的信任,他們可能會將資金大規模轉移到政府的數字錢包。銀行將失去提供貸款所需的資金。在金融危機期間,這可能會導致銀行系統崩潰。

復雜技術

如果使用起來太復雜,很多人就會落後。如果遭受網路攻擊或出現故障…將瞬間影響到數百萬。

中央銀行數字貨幣(CBDC) vs. 穩定幣 vs. 加密貨幣: 戰鬥

中央銀行數字貨幣(CBDC) 穩定幣 加密貨幣
發行者 中央銀行 (國家) 私營企業 去中心化網路
控制 中央化 部分中央化 無單一控制
穩定性 國家保證 依賴於儲備 (風險) 波動
隱私 低 (潛在監控) 高 (根據設計)
審查 可能 可能 抵抗

全球CBDC狀態 ( 2025年7月 )

根據大西洋理事會的說法,目前有130+個國家正在開發或探索中央銀行數字貨幣(CBDC):

已啓用:

  • 沙美元 (巴哈馬)
  • JAM-DEX (Jamaica)
  • e-Naira (尼日利亞)

在試點中:

  • e-CNY (中國) → 最先進的
  • 數字盧比 (印度)
  • 數字盧布 (俄羅斯)

仍在調查中:

  • 加拿大, 新西蘭, 尼泊爾

接下來會發生的事

中央銀行數字貨幣(CBDC)是貨幣的未來,但有一個令人不安的問題:我們願意爲了便利而放棄多少控制權?

如果運作良好,它們可以改善支付,包含數百萬沒有銀行帳戶的人,並降低國際轉帳的成本。但如果被濫用,它們可能成爲有史以來最強大的金融控制工具。

這不是一個技術性辯論。這是政治性的。我們都應該參與其中。

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