以太坊波：捕捉價格反轉點與規劃獲利

了解 Elliott Wave 理論：重要的技術分析方法

在貨幣、股票及數位商品交易界，Elliott Wave 被視為最受信賴的技術分析系統之一。它的運作機制相當簡單：價格的變動不是隨機的，而是遵循重複出現的波浪型態，這些型態由群眾行為與投資者心理所驅動。

此理論的基礎來自於美國會計師 Ralph Nelson Elliott 在1930年代的研究。他花了約75年的時間分析股市資料，尋找控制價格變動的隱藏模式。最終，他在《The Wave Principle》一書中宣布他的發現，指出市場並非如想像中那般混亂，而是有節奏與可測量的序列。

基礎結構：Elliott Wave 包含哪些部分

Elliott Wave 系統展現出兩種類型的波浪，交替運作：

推動波（Impulse Wave） (下降波（Correction Wave）)

推動波沿著主要趨勢前進，由五個價格波動組成：

• 第1、3、5波為價格上升 (每次都很有力)
• 第2、4波為價格回調 (幫助調整)

這個1-2-3-4-5的型態，展現出買方或賣方掌控市場的力量。

修正波（Correction Wave） (反轉波 )

當下降波結束，價格會暫停並反彈，形成A-B-C的修正型態：

• A：劇烈下跌
• B：反彈，買方試圖拉回 (買家抓住機會)
• C：持續下跌

這兩種類型的波浪，使得價格運動呈現出平靜且有規律的波動。

Elliott Wave 在實際市場中的運作機制

將Elliott Wave 應用於實戰中，能幫助精確辨識進出點，步驟如下：

1. 辨識大波浪：觀察較長時間框架 (每週或每月)，避免被假訊號迷惑。

2. 計數小波浪：使用較短時間框架 (每日或每小時)，找到明確的進場點。

3. 搭配 Fibonacci 比例：利用 Fibonacci (23.6%、38.2%、50%、61.8%、78.6%)，判斷第2或第4波可能反轉的支撐位置。例如，第2波常止於第1波的61.8%。

相關聯：Elliott Wave + Fibonacci 比例

這兩者密不可分，Fibonacci 比例用來設定價格目標，原理如下：

上升趨勢 (Impulse)：

• 第2波：通常是第1波的50%、61.8%、或78.6%
• 第3波：通常是第1波的161.8% (最常見)
• 第4波：是第3波的14.6%、23.6%、或38.2%
• 第5波：是第4波的1.236-1.618倍，或是第1波+第3波的61.8%

下降修正 (Correction)：

• 使用相同原理，但方向相反

透過這兩個工具，交易者可以計算出進場點、停損點與獲利點。

在外匯市場中的 Elliott Wave 應用

觀察貨幣對時，能清楚看到 Elliott Wave 的出現。例如 EUR/USD 正在進行 (A-B-C) 的調整：

• A段：歐元大幅下跌，賣壓強大
• B段：價格反彈，買方試圖拉回，但力度較弱
• C段：持續下跌，創新低

能正確判斷B段的交易者，便能以較佳的風險報酬比進行空單。

使用此理論的好處

1. 明確找到進場點：降低猜測，提前規劃交易策略
2. 預測價格目標：搭配 Fibonacci，設定合理的獲利點
3. 理解市場心理：知道此時是牛市還是熊市的阻力或支撐階段
4. 掌握完整循環：幫助捕捉整個市場週期，不只局限於短期
5. 廣泛適用：不論是外匯、股票或加密貨幣，波浪型態具有普遍性
6. 提升決策信心：有理論支撐的工具，能降低情緒化操作

需注意的限制

1. 波浪計數具有主觀性：不同交易者可能會有不同的判斷，因為起點、終點或高低點的設定沒有絕對標準
2. 價格波動劇烈，難以辨識：在混亂的市場中，可能會遇到假訊號或誤判
3. 需結合其他工具：Elliott Wave 不是百分百預測工具，應搭配支撐/阻力、移動平均或指標使用
4. 需大量練習才能熟練：新手較難掌握，需經驗累積

何時使用 Elliott Wave 最具價值

當：

• 市場趨勢明確 (明顯上升或下降)
• 使用較長時間框架 (每週以上)
• 搭配其他技術分析工具
• 你的交易帳戶有良好的資金管理

總結

Elliott Wave 是一個價值很高的分析工具，能幫助理解市場的運行序列。但它的操作並不簡單，需經過練習與結合其他系統。建議從模擬帳戶開始，了解其運作方式，待熟悉後再應用於實盤交易，這樣能提升判斷的信心與交易的成功率。